论民营企业的融资与优化

北京师范大学珠海分校应用数学学院 李冰洁

论民营企业的融资与优化

北京师范大学珠海分校应用数学学院 李冰洁

改革开放以来，我国经济逐渐发展壮大，民营经济成为最为活跃，发展最为迅速的经济增长点。在民营企业迅速发展的过程当中，存在不少的难题，其中阻碍其发展的普遍性问题是融资难。再加上随着我国经济进入“新常态”，内部需求与外部需求的下降是企业面前的一道难题，民营企业相对国企，抵御冲击的能力更显薄弱。在此背景下，民营企业又该何去何从？虽然金融系统和各级政府都在想方设法地处理民营企业难以融资的问题，可是依旧存在困难，当前难以融资的问题也已变成影响民营企业生存与发展的一个关键问题，因此探究民营企业难融资的原因，并实施可行的策略，这会推动民营企业的经济发展。

民营企业 融资 成因 对策

1 中小民营企业融资的现状分析

在多年的发展与改革之后，民营经济摆脱了先天不足与基础差的不足之处，业已变成我国社会经济的一个关键性组成部分，也变成社会经济发展中非常活跃的经济增长点。可以说，民营企业的经济发展恰恰由初级发展阶段转变为中级发展阶段，且发展方向变得更加科学与合理。由整体上而言，民营企业尽管具备较高的市场化程度，且社会负担轻和经营灵活等特点，可是民营企业的发展依旧面临一系列问题。

目前民营企业发展环境有待进一步改善。如在融资上，民营企业面临着非常大的困难，依旧没有得到跟非民营企业相同的待遇，从某种意义上讲，融资变成了民营企业经济发展的一个重大阻碍。在当前经济下行压力不断增大的形势下，民营企业普遍存在转型不力、人才机制不灵活、经营困难、融资瓶颈等诸多问题。面对经济增速放缓、结构调整深入的现实，不少以经营传统产业起家的民企承受着巨大的压力，钢铁、机械、房地产等行业产能过剩、竞争力下滑、承担的人力成本不断攀升。

2 中小民营企业融资难的原因

对于市场经济所做出的贡献来讲，中小民营企业跟其得到的金融支持非常不对称。中小民营企业难以贷款和融资已经变成实际经济生活当非常广泛的一种情况，其主要原因有两点。

2.1 金融机构存在的问题

因为金融机构经办程序和发放环节都基本一样，可是每一个中小民营企业得到的贷款数量远远少于大型企业，因此中小民营企业所得到的每一笔贷款的经营成本都比较高。这足以体现了金融机构存在严重的“亲大远小”趋势，依旧面临严重的所有制偏见。

2.2 政府的职能机构不完善

对于我国的各级地方政府机构来讲，其设置并非根据民营经济运行的需要，为此，民营经济的政策存在政出多门的情况，工商管理部门、税务部门、劳动部门等也在制定有关民营企业的经济政策，这种政策，进而导致混乱政策的出现，有些情况下会出现矛盾，如此的现状较难形成民营经企业和政府之间良好的互动联系。

3 中小民营企业的自身原因

（1）对自身担负风险的能力面临偏差。

（2）对履行债务的认识面临偏差。

（3）中小民营企业比例较高的倒闭或者歇业导致金融机构存在较大的放贷风险。

（4）中小民营企业的规模比较小，因此难以抵押担保。

4 中小民营企业融资难的解决策略

导致中小企业难以融资的原因有很多，不但存在体制性的因素，而且也存在服务不到位的缺陷；不但存在自身发展过程中的问题，而且也存在外部环境比较紧张的因素；不但存在实际问题，而且存在历史问题；不但存在服务不到位的问题，而且存在体制性的要素。为此，要想对中小企业难以融资的问题进行解决，需要注重引导、全面推进和增强服务能力。

4.1 积极作为，全面提升对中小企业的金融服务能力

当今，中小企业在服务社会、法律保护、行业指标、准入市场、金融支持、产品质量、产业选择等方面的要求日益提升，也日益紧迫，这对中小企业的发展要求也越来越高。当今我国中小企业融资的主要方式是银行，在改革国有银行的过程中应当注重中小企业的信贷融资。（1）国有商业银行务必创新思想。需要在处理小企业和大企业关系的过程中坚持辩证的观点，切实围绕着效益，不再以所有制形式和企业的规模当作贷款的根据。需要公平地对待中小企业的资金需求，实现中小企业信贷支持比例的逐渐提升。（2）将系统和综合性的金融服务提供给中小企业。银行向中小企业提供的金融服务涵盖创办企业、生产经营，一直到回收贷款的整个过程，包括的内容有市场营销、管理财务、投资分析、选择项目、资金运作等。

4.2 努力引导，积极建设信用机制

中小企业缺少信用，这是其难以进行融资的一个主要原因。为了对这个问题进行解决，就要为企业建立完善有效的融资平台。一些金融机构能够借助固有的长处，建设跟自身经营特点相适应的信用评价机制，针对不同行业、不同经营特点的中小企业进行信用评价，然后建立信用融资平台，为信用好的企业提供融资，这一方面提高了企业的信用，加快了社会信用体系的建设；另一方面也有效地解决了中小企业融资难的问题。

4.3 精心运作，推动大量中小企业的上市融资

在股市中设立创业板与中小企业板之后，中小企业新型的融资平台设立，这越来越体现了对中小企业的示范、培育、引导功能。珠海市的一些中小企业具备广阔的市场前景与一定的科技含量，尤其是生物医药领域的一部分重点产品与重点企业在上市融资之后，有着非常大的发展空间与发展潜力。要实施真正可运行的策略，安排专门性的班子，分类指导和重点帮助列入全市重点的中小企业，促进中小企业创新制度，以使中小企业的经济效益提升，从而引导大量的中心企业在资本市场中成长起来。企业上市不但可以借助资本市场获得充足的资金，尤为关键的是因为现代化的资本市场具备一套风险保障措施与监管机制，所以能够引导中小企业快速地处于规范性的运转与管理状态当中，进而实现新型企业市场竞争优势与经营素质的大大增强。

4.4 实现中小民营企业综合素质的积极提升，提高内在融资水平

促进改革中小民营企业的产权制度，争取清楚责权以及产权，从而有效地转变为现代化的企业制度。

注重管理的科学化，创建和完善法人治理机构；注重管理财务，确保合法性与真实性的会计信息，进而获取商业银行的支持与信任。

坚持诚信办事，真正地贯彻实施合同要求的义务，建构和谐的银企关系，进而方便企业的融资，最终推动企业的发展壮大。

4.5 归纳经验，做强和做大“担保”蛋糕

创建政府部门启动的担保基金，逐年拓宽与增加担保企业的资金源，并且，启发个人和企业投资创设担保机构，建构层次多样的信用担保机制，进而使中小民营企业难以融资的成本降低。结合我国的有关文件精神，激励其他社会组织与企业创设形式多样的担保机构，进而跟各种企业的融资需要相适应。

中小民营企业难以融资的问题需要中小企业自身、银行、政府的一致协作，以体制与机制作为视角进行解决，只有这样，才可以使中小民营企业难以融资的问题真正得到解决。

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2096-0298（2016）07（b）-109-02