我国离岸金融发展现状与对策研究

田靖文

我国离岸金融发展现状与对策研究

田靖文

在我国整个市场体系中金融市场是基本的组成部分之一，用于联系其他市场。在金融市场中逐渐衍生出一种特殊金融市场，即为离岸金融市场，离岸金融市场不存在固定的交易场所，离岸金融市场通过市场所在地的各个金融机构与国际金融市场上的交易往来而存在。离岸金融市场交易较为自由且资金自由流动，能够实现灵活经营运作，离岸金融业务成本较低且竞争性强，对于形成全球范围内高速资金流动体系具有较大的推动作用。

离岸金融 资金融通

一、前言

离岸金融是世界经济一体化的产物，为众多国家带来了收益与便利，带动国家经济发展。本文依据我国离岸金融的发展现状研究其中存在的问题并提出相应的对策建议以更好地促进我国离岸金融业务的发展。

二、我国离岸金融业务发展历程

1989年，我国首次开始离岸金融业务尝试，准许招商银行在深圳开办业务。随后便积极展开离岸金融业务，业务规模不断扩大。从此我国开始对离岸金融的发展，且不断建出台各项法律来保证离岸金融的有序发展。

1994至1996年，我国不断开展离岸金融的试点工作，深圳市的4家银行先后获得试点资格，在深圳进行离岸金融试点可以有效利用香港的资本与人力资源。这一阶段国家支持离岸金融的发展，离岸金融业务规模不断扩大。

在1999年国家为了我国在岸金融体系的发展，人民银行停止了离岸金融业务的发展。经过三年调整，2002年重新开放了7家银行开始开展离岸金融业务，到2006年上半年，离岸金融业务总量达到20亿美元，利润总额共计2000亿美元，增速100%。

三、我国离岸金融发展中存在的问题

（1）国内金融市场缺乏完善发展机制。我国金融发展过程仍然存在问题，风险资产的配置水平和定价水平存在较大缺陷，风险管理技术落后。我国仍未开展外汇期货与利率期货业务，金融机构缺乏能够规避利率风险的工具。

（2）我国对金融风险管理认知不足，监管没有完全到位。使得我国金融业在不规范的状态下发展，缺乏相应配套信用评定制度，因此大量境外机构利用信息不对称的缺口来恶意申请办理离岸金融业务，造成我国金融机构的大量坏账损失。1989年至1997年间，我国的离岸金融缺乏相应的法律监管，金融机构缺乏监督培训以及对于离岸金融业务的了解与掌握。坏账大量难以收回严重阻碍了离岸金融发展，使得人民银行不得不暂时停止离岸金融业务的开办。

（3）技术人员缺乏专业知识。在长时期内我国缺少专业离岸金融管理人才，真正从事离岸金融业务的人员只具有简单金融产品销售的知识，对国际金融市场认识难以满足业务需要。银行业所处的垄断地位使得一些银行从业人员在业务中谋取私人利益。而监管没有得到相应完善，一些金融从业人员不顾机构的利益和自身职业道德，勾结境外贷款者，造成离岸金融业务资本的大量损失。

四、发展离岸金融业务的措施与建议

（1）加强离岸金融业务创新。创新是推动离岸金融市场发展的重要动力之一，在不断创新的前提下可以有效降低成本从而提高收益。对于离岸金融市场中的制度以及服务产品创新，因此应对我国的离岸金融市场实行适度监管，而加强对于金融机构法人监管以及风险管理的监管。加强对于金融机构创新的扶持力度，使金融机构能够更好地运营金融机构。

（2）实行较为开放的金融政策。相对放松对于外汇的管理，使资本能够实现自由进出，降低外币存款准备金率，促进离岸金融与国内业务共同发展。同时人民币是否成为世界货币对离岸金融市场的建立具有重要作用。我们要积极创造条件使得人民币成为国际可兑换货币。

（3）加强金融法律法规建设。健全离岸金融的金融立法机制，增强金融管理透明度。通过各种法律法规的出台与完善来有效保障金融市场参与者的权利。对于政府制定的法律法规应该依据不同经济环境条件给予修订与补充，并不断完善及出台新的法规条例，使新兴金融企业有法可依。

（4）加速专业人才培养。我国的高级金融人才人数较少，缺乏高级管理人才。因此我们要多渠道挖掘和培养人才来完善建立离岸金融市场，注重人才的培育与人力资源开发。同时通过制度的改革来建立完整的人才培训机制。

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（作者单位：西北民族大学经济学院）