温州建立与发展民营银行的风险与防范

林 贵，陈 婷

（1.浙江工贸职业技术学院 管理学院，浙江 温州325003；2.温州大学 瓯江学院商务分院，浙江 温州 325035）

温州建立与发展民营银行的风险与防范

林 贵1，陈 婷2

（1.浙江工贸职业技术学院 管理学院，浙江 温州325003；2.温州大学 瓯江学院商务分院，浙江 温州 325035）

温州是民营经济的发祥地，是民营经济发展最活跃的地区之一。规范民间金融秩序，为民营经济发展提供资金支持，温州建立与发展民营银行显得尤为迫切和必要。从温州建立与发展民营银行的现实需要入手，分析温州建立与发展民营银行可能面临的风险，提出加大监管力度，营造良好的外部环境；积极进行制度创新，构建有利的内部环境的风险防范对策，旨在为民营银行在温州的建立与发展提供理论依据。

温州；中小民营企业；民营银行

改革开放以来，温州率先发展民营经济。据统计，2010年温州民营经济比重达81.6%，其中规模以上工业企业8096家，年产值超过1亿元的企业802家，超过5亿元的企业94家，超过10亿元的企业34家；温州工业总产值从1978年的11.12亿元增长到2010年的6516.5亿元，其中民营企业占91.6%；外贸进出口总额从1990年的0.0971亿美元增长到2010年的170.94亿美元，其中民营企业占95%[1]。这说明温州的财富大多数是由民营经济创造的，民营经济已成为温州区域经济发展的重要组成部分，并对全国经济的改革与发展发挥了独特的示范效应。但温州中小民营企业贷款难、融资难，民间金融运作的非规范化等问题严重，并成为温州区域经济进一步发展的障碍。为解决民营经济发展的瓶颈，规范民间金融秩序，合理地引导民间资金的流向和流量，温州建立与发展民营银行已势在必行。

一、温州建立与发展民营银行的现实需要

1.中小民营企业贷款难、融资难客观上的要求

自2010年以来，随着国内宏观经济政策调整、国际人民币升值、欧美经济环境恶化等形势，致使国内原材料涨价、人工成本上升、招工难、银行贷款难度加大、资金链断裂等问题的出现，温州人藉此起家的商业和制造业陷入了前所未有的困境。据不完全统计，2011年4月以来，因资金链断裂而“跑路”的温州老板已不下100人[2]。据温州市经贸局监测的数据显示，2011年前3个月，温州眼镜、打火机、制笔、锁具等35家出口导向型企业销售产值同比下降7%，利润同比下降30%左右；这些企业中亏损的超过1/4，仅3成企业的利润保持增长，且行业平均利润率为3.1%，利润率超过5%的不到10家[3]。

这些处于困境中的中小民营企业迫切需要资金支持，但80%以上的温州中小民营企业很难从银行得到贷款。究其原因主要有：一是温州中小民营企业信誉度低。温州中小民营企业大多数资金实力有限、规模小、盈利预期不确定、缺少有价值的抵押物、抗风险能力弱，极易在激烈的市场竞争中被淘汰，银行对其贷款存在较大风险。二是温州中小民营企业财务管理不完善。温州中小民营企业财务管理水平低下，三大报表账册不全，甚至没有账册，导致银行对其调查成本高，贷款缺乏可控性。三是国有银行信贷所有制歧视。长期以来，我国国有银行存在对中小民营企业信贷所有制歧视。国有银行的信贷资金主要支持国有企业，根本顾及不到中小民营企业。实质上是金融制度与经济制度变迁的不对称性，形成了金融制度的“单一化”、“官营化”与经济制度的“多元化”、“民营化”的反差，只是温州金融制度“官营化”与经济制度“民营化”的反差更大、矛盾更突出而已。四是基层银行贷款权限有限。基层银行贷款权限小，超过一定数额就得向上一级银行报批，不仅贷款的时间延长，而且由于受覆盖面影响贷款的成功率也必然下降。

