英国清算支付体系发展历程及未来发展

李安琪

[摘 要]支付清算系统是经济金融活动的基础性支撑。支付、清算体系建设是金融理论与实践的重点课题。文章主要分析了英国支付结算体系的运行机制并描述其支付结算系统建设发展及监管体系的进程。最后结合金融全球化与经济一体化的背景，预测英国未来支付体系趋势。

[关键词]英国；支付清算系统；发展历程；未来趋势

[DOI]10.13939/j.cnki.zgsc.2015.40.096

1 英国清算支付体系的理论基础

支付清算体系在金融体系中居于重要地位，通过提供必要资金转移机制和风险管理机制，促进各类经济金融活动的稳定运行、效率提升以及持续创新。通常，支付清算体系主要包括中央银行实时全额支付系统、以商业银行为主体的社会零售支付系统以及为金融市场提供清算服务的清算所系统，对于国际金融中心的建设和维护具有显著意义。

2 英国清算支付体系的历史演变

伦敦是最早的国际金融中心，也是英国清算中心。英镑清算原来主要依靠两个系统：伦敦城内交换系统（Town Clearing）以及普通交换系统（General Clearing）。伦敦城内交换系统是一个当天交换系统，它只清算以伦敦城内的银行为付款行，面额在1万英镑以上票据。普通交换系统办理以伦敦城内的交换银行为付款行，面额1万英镑以下和伦敦城以外票据交换。

随着银行收付业务的增加，票据交换的数量日益增多，“双重交换系统”的工作量日益增加，成本上升。为降低成本提高效率，加速资金周转，在美国CHIPS成立后，英国交换银行从1984年起，开始使用计算机来办理。即在原来的“双重交换系统”的基础上建立新的系统：交换银行自动收付系统（即CHAPS），它既是伦敦同城电子支付清算中心，也是世界所有英镑电子支付清算中心。

英国的支付系统不是央行直接经营，而是采取公司化经营模式，但主要银行在英格兰银行开立结算账户，最终的清算仍由英格兰银行来完成。英国建有7个支付系统，主要有3个跨行核心支付系统，它们分别是新CHAPS大额支付系统、BACS小额支付系统、支票和贷记清算系统。

（1）电子化自动支付清算系统（CHAPS）。于1984年建立，是银行处理大额支付的电子化系统。它的工作具有保证性、无条件性、不可改变性。加入这个系统的银行进出自动系统的付款电报都使用统一格式。CHIPS共有8个信息通道，每个都有自动加数器可把发给或来自其他通道的付款电报涉及的金额根据不同收款行分别累计，以便营业结束时银行间双边对账和结算，其差额通过它们在英格兰银行的账户划拨结清。CHAPS有限公司运营的新CHAPS系统由CHAPS与TARGET（泛欧实时全额结算系统，将各国实时全额结算系统RTGS联网，实现欧盟区内跨境支付的实时全额结算）连接的CHAPS欧元系统组成，两者共享同一平台。新CHAPS运营时间与TARGET一致为周一到周五每天6：00—17：00GMT（格林威治标准时间），银行提交的电子支付指令采用SWIFT格式。结算通过参与者在英格兰银行的账户完成。

（2）银行自动清算机构（BACS）。于1966年建立的批量处理英镑、欧元贷记转账和直接借记交易的小额支付系统，主要处理发放工资、保险金、政府救济金，直接借记等业务。开始是为了加强支票的结算和清算，后来发展到无纸电子货币的自动划拨。BACS系统由VOCA公司运营，主要功能是提供自动化的货币划拨和信息服务，每小时可以接收18万笔业务，使用这个系统的企业高达50000个。VOCA向BACS参与者按月收取依据业务笔数计价的支付费用，并按年收取会员资格费。BACS的运营时间是周一到周五每天7∶00—22∶30GMT。每笔交易从提交支付指令到完成账户结算需3天时间。

