企业财务管理中的纳税筹划研究

摘要：纳税筹划是企业财务管理中的重要内容，涉及到企业筹集资金、运用资金、投资乃至利益分配等各环节，成功的税收筹划能够给企业带来不少节税效果。本文就企业财务管理与纳税筹划的关系进行探讨，在分析纳税筹划方法的基础上，探讨财务管理过程中的纳税筹划。

关键词：财务管理；纳税筹划；财务目标

中图分类号：F275 文献识别码：A 文章编号：1001-828X（2016）009-000-02

随着市场经济的建立，企业间的竞争越来越激烈，在这样的环境下，企业要想生存和发展，就有必要对各项经济活动进行合理的纳税筹划，这不仅能够增加企业利润，同样也能够扩大企业竞争优势。纳税筹划，是企业财务管理中的重要内容，其涉及到企业筹集资金、运用资金、投资乃至利益分配等各环节，通过对纳税方案进行优化选择，达到节约成本，实现企业利润最大化的目的。

一、财务管理与纳税筹划的关系

1.纳税筹划服从于财务管理目标

纳税筹划的目标主要有降低企业税负、获取资金时间价值、提高经济效益和获取合法权益，而降低企业税负，进而达到经济效益最大化是企业纳税筹划的核心部分。纳税筹划既是一种理财活动，同时也是一种策划活动，从根本上来说，其是企业财务管理中的有机组成部分，企业的纳税筹划目标决定于财务管理目标。因此，企业的纳税筹划，不能仅仅局限于追求税收负担的降低，因为税负的降低，有可能引起其他费用和成本的增加，因此在纳税筹划时，要综合考虑，衡量筹划方案能否使企业经济效益最大化。

2.纳税筹划服务于企业财务管理

企业财务管理的职能主要包括财务计划、财务决策和财务控制等。纳税筹划，从表层意义上来看，纳税筹划是对纳税等事项的安排和计划，这属于财务计划的一部分，其主要任务是测算各种纳税筹划方案的经济效益，并且估算税收支出的变化情况，从而更好的做好财务计划；其次，企业纳税筹划的过程结果，将会对企业财务产生影响，如在筹资的各种方法中，对于其成本的列支，在税法上有不同的规定，在税前列支还是税后列支，有很大的区别，企业要认真对待，而且企业纳税筹划中的其他一些因素，也会影响财务决策，目前已成为企业财务决策的重要内容；此外，企业要想更好地将纳税筹划的举措落到实处，也离不开财务控制，在纳税筹划方案实施的过程中，通过一定的管理手段，对此进行组织和协调，以保证其落实。从这方面来看，纳税筹划也服务于企业财务管理的各项职能。

二、纳税筹划方法分析

1.减少纳税基础和适用税率

由于差别税率的存在，当企业收入超过一定税额时，其边际税率一般都较高，而且收入高出起征点越高，税率也相应越高，而我国为鼓励中小企业的发展，在征税方面也给予了中小企业很大的优惠，其所得税率为20%，因此企业在纳税筹划中，可考虑将收入在多个纳税主体中分摊，这就是纳税筹划中的分摊筹划，这能够减少纳税基础，降低最高边际适用税率，降低税负。从这个角度来看，减少纳税基础这一方法，在企业分支机构设立筹划时常予以考虑，设立分公司时，总公司可以汇总纳税，并且设立方便，管理成本也较低，但并不能享受到税收优惠，而子公司却可以享受税收优惠，但要独立承担民事责任，独立承担亏损，因此企业应根据发展情况，合理设置分支机构，运用好该纳税筹划方法。

2.增加抵扣税额

在纳税筹划中，增加抵扣税额，即合理而充分的利用税法规定的减免税、退税、抵扣税额等来直接减少企业应交税额的方法。对于税收的减免，一般是指国家对特定地区、行业、企业、项目在一定范围内所享有的免税或减税优惠，纳税企业可以根据自身的情况，判断其是否符合减免税的条件；而退税通常是指税负机关将符合条件的已缴纳税收退还给纳税企业，常见的符合退税条件的主要有出口退税和再投资退税，为鼓励出口，对于一些出口的产品，给予退税，而对于投资于符合国家产业政策的技术改造项目，国家也允许从新增的企业所得税中减免，因此对于一个处于更新换代条件下的企业而言，能够较好的选择纳税筹划方案。

