1-4月份我国钢铁行业运行情况

中国钢铁工业协会

1-4月份我国钢铁行业运行情况

中国钢铁工业协会

今年以来，国民经济稳中向好，去产能工作特别是6月底前彻底清除“地条钢”等政策措施的有力贯彻实施，为钢铁行业创造了较好的外部环境，全行业保持了持续盈利，但是也要看到，全国粗钢产量较快增长，钢铁产品出口大幅下降，国内市场供给明显增加，钢铁行业面临的形势仍很严峻。随着4月份粗钢日产水平创新高，会员钢铁企业主营业务利润与3月份相比显著下降，钢铁企业要避免落入增产不增效的怪圈。

一、宏观经济指标基本良好

1.工业生产平稳增长

1-4月份，全国规模以上工业增加值同比实际增长6.7%，增速比上年同期加快0.9个百分点，比1-3月份回落0.1个百分点。主要用钢制造行业增加值增速均有所提高，其中汽车制造业增长13.9%，增速同比提高3.7个百分点；专用设备制造业增长12.2%，增速提高8.1个百分点；通用设备制造业增长10.7%，增速提高6.2个百分点；金属制品业增长8.7%，增速提高0.4个百分点。

2.固定资产投资总体平稳

1-4月份，全国固定资产投资（不含农户）同比增长8.9%，增速比上年全年加快0.8个百分点，比今年1-3月份回落0.3个百分点。分产业看，第一产业投资增长19.1%；第二产业投资增长3.5%，其中制造业投资45379亿元，增长4.9%；第三产业投资85801亿元，增长12.1%，其中基础设施投资29789亿元，增长23.3%。

3.房地产开发投资增速持续提高

1-4月份，全国房地产开发投资同比增长9.3%，增速比1-3月份加快0.2个百分点。房屋新开工面积48240万平方米，同比增长11.1%，其中住宅新开工面积增长17.5%。房地产开发企业土地购置面积5528万平方米，同比增长8.1%，增速比1-3月份提高2.4个百分点。4月末，全国商品房待售面积67469万平方米，比3月末减少1341万平方米。

1-4月份，宏观经济指标以稳为主，规模以上工业增加值和固定资产投资实现了平稳增长。基本建设投资等带动钢材市场需求有所好转，但是要充分的认识到需求向好仍很脆弱，需求向好的趋势还不牢固，钢铁市场供大于求的局面仅是略有改变。

二、粗钢产量持续增长

4月份，全国生铁、粗钢和钢材（含重复材）产量分别为6257.67万吨、7277.71万吨和9489.82万吨，同比分别增长5.35%、4.88%和0.45%，平均日产粗钢242.59万吨，继3月份之后再创历史新高。

1-4月份，全国生铁、粗钢和钢材（含重复材）产量分别为23821.44万吨、27386.98万吨和35782.72万吨，同比分别增长4.20%、4.63%和1.74%。1-4月份平均日产粗钢228.22万吨，相当于年产8.33亿吨的水平。会员企业生产生铁、粗钢、钢材分别为20446.20万吨、21200.55万吨和20285.98万吨，同比分别增长4.67%、7.38%和6.39%。会员企业粗钢产量增幅高于全国增幅。

1-4月份，全球67个主要产钢国家和地区共生产粗钢55084.1万吨，同比增长5.18%；扣除中国内地后的世界粗钢产量26195.1万吨，同比增长5.73%，比中国内地增速高1.1个百分点。中国内地粗钢产量占全球的49.72%，同比下降0.26个百分点。

三、钢材出口持续下降

1-4月份，全国出口钢材2721万吨，同比减少969万吨，下降26.3%，其中4月份出口649万吨，比3月份减少107万吨；1-4月份，全国进口钢材456万吨，同比增加33万吨，增长7.8%。钢材净出口2265万吨，折合粗钢净出口2349万吨，同比减少893万吨。

4月份钢材进口均价1095美元/吨，环比上涨16美元/吨；1-4月份进口均价1052美元/吨，同比上涨56美元/吨。4月份钢材出口均价736美元/吨，环比上涨57美元/吨；1-4月份出口均价663美元/吨，同比上涨223美元/吨。

四、钢材社会库存环比下降，企业库存环比增加

5月份20个城市5大品种钢材社会库存延续下降趋势，降至932万吨，比4月份下降180万吨，但比上年同期仍增加120万吨。5月份5大品种库存均比4月份有所下降，其中螺纹钢库存降幅最大。

4月末钢铁企业钢材库存为1480万吨，环比增加37万吨，比上年末增加204万吨。企业库存持续增加，反映了钢厂销售难度增加。钢材社会库存和企业库存均处于较高水平，钢铁企业要按市场需求安排生产，控制好企业库存。

五、铁矿石价格大幅波动

1-4月份国产矿产量4.01亿吨，同比增长12.29%；进口铁矿石3.53亿吨，同比增长8.6%；进口均价80.33美元/吨，同比上涨31.43美元/吨。3月份以前，进口矿价保持上涨趋势，特别是春节以后，涨幅较大，一度突破90美元/吨，3月份以后，铁矿石价格呈现下跌趋势，近期在60美元/吨左右波动。1-4月份我国铁矿石对外依存度降至85%，较2016年下降1.7个百分点。