（3）支票清算系统。该系统直属支票和信用结算公司。支票和贷记清算系统由支票和贷记清算公司运营，是纸基英镑和欧元清算系统，批量处理各种纸基支付工具，工作日24小时运营。每笔支付从提交银行办理托收到借记出票人账户通常需3天，若均在同一银行开户，则时间短。支票提出行要采集支票底部磁码线上的行号、账户号和序列号，连同支票数量形成电子信息，通过银行间数据交换网络（IBDE）传送到出票人开户行。同时，实物支票必须交换到出票人开户行做安全检查和防范欺诈。关于支票托收款何时贷记收款人账户、何时计付利息及何时能取现，各银行制定自己的政策并向公众公布。常见的是支票金额于托收当日贷记收款人账户，为确保有足够的时间保证支票不被退回，第三日是起息日，第四或第五日是取现日。

3 英国清算支付体系的监管

英国支付体系的监管英国对支付体系的监管按照重要性的原则，主要以对支付系统的监管为主。高风险、 “有问题”的支付清算系统的监管工作由英格兰银行直接介入，支付工具和支付服务商的日常监管由英国金融服务监管局完成，监管体系分为以下三部分。

（1）监管部门。英国支付体系监管主要由三个部门来完成：英格兰银行、财政部、英国金融服务监管局（FSA）。2009年银行法案生效之后，支付系统的日常监管仍由FSA监管，但“有问题”即“被识别出的”的支付系统监管由英格兰银行承担。关于“有问题的”支付系统的辨认工作由财政部承担，财政部和英格兰银行商议从而确定需重点监控的支付系统。

（2）监管目标。在实践中，监管力量与资源主要集中在那些被判定为对金融稳定具有巨大威胁的支付系统上，主要是CHAPS、BACS、支票和贷记清算系统。

（3）支付监管具体的操作。2009年英国银行法案关于支付系统的监管规定如下：跨行支付系统的操作员在操作系统业务时必须遵守英格兰银行制定的操作原则；在公布操作原则之前，英格兰银行必须得到财政部许可。且任何清算机构修改操作准则必须向英格兰银行报备，不得擅自改动。

4 英国清算支付体系未来发展

随着经济全球化与金融一体化的蓬勃发展，支付清算体系是国际金融中心建设的关键环节。作为金融机构、金融市场和金融交易的聚集地，伦敦既是清算体系极为发达的城市，也是国际支付清算中心，为顺应全球支付体系发展的总体趋势，英国支付体系未来发展应从以下三方面应对：

首先，清算所是支付清算高效运行的前提保障，债权债务清算是金融交易达成后必要途径。因此，为确保清算所提供安全、高效清算服务，应设计更加高效、安全的现代化支付系统，并适时引入混合支付系统模式。其次，在促进支付创新的同时，防范支付风险。以交易方式为例，随着支付体系的不断创新，信用卡和借记卡的交易被授权的客户摒弃了通过签署收据的方法，而是输入个人识别号码PIN，可完善此前出台的一个公共试验计划：那些高度安全的芯片卡与个人识别号结合使用在未来有望大幅减少信用卡欺诈的发生。再次，为满足快速增长的需求，电子支付和完善集成新的安全方法，在2005年颁布的“NEW BACS”的重大技术更新计划表示在支票结算时进行支付银行截断，即纸文书保留在支付总部银行。未来，需结合检查背书签名的支票与提升到高性价比和高效的成像技术将保证“NEW BACS”运行。

最后，提升支付服务领域的价格形成机制，这将发挥市场作用、完善市场架构。随着支付服务的多元化发展，价格因素通过竞争提高支付服务质量和效率、促进支付创新的作用将逐渐增强。目前，商业银行支付结算服务价格是政府指导价与市场调节价共同调节的产物。

参考文献：

[1]苏宗祥.国际结算[M].北京：中国金融出版社，2010.

[2]吴栋，周建平.国内外支付体系的差异对比[J].金融研究，2006（8）.

[3]刘庆平.欧洲三国支付系统的经验和借鉴[J].银行与企业，1993（1）.