VIA SATEL LITE全球卫星产业2010年度述评

原文：Jason Bates, Mark Holmes 王琦翻译

事实证明，尽管经济周期致使2010年的全球许多商业处于萎缩状态，但这却是卫星领域稳定发展的一年。卫星公司在所有领域积极进取，新业务不断推出，未来证明值得注意的新提案不断增长。

电视广播业的变化

2010年是推进三维电视的不可逆转之年。这一趋势始于这一年第一个月的第一周，ESPN、DirecTV和“探索频道（Discovery）”宣布他们成为了最早在美国向观众推出三维电视的领军者。ESPN 负责技术的执行副总裁Chuck Pagano在1月就表示：“我们自己及许多合作者都相信ESPN走进了新的领域。我们认为实况转播将在三维电视中发挥重要的作用。这是一个讲故事和送达到观众的新方式，这一展开故事的新观看方式激起了观众的好奇心。”ESPN于6月推出内容覆盖世界杯的三维频道，同时在运作的第一年就在生产100个事件节目。但ESPN负责新技术的副总裁Anthony Bailey则认为：“这仍是一个科学实验，我们仍然需要学习。”BSkyB于10月向英国观众推出了他的三维频道，其他的卫星付费电视运营商，例如Sky Deutschland和Foxtel（澳大利亚）也在2010年年底之前推出了三维频道。

SES World Skies在卫星运营商方面独领风骚，于4月推出了与广播商、节目商、电视制造商和技术提供商通力合作，进行加速交付三维电视的一揽子工作计划。这一计划包括从内容生产到节目商获取到节目的8个价值链区域。SES World Skies的首席技术官（CTO）Alan Young说：“SES将价值链的余下部分放在一个试验平台上来模拟全部的方法与标准。三维电视的内容生产并不难，难的是将内容做好。完美是不可能的。事情并不是像三维电视需要比高清多数倍带宽那么地简单。面对超限度的压力，三维电视就会被粗制滥造……标准的分级是真正的问题。产业需要走到一起来，制定出共同的标准，并且越快越好。”

就在三维电视频频出现在2010年的新闻头版的同时，实际情况是高清电视在全球的许多市场的渗透率却保持低水平，某些国家可提供的高清内容还十分有限。对全球许多的付费电视运营商来说，重点是拓展高清业务并设法赢利，而不是冲进三维电视市场。

商业拓展

对于寻求新融资的卫星公司来说，以金融和债卷市场的复苏为标志， 2010年出现了良好的市场环境。JP摩根的执行董事Fred Turpin说：“例如，Intelsat就完成了两项发行项目。高产出市场变得更加健康。在复苏的过程中，投资人对于卫星产业变得更加兴奋。卫星高产出市场占目前实际市场的50%以上。人们更愿意回归。市场正在得到改善……当然，对于卫星运营商来说，具有广泛而多种多样的融资方式。现在就是筹集额外资本或者再融债券的好时机。融资索引对于新融资/发行商来说很有吸引力，然而，市场还没发展到前几年的程度。现在的条件特别好。市场非常重视流动性。”

改善的金融环境还为卫星运营商筹集大型项目的资金提供了更大范围的选择，在出口信贷机构（ECA）融资越来越成为一种时尚，去年利用这一业务的卫星公司有：Inmarsat从欧洲投资银行完成了信用贷款来建造Alphasat卫星；休斯公司（Hughes）利用法国对外贸易保险公司（Coface）筹集到了利用“阿里亚娜-5”火箭发射Jupiter卫星的85%的资金；铱通信公司通过Coface有担保的融资之后，与泰雷兹阿莱尼亚宇航公司签订了设计和建造铱星下一代卫星的合同；俄罗斯的天然气通信公司和俄罗斯卫星通信公司也深入进ECA市场，开展新卫星的融资。BNP Paribas的高级银行经理Philippe-Olivier Rousseau说：“经济危机之前，ECA融资是一个新兴市场。现在ECA已经在产业中打开了新的机会。这是一种文化转型。过去3年里，ECA为整个融资活动做出了很大的贡献。”

