河南省投资担保公司外部风险及其规避

马莉娜

（郑州大学 商学院，河南 郑州 450001）

河南省投资担保公司外部风险及其规避

马莉娜

（郑州大学 商学院，河南 郑州 450001）

河南担保行业的发展为破解中小企业融资难题提供了可行的方法。河南省投资担保公司面临的外部风险主要包括：政策和法律风险、监管风险。因此，应加强担保行业法制建设；加强政府监管力度，完善监管体系。此外，河南省投资担保公司要提高自身的风险控制水平。

河南省；投资担保公司；政策与法律风险；监管风险；规避

通常意义上来说，贷款人在向银行贷款的时候，银行为了降低风险，不会直接放款给贷款人，而是需要贷款人找到第三方（即投资担保公司）为其做信用担保。担保公司根据银行的要求，对贷款人的资产、项目或抵押品等进行实地勘察，出具证明材料，将审核后的资料交到银行，表明担保公司愿意为贷款人的信用做担保，银行复核后发放贷款，担保公司从中收取一定的服务费用作为利润来源。

一、河南省担保行业发展现状

河南省担保行业出现于21世纪初，是随着河南经济的快速发展和中小企业队伍的壮大而产生的。河南担保行业的发展为破解中小企业融资难题提供了可行的方法。在发展过程中，河南担保行业形成了独特的“中介＋担保”模式。担保公司作为中介人，将需要资金的个人或企业与资金充裕者联系起来，由担保公司作担保，当场签署一份三方合作协议。资金充裕者不通过担保公司直接将资金按照协议约定借给借款人。如果借款人没有能力按约定时间偿还，担保公司将无条件代偿，这也就是所谓的郑州模式。因为具有“不摸钱”、“一对一”和“担保代偿”三大特点，郑州模式在最大限度上保证了放款人的利益。

2008年至今是河南担保行业飞速发展的时期。2008年金融危机爆发后，国家货币政策发生变化，银根缩紧，大量的资金从股市退出，居民手中的闲置资金增多，出于防御通货膨胀和资产保值增值的目的，人们开始寻求新的投资渠道。被高收益吸引到投资担保公司理财的客户数量增加，这在一定程度上促进了投资担保行业的发展，投资担保公司的利润也开始翻倍。随后3年内，河南省担保行业呈现疯狂式增长。资料显示，河南省投资担保公司数量由2008年初的190多家发展到2010年底的1640家，占全国担保公司数量的四分之一，3年增长了将近9倍，注册资本从50多亿元增加至560多亿元，从业人员由不足4000人发展至10万人。

但是，我们也应该看到，河南省投资担保公司在迅速发展的同时也存在一些问题，如法制不健全，监管不力等。河南省投资担保行业非法集资、高息吸储、违规放贷、超额担保、关联担保等乱象严重。继2011年郑州诚泰事件、洛阳盛归来事件之后，河南圣沃投资担保有限公司、河南宝银投资有限公司资金链断裂，引发河南省担保行业危机，并出现一定范围的挤兑现象，引发了河南省担保行业倒闭潮。因为屡生事端，河南省担保行业被扣上诸多骂名。

二、河南省投资担保公司面临的外部风险

河南省担保行业为什么会出现倒闭潮呢？诚然，担保公司内部管理不规范等因素与此现象有一定联系，但更重要的是担保行业存在外部风险，这是所有担保公司都面临的风险。外部风险主要包括政策和法律风险、监管风险两部分。

（一）政策和法律风险

这主要是指法律法规的缺失以及政策的不可执行性。河南省担保行业发展迅速，但目前我国有关担保方面的法律法规还不健全。《中华人民共和国担保法》是一部有关担保的根本大法，但它仅从最基本的方面对担保的方式、责任等做了一些粗略的规定，对担保行业中可能出现的问题及风险等都没有具体规定。2010年，“七部门”联合下发《融资性担保公司管理暂行办法》，这是一部比较全面的担保法，但它主要是针对公司制融资担保机构，不可能对整个担保行业做出规范。地方层次的法规、规章虽然内容明确、针对性强，但是大多数只是一些暂行规定，是地方政府针对担保行业出现的问题而出台的暂时性的解决方法，无法对担保法律体系的补充、完善做出贡献。［1］