3.延迟纳税时间

由于资金具有时间价值，因此在企业纳税筹划中，一个重要的方法是延迟纳税时间。当然了，延迟纳税时间，并不是不用交税，但实际上却相当于为企业争取了一笔无息贷款，使企业获得财务利益。而延迟纳税时间在纳税筹划中，又可具体分为收入的筹划和费用的筹划两类。收入的筹划，如对于分期付款销售收入，在税法中，是按照合同约定的收款期限来确认收入的实现，而不是按照销售日期来确认收入，进而确认纳税日期的，同时一些国家在税法中也规定，如果销售收入还未汇回，则可以暂不缴纳，这能够使企业在前期少纳税、后期多纳税，最大程度的获取资金的时间价值；而由于费用能够冲抵当期损益，所以企业可对费用进行筹划，如增加利息支出占财务费用的份额，对符合条件的固定资产折旧可使用双倍余额递减法，从而使企业当期缴纳的所得税减少，起到延期纳税的目的。

三、财务管理过程中的纳税筹划

1.筹资过程中的纳税筹划

筹集资金，是企业经营和发展的基础，这是企业资金运动和财务活动的起点，而按照资金筹集渠道的不同，筹资方式一般可分为权益筹资、债务筹资和内部留存。权益筹资具有无需偿还，也无固定的股利负担等优点，而债务筹资所需的资本报酬率相对较低，如果企业息税前利润率大于债权人资本报酬率时，可以给企业增加更多的税后利润，进而达成财务目标，内部留存这一自我积累的筹资方式应用较少，不适用于中小企业。从纳税角度来看，不同的筹资方式所产生的纳税效果具有显著差异，因此对筹资渠道的有效筹划，能够帮助降低税负，获取最大的税后利润。如笔者所在的A企业需筹资5000万元开发新项目，假设不管采用那种筹资方式，最终的息税前利润均为1亿元，而A企业适用的企业所得税为25%，现有权益筹资和债务筹资两种方式可供选择：其一，发行5年期长期债券5000万元，年利率为10%，而筹资费用率为2%；其二，平价发行面值1元的股票5000万元，筹资费用率为2%，预计股利分配为0.1元/股。从表一中可以看出，方案一，即债务性筹资中，A企业的相对税负较轻，因为其筹资费用和利息均可在税前扣除，而权益性筹资中，只有筹资费用能在税前扣除，股利只能在税后分配。

2.投资过程中的税收筹划

企业在进行投资时，在不同的投资方式、投资组织形式、投资行业等所享受的税收优惠是不同的，而税负作为投资收益的抵减项，对投资决策的影响非常之大，就组织形式而言，存在子公司和分公司的选择，子公司可以享受税收优惠，但要独立承担民事责任，独立承担亏损，而分公司经营的亏损却可并如企业，从而降低应纳税额。若企业将分支机构设为分公司，分公司的经营成果将汇总到总公司进行统一核算，适用统一的企业所得税25%，而如果企业将分支机构设立为子公司，如果两者同时盈利，将分别核算，而子公司就可享受注册地的税收优惠，《关于经济特区和上海浦东新区新设立高新技术企业实行过渡性税收优惠的通知》便规定，子公司在第一年至第二年免征企业所得税、第三年至第五年按照25%的法定税率减半征收企业所得税，这对整个企业集团而言更为有利，更容易实现财务目标。

3.经营过程中的税收筹划

企业在经营过程中的税收筹划，也就是企业在经营过程中，按照会计准则中所允许的收入确认原则、成本核算方法、费用分摊和利润分配等规定来进行内部核算活动，通过合理有效的税收筹划，降低税负，使企业税后利润最大化。在收入确认中，选择合适的收入确认方式，来延迟纳税，获取资金的时间价值，如对于销售的商品在分期收款中，可将原定于12月确认的收入，在合同中约定于下年度1月份支付，延迟收入确认的时间。在存货计价方法中，若物价处于下降的趋势时，采用先进先出的方法，计算的成本较高，从而降低应纳所得税，而如果物价上升，选择加权平均法时，可以多计存货成本，从而减少应纳税所得额，当然从长远来看，选择哪种存货计价方法对纳税并没有影响，但由于资金具有时间价值，因此可以缓解企业的资金压力，降低筹资成本。而在资产的折旧中，不同的折旧方法计算出的折旧额是不等的，因而分摊到各期生产成本中的固定资产成本也不同，而成本的大小，又直接影响企业的利润水平，最终影响企业的税负。

四、结语

税负对于企业而言，是一种成本，其轻重直接影响了企业的最终利润。企业的纳税筹划是财务决策的重要内容，企业的纳税筹划行为，由其财务目标决定的。从企业整体利益出发来选择纳税方案，以实现节税目标，获取更多的税收利益，这符合企业财务管理的要求。

参考文献：

[1]李强.基于财务管理的纳税筹划研究[J]企业导报，2009（12）.

[2]刘晓萌.浅论纳税筹划在企业财务管理中的作用[J]会计之友，2011（02）.

作者简介：周贵虹（1974-），女，广西南宁人，高级会计师，研究生，研究方向：财务管理。