潘巧莲：中国猪业的发展将在多重制约之下迎来恢复性增长

潘巧莲：中国猪业的发展将在多重制约之下迎来恢复性增长

2016年中国生猪产业持续去产能，并赢得去产能红利，规模迅猛扩张，散户持续退出，生猪产能调整成主旋律。2016年中国猪业一条龙、规模场、散养户“三足鼎立”格局初现。2017年的中国猪业将是多重制约下的恢复性增长，其中能繁母猪存栏量恢复程度仍存诸多不确定因素，仔猪供应量明显增幅将在2017年下半年表现，生猪出栏量将恢复至2015年水平，供需博弈下，猪价将步入下行通道，仔猪成本趋降，饲料成本变化将成为主导成本增减主因，外购成本与自繁成本价差缩小。出售生猪与仔猪仍有利润，但利润空间下降，并实现最长盈利周期，总之生猪产业进入结构调整攻坚期，中国猪业将遭遇转型最复杂时期。

综观2016年中国猪业的发展，可以说全行业“三足鼎立”的格局初步呈现。生猪产能调整成为行业发展的主旋律，生猪产业结构变化影响深远。在生猪养殖全产业链的发展中，政策目标的调整是要以生态优先，保证效率提升；区域布局的调整则呈现为纺锤布局，冷链配送；组织形式的调整体现在散户退出，集团扩张；而供给结构的调整是要保证质量安全，消费升级；生产结构的调整则是要保证其产能下降，利润增长。总结2016年行业发展的主要内容，主要集中在以下几个方面：

首先，2016年是十三五开局之年，生猪产量增长目标弱化，生态优先，效率提升。其行业十三五时期的发展要求体现在，首先在生产目标上，要保证生产稳增，基本自给；且规模比重稳步提高，规模场户成为主体，屠宰量占比不断提升。在效率目标上，保证其出栏率、母猪生产效率、劳动生产率持续提高，国际竞争力增强。在生态目标上，保证养殖废弃物综合利用率的大幅提高，生产与环境协调发展。

此外，行业十三五局呈现“纺锤形”，“四化”建设加速，“冷链配送”与“种养结合”商业模式成为一体化企业发展方向。在“十三五”中国生猪区域布局当中，潜力增长区：其猪肉产量1054万吨，占全国18.6%；增长潜力大，一批产业龙头在该区域建基地；是增量的主要区域；主要任务是建设一批高标准种养结合基地，做大做强屠宰龙头，提升冷链配送能力。重点增长区：猪肉产量2167万吨，占全国38.2%；传统主产省，是生猪供给的核心区域；主要任务是加强粪便综合利用，提高规模化、标准化、产业化、信息化水平，同时推进“就近屠宰、冷链配送”经营方式。约束发展区：猪肉产量2188万吨，占全国38.6%；人口密集，产销量大，水治理任务重；主要任务是保证发展适度规模化标准化，提升设施装备水平，并且压缩屠宰企业数量，促进粪便综合利用。适度发展区：猪肉产量262万吨，占全国4.6%；资源丰富、基础薄弱；主要任务是引导大企业建设养殖基地，坚持农牧结合，发展优质高端特色猪业。

全国将启动生猪禁养，行业法规政策体系不断健全，环保压力持续加大，禁养区猪场拆迁的关注点将逐渐北移。南方地区产能调整效应已经出现，“南北价差”形成，南方成为撬动猪价上涨的主要动力源。生猪一体化进程加快，散户退出，一条龙、规模场大幅扩张，饲料、动保企业转型养猪增多。超大规模企业2016年上半年生猪出栏量逆势增长，净利润同比大增，超高利润为其投资扩张奠定了坚实的资金基础。与此同时，2016年屠宰政策密集出台，肉企中期业绩分化，屠宰监管再加码。

散户持续退出，大企业跑马圈地，生猪养殖结构剧烈的调整，成为2016年行业发展最明显的特点。据悉，2016年一条龙、大企业养殖量增幅预计在20%～25%；规模化养殖场数量与饲养量持平或略增（0～5%）；散养户（年出栏500头以下）受拆迁与关停影响最大，减少较多，养殖量下降10%～ 15%，南方部分地区因环保、拆迁等影响，下降幅度会更大。养殖结构此消彼长，2014～2015年上半年的深亏，市场倒逼产业升级，大企业和规模场成为市场的主导力量。环保相关政策的出台和实施，禁养区划定，养猪业结构布局发生了重大变化，散户与小企业逐步退出，大企业借机扩张。行业发展当中，“新三板”融资步伐加快，借助融资平台大力扩张养猪及相关产业。

畜牧业的供给侧改革实质体现在消费者对品质和安全的需求升级。面对行业供给结构的调整，企业目标：去除低效产能，提高生产效率，提升产品品质，优化产品结构。消费者需求：品牌放心可靠，产品质量稳定，口味丰富多样，购买便利快捷，价格合理适中。