2016年9月份以来，铁矿石港口库存持续攀升。截至今年4月底，铁矿石港口库存达到13333万吨，较年初增加1894万吨。截至5月19日，铁矿石港口库存为13942万吨，创历史新高。港口库存持续升高，警示企业要控制好铁矿石采购节奏。

六、钢铁工业投资持续下降

1-4月份，黑色金属冶炼及压延加工业完成投资908.44亿元，同比下降12.4%，上年同期为增长4.2%，其中民间投资735.22亿元，同比下降14.2%，民间投资占总投资的80.93%，比上年同期下降1.71个百分点。黑色金属矿采选业完成投资158.49亿元，同比下降25.5%，降幅比上年扩大5.3个百分点，其中民间投资95.2亿元，同比下降39.9%，降幅比上年扩大10.1个百分点，民间投资占总投资的60.07%，同比下降14.11个百分点。

七、钢材价格冲高回落

4月末，钢铁协会CSPI中国钢材价格指数为92.64点，环比下降9.01%；与上年同期相比上涨9.43%。4月份，CSPI国内钢材价格综合指数逐步回落，进入5月份以来，钢材综合价格指数缓慢回升，至第三周涨至96.67点，比4月末上涨4.36%。1-4月份，CSPI综合指数平均为100.97点，同比上涨53.12%；4月均值为95.48点，同比上涨24.79%。

4月末，在钢铁协会监测的八大钢材品种中，除热轧无缝管价格环比由升转降外，长材、板材价格均继续下降，板材价格降幅相对较大。其中线材、螺纹钢和角钢环比分别下降301元/吨、288元/吨和319元/吨；中厚板、热轧卷板、冷轧薄板和镀锌板分别下降400元/吨、405元/吨、468元/吨和313元/吨；热轧无缝管下降214元/吨。

4月份，钢材综合平均结算价格为3265元/吨，环比下降7.09%；同比上涨34.53%。1-4月累计平均结算价格为3384元/吨，同比上涨59.1%。

4月份，CRU国际钢材综合价格指数164.8点，环比下降2.0%。其中：CRU长材指数162.8点，环比下降1.9%；CRU板材指数165.8点，环比下降2%。与上年同期相比，综合指数上涨30.7%，其中长材指数上涨23.6%；板材指数上涨34.5%。分区域看，北美继续上升，欧洲、亚洲由升转降。

八、全行业持续盈利

4月份，会员钢铁企业实现利润总额92.76亿元，比3月份减少11.8亿元，其中主营业务利润71.81亿元，比3月份减少63.07亿元。1-4月份，会员钢铁企业累计实现销售收入11374.08亿元，同比增长38%；盈亏相抵实现利润总额325.05亿元，上年同期为亏损8.06亿元；会员企业销售利润率为2.86%，仍然远低于全国规模以上工业企业主营业务收入利润水平。1-4月份仍有19%的企业亏损。

1-4月份，大中型钢铁企业期间费用同比增长10.81%，其中管理费用同比增长11.39%，销售费用同比增长20.69%，财务费用同比增长5.58%。4月末大中型钢铁企业存货占用资金同比增长14.91%，其中产成品资金占用同比增长19.42%；企业银行借款同比增长6.23%，其中短期借款同比增长7.39%，长期借款同比增长3.16%；银行借款存量和增量均以短期借款为主。

九、后期市场形势分析

今年以来，宏观经济稳中向好，经济结构持续优化，国家去产能特别是打击地条钢态度坚决，措施得力，为钢铁行业营造了较好的外部环境。随着彻底清除“地条钢”工作的逐步推进，市场环境将进一步改善，钢铁企业要坚定信心，继续做好去产能工作的同时保持行业平稳运行。

当前，全行业需要重点关注以下几个方面的问题：一是随着钢材市场环境改善，企业效益呈现好转迹象，生产积极性高涨，粗钢产量再创新高，但是伴随产量增长，钢铁企业效益并没有实现同步增长，4月份的主营业务利润与3月份相比几乎下降一半，这为企业敲响了警钟，企业要坚持按订单组织生产，没有订单不生产。二是钢材出口大幅下降。钢材出口主要影响因素是钢材价格，出口量的增减主要受国内外价格对比影响，随着国内价格回落，企业出口积极性有所恢复。钢铁企业要保持适量的钢材出口，形成稳定的国际市场份额。三是要重点关注库存变化。包括铁矿石库存、钢材社会库存和钢铁企业库存。5月19日，铁矿石港口库存已经达到13942万吨的历史新高，2017年以来，钢材社会库存和企业库存一直高于上年同期，随着库存增加，风险也在增加，钢铁企业要坚决抛弃“赌市场”的思想，做好风险防控。四是关注螺纹钢与热卷价格倒挂问题，这反映的是高端产品过剩和同质化竞争问题，应当引起企业重视，相关企业要做好自律协调工作，避免进行恶性竞争出现双输局面。