2.规范民间金融秩序是必然趋势

温州中小民营企业不能得到银行信贷，只好求助于民间金融。据人民银行温州市中心支行对民间借贷的监测数据显示，温州约有6000～8000亿元流动资本，这些流动资本多数通过地下钱庄运作或境外亲朋好友在境外买楼置业。温州有各类民间资本平台1376家，其中，担保公司186家，寄售行360家，投资咨询公司780家，典当行50家[4]。温州庞大的民间借贷市场如今已经牵连了当地的千家万户，有59.67%企业参与了民间借贷[5]。这说明民间资本的逐利性与中小民营企业对民间资本的依赖性关系是温州民间金融长期存在和发展的原因。但温州民间金融运作存在严重问题：一是民间金融运作非规范化。民间金融运作缺乏金融监管和法律保护，资金所有者无法对资金的使用进行有效的监督，极易引发道德风险和逆向选择，导致债权、债务纠纷。二是民间资本的逐利性与产业政策的矛盾。民间资本的逐利性、盲目性，很可能导致民间资本流向不符合国家产业政策的区域，弱化了国家宏观调控，不利于对经济结构调整。三是民间借贷的高利率极易引发金融风暴甚至社会危机。据《东方早报》报道，温州民间借贷成本的年化利率达到30%～50%，最高年化利率达180%[6]。可见，民间借贷的利率远远高于正规金额机构的存贷利率，也高于民营企业的资金盈利率，严重影响金融秩序和社会的稳定。20世纪80年代，温州“三次民间金融风暴”和自去年以来的温州老板“跑路”事件都充分证明了这一点。四是民间金融还具有较大的自发性和分散性，脱离政府的监管体系，很容易成为诈骗和洗钱等犯罪活动的工具与渠道[7]。

为中小民营企业提供融资服务，按市场需求设定利率水平，合理引导民间资本的流向和流量，规范民间金融秩序，引导民间金融由地下转为地上，加强金融监管，拓宽民间资本投融资渠道，促进民营经济的发展，建立与发展民营银行既是必然趋势，也是一种有效途径。

二、温州建立与发展民营银行面临的风险

纵观世界民营银行的发展历程，其失败的原因主要表现为金融监管机制缺失、关联企业贷款、特权集团介入、市场准入不规范和内部人控制。为防止上述情形的发生，温州建立与发展民营银行必须在理念上树立风险意识，认真分析可能存在的风险，并把安全性放在首位，不断进行制度创新，采取积极有效的措施防范各种风险，以消除隐患，为自身长足发展打下良好的基础。

1.一般风险

温州建立与发展民营银行面临的一般风险有：道德风险、信用风险、操作风险、流动性风险、利率风险、汇率风险等。其中，道德风险主要是由于信息不对称，导致贷款人不能将银行贷款如期如数归还给银行所带来损失的可能性，它包括在银行市场准入过程中，由于监管部门审核偏差引发的道德风险，银行职业经理人追求高风险、高收益的投资引发的道德风险，银行股东利用银行“圈钱”引发的道德风险。信用风险主要是指借款人违约，造成银行资金损失形成呆账、坏账等不良贷款的可能性。操作风险主要是指因银行交易系统不完善、缺乏有效的内控机制、制度管理不严等因素造成的资金损失的可能性。流动性风险是指商业银行因没有足够现金来清偿债务，满足客户提取存款和贷款的需求，从而给商业银行的盈利带来损失，给生存带来威胁的可能性。利率和汇率风险主要是指因本外币存贷款利率和汇率的变动引起银行货币资金损失的可能性。

2.特殊风险

在温州建立与发展民营银行初期，由于存在起步晚、资金实力有限、信用等级低、业务结构单一等缺陷，除了要面对一般商业银行的经营风险外，还要面对诸如信任风险、行业竞争风险、资本金短缺风险、存款负债不足风险、关联企业贷款风险、内部人控制风险的特殊风险。

（1）居民信任风险。银行业务经营以信用为基础，品牌和居民的认可、信任度尤为重要，是银行赖以生存与发展的基础。居民对银行的认可度越高，就越有利于银行业务的开展。温州民营银行在建立初期很难树立起充足的居民认可度，又缺乏国家信用支持，这决定了温州民营银行的居民信任风险远大于国有商业银行。