近几年，河南省政府不断出台关于担保行业健康、规范发展的政策，担保行业准入门槛不断提高。2010年，河南省开始集中整顿、规范担保公司，在4个月的时间内，河南诚泰投资担保公司因为违规吸纳资金而导致400多位理财客户数亿元资金无法收回。如果不对担保行业的操作细则、规则流程进行规范，政策的执行力度就会大打折扣。相关担保政策的颁布，往往是在担保事故发生之后，具有滞后性，根本就不可能从源头上防范事故的发生。

（二）监管风险

担保行业的监管通常需要一个强制性的监管机构和一个自律性的监管机构。在河南省，目前的强制性监管机构为工业和信息化厅，而自律性监管机构——河南担保行业协会缺失，这形成了监管的漏洞，弱化了监管效率。

从2009年开始，河南省具有担保公司审批权限的机构变更为河南省工业和信息化厅。担保公司是为中小企业融资提供担保的企业，在性质上偏属于金融机构，可是却由工业和信息化厅来监管，存在监管机构不合理的情况，必然容易造成监管缺失、弱化、不到位的情况。［2］

2002年9月，“河南省企业信用担保协会”成立，只是该协会有名无实。行业协会是一个自律性的组织，它的宗旨是服务、监督、管理、协调，服务于担保公司，监督担保公司的运作质量和公司员工的职业道德，维护社会公众的利益，促进担保行业的科学发展。拥有1640家担保公司的河南担保行业居然没有正常运转的行业协会，担保协会的缺失加剧了担保行业的风险。

三、政策建议

虽然目前河南省担保行业存在一些问题，但是，随着法律制度的健全，担保行业必将得到规范、健康的发展。针对河南省投资担保公司存在的外部风险，应从以下几方面采取措施：

（一）加强担保行业法制建设

立法部门要加快担保行业法制体系的建设，尽快出台一系列关于担保行业规范、健康发展的法律法规。地方政府也要在不与国家法律冲突的情况下，针对本省本地区担保行业发展的实际情况，出台适合本地区的规章。这些法律规章的制定要具有前瞻性，能够对未来担保行业发展中可能出现的问题进行管理，要有具体的操作标准和执行细节。

（二）加强政府监管力度，完善监管体系

对担保行业的监管要从源头开始，提高准入标准，对经济发展程度不同的地区允许有不同的准入门槛。河南省工业和信息化厅在行使审批权前，要对即将成立的担保公司进行实地调查，严格审查，切实维护广大投资者的利益。在担保公司运作过程中，政府监管部门和担保行业协会要联合监管，提高监管效率和质量。

（三）担保公司要提高自身的风险控制水平

担保行业属于高风险行业，担保公司的风险控制需要公司所有工作人员的配合。工作人员必须是高素质的专业人才，具有从业资格证，在面对各种风险时有高度的敏感性。此外，担保公司应规范公司业务操作流程，在担保前、担保中、担保后分别进行严格的调查和监管，跟踪借款人的资金运用情况，一旦发现问题及时报告公司。建立风险管理制度，加强员工道德素质培养。［3］

担保行业是市场经济体制下的产物，是顺应历史、社会、金融发展需要而产生的，有利于社会闲散资金发挥更大的作用，促进了民间资本、社会闲散资本的流通，搞活了经济，带动了就业，增加了投资人的收益。

［1］麻丽丽.商业担保公司风险管理与控制［J］.经济视角，2010（7）.

［2］宋军，马啸.投资担保公司的运营现状、存在风险以及防范措施——基于宿州市的个案研究［J］.宿州学院学报，2011（9）.

［3］苏郑伟.论担保公司风险管理与可持续发展问题［J］.江苏科技信息，2010（8）.

F830.593

A

1673－1395（2012）03－0055－02

2012－02－26

马莉娜（1985—），女，河南巩义人，硕士研究生。

责任编辑 叶利荣 E－mail：yelirong＠126.com