金融进入卫星领域，是因为业界在过去几十年中的最差经济环境里的表现令投资界印象深刻。UBS的卫星部门负责人及执行董事Omar Jaffrey说：“投资者偏爱卫星领域，它无论何时都令会人感到安心。卫星领域已经得到证明，在经济的摆动中很有弹性……每个人都会遇到市场错位，但只要他们回来，卫星领域就会得到最大的利润。”

并购

2008年秋天，国际经济学家向全球化的市场按下了恐慌的按钮，大部分卫星产业的分析师也同意地面段提供商和制造商将面临最严峻的挑战。为了保证这些公司安全的未来，分析师预测这些业务将经历收购和并购的浪潮。两年后，预测变成现实。人们在2010年看到了许多收购的事例，包括地面段技术提供商、卫星和网络制造商和研发商。

轨道科学公司（Orbital Sciences）采取了收购General Dynamics的研发和制造业务部门GD Advanced Information Systems/Spectrum Astro的行动，提高了在国家的安全太空系统市场中的地位。在其第三方金融报告中，轨道科学公司的贷款收购有助于推动公司卫星和太空系统的收益增长。哈里斯公司（Harris Corp.）5月以5.25亿美元现金收购了CapRock Communications，这是一家用于能源、政府和海事产业的可管理卫星通信方案的全球提供商。并购的一个结果是哈里斯获得了CapRock政府和企业的端到端可管理通信业务用户。在接下的几个月中，位于英国的电子组件和子系统提供商Teledyne收购了卫星和微波系统设计商和制造商Intelek。

10月宣布了多个制造和技术研发商的收购。Astrium收购了德国太空传感器及光系统专家公司Jena-Optronik；以色列的吉来特公司并购了Raysat天线系统公司和固态放大器制造商Wavestream；英国卫星广播技术研发商Pace以5500万美元收购了2Wire，这是一家美国提供商，生产先进的住所网关和联系软件及业务，原合作股东为阿尔卡特·朗讯、AT&T、Telmex和 Oak投资合作公司。Microsemi Corp.是一家模拟混合信号综合线、半导体和射频子系统的制造商，已缔结了明确的协议，以4.3亿美元收购Actel Corp.。

近年来的许多并购行动是为了提供新的业务。卫讯公司（ViaSat）在10月宣布从Arinc收购了SkyLink的空中宽带业务，以提高卫讯公司的Yonder移动Ku频段卫星宽带业务组合。卫讯公司计划将SkyLink的用户转移到Yonder上，称这一行动旨在让乘坐商业喷气飞机的客户具有收发高速数据的能力，能够通过话音呼叫，使用VoIP设备，连接至虚拟专用网络（VPN），也能使用便携设备通过机舱内的Wi-Fi网络接入因特网。另一项飞行业务的收购于8月宣布，无线卫星宽带提供商KeyOn为了拓展其网络覆盖区域，从New Vision收购了SouthWest Wireless Net的宽带资产的主要部分。

也许今年最大的业务收购行动发生在6月，Harbinger Capital收购了SkyTerra，同时促使LightSquared公司计划通过一颗4G LTE卫星和移动宽带网络为无线提供商提供业务。就在卫星以前只是作为网络的边缘部分提供服务的时候，LightSquared公司提出并与Inmarsat于2007年12月签署了合作协议，以提高不间断的频谱提供能力，支持4G地面辅助组件业务，从而保护和提高MSS在北美地区的继续部署和应用（译者注：Lightsquared于2010年8月19日发布新闻称其于2007年与移动卫星服务提供商Inmarstat所签署的合作协议，现在正式开始实施。Inmarstat将在未来18个月内，连续不断地收到Lightsquared公司投资的发展资金，共计3.375亿美元）。SkyTerra 1卫星原计划于11月中旬定轨，LightSquared公司选择了软件管理公司Siterra来管理这一4G LTE网络的部署、安装、运营和维护。LightSquared公司计划在2011年年中启动首个市场，至2015年时具有覆盖美国92%领土的能力。公司将在这一业务推出前，筹集高达17.5亿美元的融资。

