实际利率法应用解析

田正佳

【摘 要】现行企业会计准则中一个重要的变化是再次谨慎引入了公允价值计量属性，公允价值计量与现值有密切联系，现行会计准则中有6个准则涉及到了实际利率法的应用，实际利率法是为了实现在会计实务中应用现值计量的方法。目的主要是为了更加客观地反映金融资产或金融负债的价值，切实提高会计信息的可靠性和相关性。本文将对实际利率法的含义及其在我国会计实务中的应用情况进行比较全面的解析以便广大会计人员正确理解并运用实际利率法进行相关问题的会计处理。

【关键词】实际利率法；实际利率；摊余成本

在现行会计准则中规定采用实际利率法进行核算，主要涉及有《固定资产》、《无形资产》、《收入》、《租赁》、《借款费用》、《金融工具的确认和计量》六个准则，依据其经济实质可以将其分为两类：一类是资产的当期收益确认与计量，另一类是负债的当期费用确认与计量。

一、基本概念

1.实际利率法及实际利率。我国现行企业会计准则对实际利率法的定义是：按照金融资产或金融负债的实际利率计算其摊余成本及各期利息收入或利息费用的方法。实际利率是指将金融资产或金融负债在预计存续期间或适用的更短期间内的未来现金流量，折现为该金融资产或金融负债当前账面价值所使用的利率。实际利率的实质是项目本身的内含利率，它一般用来计算当期的实际利息收入或利息费用，实际利率的计算方法类似于项目投资中内含报酬率的计算方法。在手工条件下，我们可以采用内插法计算。

2.摊余成本的内涵。现行企业会计准则规定，摊余成本是金融资产或金融负债的初始确认金额经下列调整后的结果：（1）扣除已偿还的本金；（2）加上或减去采用实际利率法将该初始确认金额与到期日金额之间的差额进行摊销形成的累计摊销额；（3）扣除已发生的减值损失（仅适用于金融资产）。摊余成本在不同的业务中含义有所不同，但其本质都是指企业被占用的资源在现时条件下的公允价值。

二、实际利率法的应用

将现行会计准则涉及实际利率应用分为两大类，其中一类是从投资角度來确认与计量当期收益，另一类是从筹资角度来确认与计量当期利息费用。本文通过两个实例来说明实际利率法在这两类会计实务中的应用技巧。

（一）当期资产收益的确认与计量

以持有至到期投资为例说明投资收益的确认与计量时实际利率法的应用，例：2009年1月1日，甲公司支付价款1000000元（含交易费用）从上海证券交易所购入A公司同日发行的5年期公司债券12500份，债券票面价值总额为1250000元，票面年利率为4.72%，于年末支付本年度债券利息（即每年利息为59000元），本金在债券到期时一次性偿还。合同约定：A公司在遇到特定情况时可以将债券赎回，且不需要为提前赎回支付额外款项。甲公司在购买该债券时，预计A公司不会提前赎回。甲公司有意图也有能力将该债券持有至到期，划分为持有至到期投资。利用资产价值的概念计算该债券的实际利率r：1000000=59000×（P/A，r，5）+1250000×（P/F，r，5）。采用插值法，计算得出r=10%，这就是这项债券投资的实际收益率。实际利息收入=当期期初摊余成本×实际利率，实际收到的资金（现金流入）超过（低于）实际利息收入则视为本金的收回（增加本金）。摊余成本为当期期初持有至到期投资的账面余额，可以从账簿记录中取得，其实就是这项投资的资金实际占用的现值。甲公司根据上述资料，采用实际利率法和摊余成本计算确定的利息收入数据见表1。

根据表1中的数据，甲公司的有关账务处理如下：

1.2009年1月1日，购入A公司债券：

借：持有至到期投资——A公司债券——成本1250000

贷：银行存款1000000

持有至到期投资——A公司债券——利息调整250000

2.2009年12月31日，确认A公司债券实际利息收入为：1000000×10%=100000元、收到债券利息为：1250000×4.72%=59000元。收回本金为：59000-100000=-41000元，表示本金增加41000元。