（2）行业竞争风险。随着我国金融体制改革的不断加深和对外开放的发展，银行业竞争更加激烈。各级各类银行为争夺市场份额，在存款、利率、人才、管理、服务和金融创新等方面将展开全方位竞争，竞争范围愈来愈广，竞争手段愈来愈多，竞争形式愈来愈新。而温州民营银行规模小、业务结构单一、结算渠道不畅、资金实力有限、信用等级低下等“先天”的劣势，很容易被市场淘汰。

（3）资本金短缺风险。资本金是银行赖以生存和发展的基础，是抵御风险、补偿意外损失、维护存款人利益的最后一道防线。按照《巴塞尔协议》资本充足要求，在一定的资本金规模下，银行不能无限制地扩张其资产负债业务。而温州民营银行建立初期，如果不能及时通过有效途径增加和充实资本金，很容易因资本金不足，影响其业务经营和绩效水平，最终难逃被市场淘汰的厄运。

（4）存款负债不足风险。吸收存款是银行的主要负债，存款量的多少，直接制约银行信贷业务的开展。温州民营银行建立初期，资金实力有限、居民信任度低，吸收存款处于劣势。随着我国金融体制改革步伐的加快，资本市场逐渐兴起，直接融资成份逐步增大，金融机构越来越多，而存款资源有限，导致市场竞争越发激烈，这无疑使吸收存款本来就处于劣势的温州民营银行雪上加霜。同时由于银行业务的发展存在着对快速增加存款的强烈要求，导致目前和将来很可能会在存款的供求之间出现断裂，给温州民营银行的业务经营带来风险。

（5）关联企业贷款风险。温州建立民营银行最大的障碍就是股东关联贷款，一些股东认为民营企业办银行就是为自己“圈钱”、搭建融资平台，提供便利。这样操作的结果必然导致民营银行贷款过度集中，如果民营企业经营不善，无力偿还银行贷款，就会引发巨大风险，加之这些民营企业规模小、资金实力有限、扩张欲望强、抗风险能力弱，引发道德风险的概率更高。台湾和韩国民营银行的发展实践证明了这一点。

（6）内部人控制风险。温州建立与发展民营银行是由民营资本出资组建的，在股权设置上容易出现两个极端：一方面，股权过于分散，股东人数过多，他们相互攀比、相互冲突，造成事实上的经理人控制；另一方面，股权过于集中，造成少数人控制银行。这两个极端都会导致内部人控制，引发关联贷款，造成贷款集中度过高，产生信贷损失风险[7]。

三、温州建立与发展民营银行的风险防范对策

1.加大监管力度，营造良好的外部环境

（1）法律制度环境。一是设立股东市场准入制度。按照《巴塞尔协议》要求,结合我国商业银行法，温州设立民营银行最低注册资本金应不得少于1亿元的规定，注册资本应当是实缴资本。资本充足率必须达到8%，其中核心资本充足率必须达到4%。温州民营银行要稳健运行，必须严格市场准入制度，并采取积极有效的预防性措施，以防范金融风险。二是建立审慎监管和风险责任追究制度。按照巴塞尔银行监管委员会《有效银行监管核心原则》的规定，通过借助于现场检查和非现场检查以及会计师事务所进行的外部审计来发现、评价和纠正温州民营银行潜在的风险。按照该原则，修改完善金融监管法规，把审慎监管标准和原则予以法规化、制度化，包括温州民营银行各种准备金的提取标准，资产价值和收益的确定，资本充足率标准和流动性标准，负债与经营成本的确定等，实现依法审慎监管。三是完善信息披露制度。公开财务信息和非财务信息以及内部信息，其中关于股东特别是大股东的关联交易是最为关键的内部信息。只有通过健全温州民营银行内部信息披露制度，才能保证对大股东和行政总裁的行为进行有效约束。四是制定市场退出制度。银行监管当局应依法对民营银行的接管、重组、兼并和破产实施监督管理，做到退出机制的市场化和法制化。为保护广大储户的利益，对民营银行的市场退出在资本充足率和一级资本充足率上规定一个最低水平，如资本充足率只有5%和3%的民营银行，要强制其“退出”，以防止出现资不抵债、影响金融稳定的现象。五是改变制度安排，逐步变分业经营为混业经营。目前，我国还不具备混业经营所必备的条件，这就要求中央政府和温州地方政府及金融监管部门进一步扩大金融业对外开放度，加强各监管部门的协调与合作，完善金融法规，进一步完善金融监管体系和金融市场体系。同时积极转变观念，树立风险为本的监管理念，尽快从单纯合规监管向风险监管转变，从一般性、浅层次、静态的金融监管向深层次、超前性、动态的金融监管转变。六是构建存款保险制度。存款保险制度的建立不但可以保护存款人的利益，提高民营银行在居民中的形象和信誉，而且还可以为民营银行的退出提供保障，有利于增强民营银行抗风险的能力，确保民营银行取信于民。但在存款保险制度实施的过程中，也要注意道德风险、逆向选择风险和代理风险的发生，为此应实行存款保险限额、风险差别费率和强制保险制度，同时还要加强监管，强化市场约束，建立存款保险机构与中央银行的协调机制，确保存款保险制度的稳健运行。