移动、混合和地面市场也在近海通信和网络业务方面出现了并购。Cellular One是一家美国全国性的GSM/EDGE话音和数据通信业务提供商，他于6月收购了Broadpoint。Miranda Technologies是一家加拿大的基础设施提供商，负责运营和监视光缆系统、卫星和IPTV广播设备，从Palamon Capital Partners手中以0.471亿美元现金收购了基于IT的媒体管理和交付方案提供商OmniBus Systems。其它的收购则是基于金融和投资。一家具有Permira基金背景的投资公司于9月达成协议收购Kingsbridge Ltd，后者是亚洲广播卫星公司（ABS）的持股公司，这将导致Permira成为ABS的最大股东。广播设备公司（BFI）是一家媒体服务公司，收购了Crawford Communications的卫星业务部门。就在这一收购之前，iDirect收购了位于英国Parallel Ltd，它是SatManage网络的成套管理软件的研发者。

在轨卫星

今年受到人们最广泛关注的事件之一出现在同步轨道。Galaxy 15于4月因太阳耀斑导致的异常后，Intelsat失去了对该卫星的控制（译者注：该卫星的用户现已转移到Galaxy 12卫星上）。该卫星仍在轨道上，对其它卫星造成了潜在的威胁，媒体称这颗卫星为“怪异卫星（Zombiesat）”，但是Intelsat仍与其他运营商通力合作，以保证它不会对其它卫星造成问题。Intelsat的首席技术官（ CTO）Thierry Guillemin说：“我们向涉及那天事件的所有人通报了情况，我们与SES公司和用户们通力合作，准备了几种选择来防止业务的中断。考虑到我们所经历的应付这些情况的经验以及在过去曾成功进行的相似的业务转移，那么卫星特定新闻之外的博客和媒体网站所出现的一些索赔要求，就是一张完全不准确的图像。” Guillemin认为，Intelsat对卫星的广泛经验为运营商在处理邻近卫星潜在干扰方面提供了优势。“当一颗卫星出现问题，我们总是有能力提高其它有源卫星的敏感性。我们降低我们发射的上行功率，并使功率在故障卫星可能实现接收的情况下达到最小。这是目前和未来降低干扰的最有效的方法。”（译者注：2010年12月23日，Intelsat成功重新获得对该卫星的控制，该卫星可能会被重新定位于新轨位，有可能是西经93度。）

在发射领域，阿丽亚娜航天公司和国际发射服务公司继续主导市场，SpaceX、轨道科学公司和海上发射公司原先只应用于美国的商业发射，现在继续推进完全的国际化。

SpaceX于6月的首次试验他的Falcon 9火箭，将“龙”太空舱送入轨道。根据美国国家航空航天局（NASA）的商业轨道运送业务合同，SpaceX将至少发射两次携载“龙”太空舱的Falcon 9火箭，用以演示交付货物给国际太空站并携带货物返回地球。这些飞行过后，SpaceX将开始NASA的商业再供给业务合同。SpaceX还希望将Falcon 9带入商业市场，接着他的试验发射，公司收到了来自铱星的合同，Falcon 9将携载多颗铱星的下一代星座卫星，公司签署的其它商业合同机构还有劳拉空间系统公司（Space Systems/Loral (SS/L)）、Spacecom以及以色列航空航天工业。

海上发射公司（Sea Launch）于10月根据破产法第11章而得到破产保护，重组为Sea Launch SARL，其主要股东为俄罗斯的Energia Overseas Ltd.（EOL）。Energia的美国分支机构Energia Logistics将利用海上发射公司位于加利福尼亚州的长滩的设施管理火箭集成和卫星综合操作，Energia位于莫斯科的分支机构将为海上发射系统管理所有其于独联体国家的主要的和第二层支持商的支持链操作。由于2009年没有一次基于海上的发射，海上发射公司在2010年从EchoStar和亚洲卫星（AsiaSat）赢得了发射合同。发射提供商计划在2011年的第一季度便以一次陆地发射而卷土重来，携载的是Intelsat-18通信卫星，接下来的发射行动将出现在第三季度海上发射公司位于赤道的发射地点。