借：应收利息——A公司59000

持有至到期投资——A公司债券——利息调整41000

贷：投资收益——A公司债券100000

3.2010年12月31日，确认A公司债券实际利息收入1041000×10%=104100元、收到债券利息59000元，收回本金为：59000-104100=-45100元。

借：应收利息——A公司59000

持有至到期投资——A公司债券——利息调整45 100

贷：投资收益——A公司债券104 100

4.2011年12月31日，确认A公司债券实际利息收入1086100×10%=108610元、收到债券利息59000元。收回本金为：59000-108610=-49610元。

借：应收利息——A公司59000

持有至到期投资——A公司债券——利息调整49610

贷：投资收益——A公司债券108610

5.2012年12月31日，确认A公司债券实际利息收入1135710×10%=113571元、收到债券利息59000元，收回本金为：59000-113571=-54571元。

借：应收利息——A公司59000

持有至到期投资——A公司债券——利息调整54571

贷：投资收益——A公司债券113571

6.2013年12月31日，确认A公司债券实际利息收入1250000+59000-1190 281=118719（元）（倒挤）、收到债券利息为：59000元。本金1250000。

借：应收利息——A公司59000

持有至到期投资——A公司债券——利息调整59719

贷：投资收益——A公司债券118719

借：银行存款1250000

贷：持有至到期投资——A公司债券——成本1250000

每年收到利息的账务处理均为：

借：银行存款59000

贷：应收利息——A公司59000

（二）负债利息费用的确认与计量

以企业发行债券筹资为例来说明实际利率法在确认当期利息费用中的应用。企业在发行债券与债券投资中涉及三个利率：票面利率、市場利率和实际利率。它们之间存在一定的联系：（1）若企业按面值发行分期付息债券，一般情况下，票面利率=市场利率=实际利率；（2）若票面利率不等于市场利率，企业采用按市场利率计算出的价格作为发行价格发行债券，这时的市场利率与实际利率相等；当期实际利息费用=当期期初摊余成本×实际利率。这里的摊余成本就是“应付债券”总账科目余额，可以从账簿记录中取得。也就是实际筹得的可使用资金。例：2011年1月1日，甲公司经批准发行5年期一次还本、分期付息的公司债券60000000元，债券利息在每年12月31日支付，票面利率为年利率6%。假定债券发行时的市场利率为5%。甲公司该批债券实际发行价格为：60000000×（P/F，5%，5）+60000000×6%×（P/A，5%，5）=60000000×0.7835+60000000×6%×4.3295=62596200（元）。甲公司根据上述资料，采用实际利率法和摊余成本计算确定的利息费用，见表2。

根据表2的资料，甲公司的账务处理如下：

1.2011年1月1日，发行债券时：

借：银行存款62596200

贷：应付债券——面值60000000

——利息调整2596200

2.2011年12月31日，本期实际利息费用：62596200×5%=3129810元，支付利息：60000000×6%=3600000元，偿还本金：3600000-3129810=470190元。

借：财务费用（或在建工程）3129810

应付债券——利息调整470190

贷：应付利息3600000

3.2011年12月31日支付利息时：

借：应付利息3600000

贷：银行存款3600000

2012、2013、2014年确认利息费用的会计分录与2011年相同，金额与利息费用一览表的对应金额一致。利息费用的算法与2011年相同。

4.2015年12月31日，归还债券本金及最后一期利息费用时：

借：财务费用或在建工程3030377.67

应付债券——面值60000000

——利息调整569622.33

贷：银行存款63600000

实际利率法无论在确认利息收入还是确认利息费用中的应用，其本质体现的公允的思想。2006年颁布的现行会计准则再次将我们的注意重心由利润表转向资产负债表。考虑了资金时间价值后的会计信息更具相关性。

参 考 文 献

[1]财政部.《企业会计准则2006》.北京：经济科学出版社，2006

[2]财政部.《企业会计准则——应用指南2006》.北京：中国财政经济出版社，2006

[3]财政部会计资格评价中心.《中级会计实务》.北京：经济科学出版社，2012