浅谈利率市场化背景下民营银行的发展现状

付景静 李惠芹

黑龙江财经学院 150025

浅谈利率市场化背景下民营银行的发展现状

付景静 李惠芹

黑龙江财经学院 150025

利率市场化是目前我国金融改革的重要内容。实践证明，利率市场化在实现内外均衡、保证金融资源的有效配置、促进经济增长等方面都起着重要的调节作用。随着国家政策的支持,未来民营银行的数量将会越来越多，在经济增长中的作用也日渐凸显但又存在着诸多发展瓶颈。

利率市场化；民营银行；发展瓶颈

在当前中国经济结构矛盾日益突出，转方式、调结构压力不断加大的背景下，民营银行等中小银行的发展，对改善金融竞争生态，增加金融服务供给，缓解民营经济、小微企业和“三农”面临的融资约束，提高宏观融资效率具有重要意义。本文就利率市场化背景下民营银行的发展进行简要分析和研究。

一、利率市场化的理论

利率市场化有时也被称为利率自由化。它是指利率不再由中央银行主观制定，而是变为由“看不见的手”自发确定的过程。因此，利率市场化改革的精髓并不是改变利率，而是改变利率的确定过程。利率市场化中的“市场化”是指，整个经济的利率高低水平、利率风险结构和利率期限结构，将由原来的由中央银行主观确定，调整为由金融市场中“看不见的手”根据资金的供需状况自发调节。利率市场化总的来说包括四个方面，即金融交易主体有利率决定权、利率的数量结构、期限结构和风险结构应该由市场自发选择，同业拆借利率和短期国债利率将成为市场利率的基本指针，中央银行有间接影响金融资产的权利。

金融国际化成为世界金融发展的一个重要趋势,也带动了国际贸易和整个世界经济的发展。中国金融业应进一步创造条件逐步实现与国际金融接轨,而条件之一就是以利率和汇直为中心的金融商品价格形成市场化。另外在互联网时代，以互联网技术为核心的网络经济无疑将成为未来经济发展的主流。网络银行迅猛发展的一个原因在于它极大地降低了交易成本,由此带来服务的价格优势。如果不放开利率管制,银行自己没有定价权,中国未来网络银行的发展将缺乏发挥价格优势的制度基础。因此进行利率市场化改革是必要的。

二、利率市场化的意义

（一）利率市场化有助于国有银行建立自主经营、自负盈亏、自我发展和自我约束运行机制。银行在经营过程中必须考虑市场利率的风险,关注利率变动对其盈利性、安全性和流动性所带来的影响。

（二）利率市场化改革的完成将使资本市场基于利率的定价机制得以建立,市场工具得到丰富,市场供求均衡格局得以形成,这对抑制我国资本市场目前的过度投机状态、消除市场的各种不规范运作、促进市场理性预期的形成,进而推动资本市场规范、健康发展显然具有重要意义。

（三）利率市场化可促使资金按收益的高低在社会生产各部门间进行分配,通过有效组织资金来源、合理安排资金投向,提高投资效率,达到资金资源的合理配置。

三、我国民营银行的发展现状

在世界大多数国家，尽管国有银行仍然占有相当重要的位置，民营银行已日益成为银行业的主流。目前我国银行市场仍由国有商业银行主导，但从2013年银行体系准入开放以来，民营资本正在逐步释放封闭期积蓄的力量，表现出极大的发展诉求。截至目前，继首批5家民营银行获准筹建之后，已有近百家企业获得工商部门名称核准，分布全国各省的超过 30 家上市公司正在积极筹划。随着国家政策的支持,未来民营银行的数量将会越来越多,对于民营银行面临的风险我们就不得不重视。经营民营企业存在着一系列的风险：首先,专业化经营缺乏。不可否认的是,经营银行业与经营企业是两个不同的事情,我国民营企业家缺乏经营银行业的知识和经验,需要由专业的职业经理人来代替经营。其次,企业关联贷款的风险。民营企业家办银行,需要把银行业与企业分开经营,不能把民营银行变成自己融资的工具。再次,民众的信任危机。民营银行规模与国有银行相比小的多,公众对其存在着着不信任感,以致影响民营银行吸收存款。最后,存款安全的保障。由于存款保险制度在我国尚未建立起来,一旦民营银行破产,民众的存款安全由谁保障。

民营银行的发展中仍面临多个发展瓶颈：一是风险控制能力的建立。风控是商业银行的核心，银行发展绝不能一味求快。二是资本瓶颈。与其他行业不同，银行业面临严格的资本监管要求，这意味着若不依靠外部融资，银行做大的过程十分缓慢。三是跨区经营限制。目前城商行的跨区设点都还没有放开，未来民营银行的跨区经营也势必困难重重。四是存款的拓展。特别是在未来银行破产制度建立之后，小型金融机构在拓展存款上天然的难以与大中型银行竞争。

基于上述瓶颈，业务模式缺乏创新的民营银行将很难有效突围。未来商业模式差异化的可能性来自于三个方面：一方面是银行既有模式内的差异化。海外银行业还有很多成熟的业务模式尚待中资银行学习和模仿，例如消费信贷、交易型银行等。另一方面是依托于实业资源的跨界竞争。核心企业在整合产业链金融资源、提供产业链金融服务上具备资源禀赋和协同效应。最后，互联网金融2.0的探索。大量互联网平台企业在提供金融服务方面具备协同效应，因此不论在支付还是小微贷款、消费信贷方面都将带来新的商业模式。

民营银行是构建多层次金融体系、解决金融支持实体经济的重要改革试验之一，其自身的持续健康发展关乎我国金融改革继续深入的步伐。鉴于其目前遇到的瓶颈问题，国家在通过一系列政策支持和监管保障的基础上，还需要更进一步地出台优惠措施和实施细则，建立以市场机制无法完成的银行业分工体系和完善的金融生态，给予民营银行真正的“国民待遇”。与此同时，民营银行更应该在现有的政策框架内，找准自身定位，创新发展思路，合理打破自身的局限性，以优势资源和差异化的经营模式，在利率市场化和经济增速放缓的大潮中站稳脚跟，持续健康的发展，为中国实体经济贡献力量。

[1]陈希琳．民营银行静等发令枪[J]．经济,2013,(11)．

[2]朱决胜．民资“开银行”需谨而慎之[J]．金融与经济,2014(2)．

黑龙江财经学院学术研究项目，《利率市场化背景下黑龙江发展民营银行战略研究》，项目编号：2016YB12。

黑龙江哲学社会科学规划项目，《黑龙江发展民营银行战略研究—基于存款保险制度建立和利率市场化背景》 项目编号：14E076