PPP模式下项目财务管理研究

陈方云

连云港源运实业有限公司

PPP模式下项目财务管理研究

陈方云

连云港源运实业有限公司

PPP作为一种新的模式，为政府与企业的合作共赢创造了一种良好的局面，同时也能够在一定范围内减轻社会压力。本人所在单位为国有大型特级资质总承包企业，在多地已经和正在实施了多个BT和ppp项目。

PPP模式；财务管理

如今在PPP模式之下，政府和企业的相关职责已经有了明确的规定，所以如果没有其他的特殊情况基本上不会有职责不明的问题出现。政府部门和企业之间共同承担风险问题，并且共同享受利益收入，在很大的程度上提高了技术水平，也促进了资金配置效率的提高，优化了资金的使用，企业对资金的运作灵活性也有了极大的提高，PPP模式的顺利运行与企业的财务运作情况直接相关，所以，在PPP模式下必须要对企业的财务进行适当的监控和管理。

一、PPP项目的主要运作特征

(一)双方行动、权利、责任有合同依据。随着时代的发展，政府采取PPP模式引入社会资本来进行公共产品的建设，提高服务供应能力，能够极大的丰富国家财政内容。在PPP模式中，双方通过签订合同文件来约束及规范各自的行为并保证各自的利益是这种模式的主要特征之一。在这种合作模式中，政府注重的是公共利益，企业注重的是利润的最大化。

(二)资源互补、利益共享。在PPP模式中，政府手中掌握着信息、资源、政策等，能够统一协调并配置资源，而社会资本具有经营管理及建设方面的技能与经验。双方通过结合实现了优势互补，既能够提高公共服务建设的质量及效率，又能够确保企业资本的合理回报。

(三)双方合作关系的复杂性和长期性。在PPP模式中，政府通过与企业签订合同，建议一种全程合作关系，双方都要参与整个工程的全部过程。包括可行性研究、融资，建设、移交、运营等。与此同时，这些过程又涉及到许多其他的机构，比如税务、城建、规划部门等，这都体现了这种合作模式的复杂性与长期性。

二、PPP模式中财务管理常出现的问题

(一)会计核算管理不规范，账目不清晰，票据的使用及管理存在较为严重的问题。另外就是冗余资金不能有效利用，资金使用效率不高或者出现资金拨付不到位，使用期限不明显。

(二)企业资金不足以及融资困难。随着我国金融市场的不断发展和扩大.资金的供给增加且金融工具不断创新。PPP模式下，政府投入的财政资金相当少，大部分资金需要靠社会融资。融资社会资本的成本一般是比较高的，费用支出相当大，而我国又尚未形成较为合理的担保体系，投融资管理体系也不是很健全。再加上PPP项目一般都是较大型的项目，涉及的范围较大，导致部分投资回收不理想。

(三)财务管理的思想观念陈旧。管理模式比较僵化部分企业的领导者集权现象比较严重，由于对财务管理的理论缺乏认识和研究.有的领导常常越权行事、职责不分，导致企业财务监督和控制的不严格.会计信息失真。使得企业难以建立起有效的内部审计制度.更加难以保证内部审计的独立性和有效性。有的企业管理者思想观念落后，导致企业管理制度的陈旧和僵化，缺乏现代财务管理的思想理念.使得财务管理在企业中失去了其应有的地位和作用。

(三)成本管理不健全。成本控制是一个项目能否盈利的关键工作。一些项目在建设过程中忽略成本控制工作的重要性，整个过程中对项目建设成本没有总体预算规划，成本控制部门形同虚设。

(四)风险管理和内部控制问题。现阶段地方政府存在盲目大建扩建现象，社会资本又一味追求短期效应，甚至出现一些不适合PPP模式的项目也采取PPP模式。前期不进行风险预测，过程中不进行风险控制，结果项目运营后严重亏损，导致资金链紧张，从而违约风险较大。

三、PPP模式下的项目财务管理的几点建议

(一)加强投资预算管理及资金管控。项目投资前期要加强分析，建立完善的预算管理制度，确定科学的投资估算依据。结合地理位置、资金、人员、设备、材料等各种因素对工程项目进行全面的筹划。采用先进的投资和财务管理模型科学计算投资回报年限，加强对资金的控制管理，确定合理的投资比例。

(二)加强成本管理。PPP项目一般建设时间较长、投资回报利润较低且回报周期长，建成后的运营及日常维护成本也较高。因此，在项目实施过程中，要对成本进行科学规划，加强成本管控。主要是进行总成本及经营成本的估算，确定合理的单位生产成本、整体成本、折旧年限、总生产费用和销售费用，通过多途径来进行项目成本控制。另外，通过估算营业利润或销售收入与投入成本进行对比，确定投资的静态回收期、动态回收期、投资利润率及财务内部报酬率等指标数据。

(三)加强财务分析，完善定价机制。参与各方要协调好财务管理目标的差异性，统一财务管理目标，实现资源的最优配置和效益的最大化。积极完善资产定价机制，加强财务分析，对定价机制实行监管，与社会物价指标进行对比，用市场手段调节，防止社会资本的趋利性对公共利润造成损害，从根本上保证建设项目的社会效益及社会资本的合理收益。

综上所述，PPP模式所发挥的作用是非常大的，在PPP模式下，基础设施建设的投资效益得到了很大的提高，而且其服务质量也有了明显的改善，尽管PPP模式发挥的作用非常大，但PPP模式发展情况并不乐观，在以后的发展过程当中，要采取措施保证PPP模式的顺利运行，所以应该完善与财务有关的法律法规建设，为PPP模式的顺利进行奠定相关的法律基础。

[1]马威.我国基础设施采用PPP模式的研究与分析[D].财政部财政科学研究所，2014.

[2]初晓.PPP模式下安哥拉农业投资项目财务管理研究[D].中国地质大学(北京)，2014.

[3]PPP模式财务管理探讨[J].周清松，陈婷，苏新龙.中国商论.2015(31)