“连环交易法”在短线交易中的妙用
2013-04-29谢宏章
谢宏章
炒股的人,大多有这样的经历:持有的股票(无论是牛股还是熊股),由于一直未“动”,错过了不少高抛低吸、获取短差的机会。这种机会的最佳把握方法,实际上就是连环交易操作法。
所谓连环交易操作法,简言之就是对持有的固定筹码,通过连续地进行高抛低吸,不断地获取短差收益,一轮完整的连环交易,通常情况下都会经历越跌越买、筹码被套、触底反弹和高抛低吸四个阶段,只不过在不同阶段,投资者需针对各阶段走势特点分别加以把握和应对。譬如,在越跌越买期,要做的工作只有一项,就是按计划、分批次买入股票;再如,在筹码被套期,应对方法很多,包括停止建仓,耐心持股,等待被套筹码跌透后返身向上等。
整个连环交易操作法的核心在于第四阶段——高抛低吸期的操作,乍一看似乎非常简单,无非就是高抛低吸、低买高卖罢了,实际上,真要做好并非易事。现将连环交易中须引起注意的几个问题介绍如下,供投资者短线交易时参考:
首先,利用“梯次法”确定交易顺序。从理论上讲,股价一旦由被套变成解套,即可视作出现了连环交易机会,但在实际操作中,还有交易批次和顺序确定问题,方法是:当只有最后一批买入的筹码出现解套机会时,只要对此批筹码进行高抛低吸、连环交易即可。
当有两批或两批以上筹码集体解套时,若此时进行连环交易,原则上应采取“梯次法”进行卖买交易,顺序为:先卖成本最低者,卖出后,若股价下跌,及时将该批筹码接回,上涨后再卖出,以此类推,连环交易。卖出后,若股价继续上涨,则再卖成本次低者,卖出后,股价出现下跌或上涨时的应对方法同上,直至上一批筹码卖出后(此时实际上已卖空全部筹码)股价继续上涨,无法正差接回时止。否则,只须继续进行后续操作即可。
第二,利用“极端法”确定交易时机。一般情况下,首次卖出是以买入的筹码解套甚至获利为前提,但这并不意味着只要筹码一解套就要卖出,而是应尽量选择“极端时”作为首卖时机进行卖出操作,主要包括:短线涨幅已大(超过50%),大幅跑赢指数(超过50个百分点),连续涨停(超过3次)后放量打开等。
卖出后,首次买入应以“有正差、能接回”为前提,同样不意味着只要“有正差、能接回”即可买入,同样应选择“极端时”进行买入操作。与此同时,在利用“极端法”确定买入时机基础上,再进行越跌越买操作,胜算同样会更大。与卖出不同的是,在进行买入操作时,要确保能接回,防止筹码丢失。否则,连环交易的前提就不复存在,将无法进行“继续交易”。
第三,利用“配对法”确定交易数量。在连环交易中,投资者还将面临交易数量上的难题,解决这一难题的有效办法是“折中”——既不“满出满进”,也不“一味不动”,而应尽量做到适量适度、配对交易。即:每次交易时,只固定卖出(或买入)其中某一批次的固定筹码(不多也不少)。这样操作,既有利于连环交易时操作节奏的把握和盈亏金额的计算,又有利于保持良好心态,确保交易成功。