（2）信用环境。温州建立与发展民营银行和温州社会经济发展水平、民营经济的崛起息息相关，并以民营企业生产经营活动及居民个人的金融需求作为生存与发展的土壤。良好的信用环境是温州民营银行防范风险的首要前提，也是温州民营银行赖以存在和发展的基础。建立良好的信用环境应采取以下措施：一是加快征信系统建设。应尽快建立个人和企业联合征信、信用评级、信息披露三大制度，为综合治理信用缺失，构建良好信用环境创造条件。二是加强舆论宣传教育。通过舆论宣传，使每个市民都明确在激烈的市场竞争环境中，信用已成为每个人生存和发展不可或缺的无形资本，形成“恪守信用、失信可耻”的道德氛围。三是加强法制建设。严惩个人和企业逃废银行债务的行为，真正使法律成为维护债权人合法权益、追究违约责任的有力武器。

2.积极进行制度创新，构建有利的内部环境

（1）产权制度创新。温州民营银行产权制度创新的关键是确立民营银行的法人主体地位和市场竞争主体地位。市场经济体制的确立，客观上要求民营银行必须建立适应社会化大生产需要，反映市场经济需求的独立的企业法人制度，其中最基本的是产权制度，必须用法律界定出资人和民营银行之间的利益关系，明确投资者对民营银行财产的权力和各自的义务责任。通过深化产权制度改革，能够发挥融资制度创新与企业制度创新的功能耦合效应。

（2）法人治理结构创新。温州建立与发展民营银行应构建规范化的公司法人治理结构。规范化的公司法人治理结构要符合现代企业制度的要求，在组织机构的构建上，要有最高权力机构、最高决策机构、最高经营机构和最高监督机构，形成上下协调、相互一致、相互依赖、相互监督的有机整体。温州民营银行的最高权力机构是股东大会，在股东大会投票选举的基础上产生董事会和监事会。董事会是最高决策机构，掌管公司的大政方针和经营决策，并有权自主公开选聘行长。以行长为代表的高级管理层是最高的经营机构，在董事会的领导下拥有充分的经营自主权并对董事会负责。监事会是最高的监督机构，对董事会的决策和高级管理层的经营进行监督，并对股东大会负责。这种法人治理结构分工明确、各行其职、各负其责，相互配合、相互制衡，既能保证民营银行业务的正常开展，又能维护股东的权益。为防止“一人堂”和“搭便车”现象的产生，要求发起人不宜太多，但也不宜太少，专家认为一般以7～15人为宜。其中，最大股东出资额不超过民营银行注册资本的8%，关联股东的出资额之和不超过民营银行注册资本的10%；同时应建立独立董事制度，独立董事不得少于2人，任期不得超过3年，并承诺勤勉尽职，每年在公司工作的时间不得少于15个工作日，参加董事会会议不得少于2/3。建立独立董事制度，可以通过独立董事以第三者的身份并站在客观、公正的立场上发表意见，以保证决策的正确性和维护决策利益的公允性，同时还能防止决策过程中的不道德和逆向行为，也可以对内部人形成一定的监督制约力量。

