2017年7月中国汽车市场终端价格研究报告

兰青

（一）整体细分市场

七月，全国各地依旧受高温天气影响仍然处于销售淡季，整体市场价格小幅下滑。

A级细分市场一贯市场竞争激烈，大众车系除速腾外，其余重点A级车均有1000-3000元左右的环比下滑。卡罗拉迫于终端价格压力环比下滑幅度也超过1000元。

SUV市场的环比降价幅度排名第二，高达0.8%，从绝对值上看，SUV市场是环比降价最大的细分市场，约为1200元。重点降价车型主要集中在紧凑型SUV，如途观、翼虎、GS4和RX5，中大型SUV中依旧加价的冠道和UR-V下滑幅度更是高达5000元左右。这些暂时并不能说明SUV市场终端价格体系将会有大幅度的松动，但SUV市场竞争日益激烈是必然的趋势。

B级市场是价格最为稳定的一个细分市场，环比降价仅为0.3%，迈腾和凯美瑞价格环比均上升，重点车型中仅仅只有蒙迪欧环比降价超过1000元，其余均维持在千元以内。

（二）主要级别主流车型折扣表

A0级-POLO的终端价格政策极具诱惑力

在A0级细分市场中，POLO是唯一一款今年平均销量过万的车型，6月销量高达1.70万台，比排名第二的飞度（0.90万台）整整高出88.6%。在小型车日渐萎缩的市场环境下，取得如此的销量成绩实为不易。七万出头的终端价格，两年免息、首付30%以上的金融信贷政策，以及大众品牌的背书都让这款车十分诱人。

相比之下，飞度是重点车型中是唯一一款平均价格超过8万的车型。2014年第三代飞度上市以来，两年内的终端价格几乎都没有优惠，截止到目前为止，折扣率依然远低于其它核心竞品。在金融信贷政策上，飞度也几乎没有任何支持。这款车型的成功在于飞度强大的产品力和本田的口碑。0-100km/h加速成绩为9.39秒，强劲的动力同级别车型难以企及。

其余车型中，环比降价较大的车型集中在今年3月份上市的威驰FS和致享，以及销量严重下滑的韩系车起亚K2。在重点车型榜单中已经找不到影子的瑞纳据说8月将进行换代，由北京现代新建的第五工厂生产，到时候终端表现如何，拭目以待。

A级-福睿斯任务艰巨

外观小巧可人的英朗凭借极具优势的终端价格策略——超高的折扣率（27.32%），诱人的优惠力度（3.4万）和两年免息的优惠政策，7月终端销量超过3万台，再次问鼎A级细分市场销量冠军。卡罗拉尽管在折扣率和绝对TP上无法和英朗相比较，仍然凭借良好的口碑和两年免息5万定额贷的信贷政策，取得31，577台销量。这两款是A级市场内唯一两款7月销量破三万大关的车型。

长安福特今年上半年整体销量同比下滑18.2%，其中翼虎、翼搏、福克斯同比下滑均超过20%，福睿斯被寄予厚望。目前福睿斯的折扣率高达26%，仅次于英朗，终端价格也跌入10万元的价格区间内，然而受产品力不强以及福特品牌的负面信息影响，福睿斯的任务堪称艰巨。

B级-通用车系跳水价优惠，福特蒙迪欧终端压力重重

B级细分市场整体价格保持平稳，环比略微下降0.28%，凯美瑞环比上升最多，这与厂家策略不无相关。据悉，凯美瑞新一代将于今年年底正式上市，广汽丰田从5月份开始便调低凯美瑞的生产量，终端车源受此影响价格有所上升。

通用车系B级车君越、君威、迈锐宝的优惠均远高于其余竞品，符合通用车系“跳水价”一贯的作风。别克双君的价格差异进一步扩大，终端价格覆盖13万到30万区间，受君威新款上市影响，旧款整体价格已经下探到15万元的价格内。雪佛兰迈锐宝同样受新款上市影响，旧款价格更是下探到14万元的价格区间内，加上7万定额贷两年免息的信贷政策，性价比高。

美系品牌中，福特蒙迪欧的终端压力十分巨大。销量上，蒙迪欧上半年同比下滑超过15%，7月调整终端价格策略，价格体系有所松动，加上更加优惠信贷政策支持，7月的销量同比增长17.7%，实现2017年以来最大的同比增幅。蒙迪欧外观一向受到好评，无奈苦于较高的终端价格，让消费者望而止步，如果长安福特肯进一步放价，再提升一下服务质量，蒙迪欧的销量上涨还是很有希望。

SUV级-终端需求旺盛滋生加价车型

在轿车市场拼命厮杀的年代里，SUV车型却因为终端需求旺盛而滋生出加价车型，在中大型SUV细分市场里，今年刚上市的途昂，冠道和UR-V以及2015年完成换代的汉兰达依然在加价。从折扣率上看，20款重点车型中仅有8款车型折扣率高于10%，最高为昂科威的14.42%，远不如其它厢体车系的折扣水平。

尽管如此，从环比降价的绝对值来看，SUV市场环比降价情况却是所有市场中降价幅度最大的细分市场，冠道和UR-V环比降价幅度在5000元左右，途观也接近4000元，比较小众的雪佛兰科帕奇更是超过10000元。唯一一款升价的车型是大众途昂，涨价幅度接近20000元，然而途昂的加价情况暂不能说明太多问题，30万元以上定价已经让很多车主望尘莫及，再加价都已经赶上奥迪Q5的价格，途昂是否有这个实力叫板豪华品牌SUV，还得通过市场来验证。

（三）地区间价格成本差异大，容易滋生跨区销售

以下选取东西南北中五个代表性城市来研究一下汽车价格的地区差异。武汉整体市场的折扣率最低，为12.5%，整体市场折扣率最高出现在北京，为15.3%，两地折扣率相差2.7%，绝对金额差距接近5000元。从普通消费者感知角度出发，5000元也许微不足道，买车时和4S店议价空间有时候都不止5000元。事实上，羊毛出在羊身上，對于销售顾问来说，他们考虑的是一篮子价格，而非裸车价格，裸车优惠报得很高，其它地方费用又会回收一些。以上牌费为例，广州的上牌费明显要高出其它二线城市。

从经销商角度出发，他们从厂家提车时给到的固定折扣很有可能还不到5000元 。以上汽大众给经销商的固定折扣为例，帕萨特最高5.5%，其它车型在3.5%-4.5%之间，朗逸的固定折扣才4000-6000元之间。在目前市场日益激烈的环境下，新车销售环节的利润空间逐渐压缩，各车型在主流城市的议价空间并不大，城市间价格成本差异过大很容易滋生跨区销售，不利于厂家的价格管理。