在产能调整方面，生猪产能逐步恢复，能繁母猪存栏量也已经超过上年同期。能繁母猪2016年4月探底后回升，到2016年8月底，全国能繁母猪存栏量为4185万头，同比增长2.58%；能繁母猪存栏量逐步恢复并稳定在4100～4200万头之间。经历大半年的结构调整，我国生猪产能逐步恢复，截止8月份，规模场能繁母猪存栏稳中有增，大型龙头企业保持扩张，散养户能繁母猪存栏量也已经超过上半年同期水平。但是行业发展中也呈现出仔猪供不应求，大猪供应短缺的现象，并出现其二次育肥。与此同时，其进口量的大增，也对行业的发展造成了一定的影响。

2016年“高猪价、高成本、高盈利”背后的现象值得思考，而像南方洪灾爆发这样“无法把控”的情况，也使得养猪业再生变数。目前行业养殖禁抗正在不断提速（停止硫酸黏菌素用于动物促生长，遏制细菌耐药国家行动计划（2016～2020年）启动），成为规范行业发展的又一重要突破。对于2016年中国生猪产业的发展平衡，可以总结：减产，胴体重增加弥补出栏减少，效率指标下降，进口弥补缺口。

2017年中国猪业的发展将在多重制约之下迎来恢复性增长，这主要体现在：一是其规模扩张后，母猪自留需求量增加。庞大的养猪规模扩展计划，增大了母猪的自用数量，自由市场的销售量减少；2016年6个超大型养猪企业预计新增养猪规模达到600多万头，理论上需要新增35万头母猪。二是规模扩张后，全国生猪集中度将大幅提升。十三五末一条龙新增产能5000万头左右，理论需要新增母猪量250万头左右；一条龙企业总出栏量达7500万头左右，集中度提升至10%～11%。三是行业结构调整继续，存栏量恢复程度仍然存在诸多不确定因素。限制存栏恢复的因素在于：环保仍是限制存栏增幅的主要因素；无抗化逐步推进，养母猪技术门槛再提升；效率指标不断提升后，母猪需求量下降也将反向限制供应增长。丰厚盈利下，规模扩张，是本轮存栏恢复的主要动力，养殖模式主流将是规模场饲养母猪，散户专业育肥。四是仔猪供应量明显增幅将在2017年下半年出现，生猪出栏量将恢复至2015年水平。2016年4季度仔猪供应量预计1.89亿头，同比下降0.5%，2017年下半年随着效率指标提升，供应明显恢复。这主要是因为：能繁母猪存栏基数仍偏低；洪灾后母猪折损，配种分娩率或降低，淘汰量增加，饲养难度增大；头胎母猪比重增加，生产力不及去年同期；无抗执行情况直接影响仔猪成活率变化。2016年4季度～2017年上半年，生猪出栏量仍较低。五是猪肉需求或增，生猪供应紧平衡状态开启。2016年4季度生猪仍将持续供小于求状态，但供应缺口较上半年大幅下降；2017年猪肉需求有望增加，生猪供应紧平衡之下，供应端与需求端博弈加剧。这主要体现在：猪肉价格预期下降，消费量同比或增；鸡肉供应下降，猪肉替代效应增强；经济复苏在望，特别是房地产开工增加，集团消费有望增长；冷鲜肉以及细分肉被接收，享受优质低价。六是生猪出栏成本趋降，外购成本与自繁成本价差缩小，其中仔猪成本趋降，饲料成本变化将成为主导成本增减主因。七是出售生猪与仔猪仍有利润，但利润空间下降，实现最长盈利周期。对于2017年中国生猪产业的平衡发展来说，可以预测总结：存栏恢复，增产，死亡率提升，胴体重下降，其他效率指标提高。

2017年，生猪产业进入结构调整攻坚期，中国猪业将遭遇转型最复杂时期。产业结构调整驱动规模化和标准化进程，预示整个产业链都将发生改变：养殖效率方面，提升是一方面，国内PSY高低差距或将明显缩小；饲料需求方面，从关注性价比到关注全程收益，关注免疫营养，关注稳定性等；供应量方面，标准化要求的规模门槛更高，散户进进出出已经不太可能，要形成一个稳定的养殖群体；定价机制方面，计划性生产更强，屠宰场或者大公司放养量增加，养殖模式趋向于肉鸡养殖。生猪产能逐步恢复，仔猪与能繁母猪存栏同比增加，大型龙头企业保持扩张，环保门槛继续加强影响下散户继续退出。“互联网+”不断探索降低其流通成本，大企业现代化设备不断投入，降成本成效将显现。2016年将是生猪养殖盈利最好的年份，其2017年价格继续下滑，但仍有利润空间。