（3）激励机制创新。一是转变观念，树立以人为本的员工激励机制。做到关心人，尊重人，促使人的全面发展。二是通过高薪聘请和送“干股”等手段，吸引优秀的银行家和经营管理人才加盟温州民营银行，强化人力资源优势。三是建立一套行之有效的、比国有银行和其它商业银行更先进、更科学的人力资源管理制度，从制度上保证和提高员工工作的积极性。四是建立一套新的员工薪酬体系。按岗位和绩效确定薪酬标准，确保工资分配标准既体现岗位差异也体现绩效差异。五是完善考核制度，按照国际标准化ISO9001质量体系的要求，根据不同岗位制定不同的绩效评估方法，把工作绩效考核和职务升迁紧密结合起来，可以达到奖优罚劣的效果。

（4）经营机制创新。民营银行是自主经营、自负盈亏的独立市场经济主体，以盈利为目的，完全按市场化运作。为此，应坚持“以市场为导向，以客户为中心”的方针，主要定位于为中小民营企业和个人提供融资服务，把握市场需求，不断进行业务创新，设计适应企业和个人需求的金融产品和服务[8]。

（5）财务分配制度创新。民营银行要提高居民信任度，增强抵御风险能力，解决资本金不足等问题，必须进行财务分配制度创新。从资本金或利润中拿出一定比例的资金建立温州民营银行备付金制。此外，温州民营银行成立后，几年内不进行利润分配，把税后利润用于扩充资本金，也可以通过提取法定公积、盈余公积、任意公积和向原有股东配售股票的方式来扩充资本金[9]。

[1]温州市统计局.温州市国民经济与社会发展统计公报（2010）[EB/OL].(2011-03-31)[2011-10-25].http://www.wzstats.gov.cn/infoshow.asp?id=9303.

[2]温州20个民企老板因资金链破裂逃亡，官方表示该出手时要出手[EB/OL].(2011-09-27)[2011-10-25].http://economy.caijing.com.cn/2011-09-27/110875458.html.

[3]伏昕.“温州企业倒闭潮”真相调查[EB/OL].(2011-06-04)[2011-10-25].http://www.21cbh.com/HTML/2011-6-6/0MMDAwMDI0Mjc0MQ.html.

[4]温州民间资本超过6000亿元，房价下跌炒家将赔惨[EB/OL].(2011-05-18)[2011-10-25].http://house.ifeng.com/news/detail_2011_05/18/6467289_0.shtml.

[5]陈元富.商业银行内生性操作风险的生成机理与防范对策[J].金融理论与实践，2011(2):74-76.

[6]张飒.温州民间借贷最高年化利率达180%[N].东方早报，2011-08-29(28).

[7]李卓琳.民营银行的风险防范对策[J].经济参考，2005(31):27-28.

[8]徐滇庆.金融改革路在何方:民营银行200问[M].北京:北京大学出版社，2002:57-58.

[9]郑泽华.中国民营银行风险与防范[J].华南金融研究，2001(4):21-22.

Risk and Prevention of Establishing Private Banks in Wenzhou

LIN Gui1, CHEN Ting2
(1.Management Department, Zhejiang Industry and Trade Polytechnic, Wenzhou,325003;2.Business School of Oujiang College, Wenzhou University, Wenzhou,325035, China)

Being the birthplace of private economy, Wenzhou is one of the areas which boasts the most dynamic private economy. To regulate the folk financial order and to provide financial support for private economy, it is vital for Wenzhou to establish private banks. In terms of the requirement for private banks in Wenzhou, an analysis is made on the possible risks it may confront in establishing private banks. Besides, it is important to strengthen the supervision,create a favorable external environment, reform the system actively and set up a proper internal risk prevention system,which is meant to provide a theoretical support for the establishment of private banks in Wenzhou.

Wenzhou; Small and medium-sized private enterprises; Private banks

F830.3

A

1671-4326(2012)01-0008-04

2011-11-14

温州市科技计划项目（R20100117）；温州大学瓯江学院科研项目（温州大学瓯江学院行政[2010]54号）

林 贵（1964—），男，吉林白城人，浙江工贸职业技术学院管理学院副教授；

陈 婷（1963—），女，吉林磐石人，温州大学瓯江学院商务分院副教授.

吴赣英]