政府研发及军事

由于美国政府太空政策的转变，以及太空航天飞机的最终退出主导了政府研发工作，美国总统巴拉克·奥巴马的新《国家太空政策》（NSP）包括以下措施：在下一个10年中将为无线通信提供双倍频谱数量，并寻找理由为民用太空和太空态势预警计划寻求国际合作者。NSP取代了官方于2006年正式发布的太空政策，其总体目标是为美国的有关安全、经济、民事和环境保护的太空利用提供指引。这是一个重点放在农村和服务不发达地区的无线网络的宽带接入问题上的政策，会对未来美国的移动卫星业务提供商产生积极的影响。美国农业部宣布投资12亿用于宽带接入，第二轮大约72亿美元的宽带刺激一揽子计划资金的使用许可在2009年便得以通过，而卫星运营商所占份额很小，休斯网络系统、卫讯公司、EchoStar和Spacenet全都将在计划资助的项目里工作。

对于民事太空关注这一问题，NSP承诺美国将与其他政府开展更多的合作，安排NASA拓展有关人类和机器人的太阳能系统的探险，进行可付得起的人类地球外探险，实现为了运送人员和货物至国际太空站这一目标的商业太空飞行能力，同时为了达到2025年的新目标所开始的行动在私人领域寻找合作者。奥巴马政府以前表示过支持商业发射公司，例如商业现货（COTS）合同商SpaceX和轨道科学公司等，来分享NASA未来的发射计划。

人们十分关注未来将缩减美国军事开销这一问题，为了满足通信支持需要，商业运营商看上去能确保这一领域的预算安全，国防部信息系统局（DISA）和联邦总务署（GSA）于2月提出了价值50亿美元的10年“未来商业卫星通信业务购置（FCSA）合同”的招标，用于支持军事对商业带宽和业务的购置。今年所签署的著名合同有：空军与雷声公司（Raytheon）签署的两个GPS高级控制段的研发部分的第一部分合同，其中包括抗拥塞能力及改善的安全性、精确性和稳定性等内容；陆军与卫讯公司签署的支持下一代蓝军跟踪设备的合同；美国国家地理空间情报局分别与DigitalGlobe和GeoEye签署的研发和发射名为“EnhancedView计划”的下一代照相卫星。

在美国太空政策中，相对于航天产业的令人错愕，有一个领域却表现为相对的平稳，那就是仍在进行的有关严格的技术出口法的辩论。然则，2010年人们对这些政策的讨论提高了关注度，一些人承认了他们对美国太空产业竞争的影响。美国战略和国际问题研究中心（CSIS）于1月发布了一个报告，敦促美国的政治家进一步保证让商业卫星也享有政府所有卫星的太空特权。该报告题为《国家安全和商业太空领域》，声称要彻查美国空军与其主要发射业务的提供商联合发射联盟（ULS）的关系，并称这是其全部战略的一部分，将有助于推动更多的业务到美国商业太空发射商，从而为商业运营商提供更多的选择。

奥巴马政府还于8月完成了有关坦克和军事车辆的“美国军品清单的第7大类”的报告，这一报告确定了占去年12000个军事许可证项目的74%的项目，能够根据“美国减轻严格的商业控制清单”进行处理。这一报告得到了航空航天工作协会（AIA）的积极响应，该协会已经做了大量的降低出口控制的工作，拓展了美国相关太空出口商的商业机会。AIA的首席执行官Marion Blakey认为，对于技术出口所面临的各种层次的风险所作的合适的保护，新的清单做出了“很大的承诺”，同时在解决产业所面临的《国际武器贸易条例》（ITAR）和其它出口相关控制问题方面进了一大步。“对军品和商业控制清单的澄清和最终解决对于中小规模的公司将产生巨大的影响。这些公司很少有资源来保证与目前的出口控制体系兼容。简化这一系统为他们提供了更多地在国际市场上竞争的机会。”

欧洲也表现出了民用太空和政府局势的变化。英国宇航局于3月成立，表明了英国政府对太空重要性的认识。英国还公布了成立国际太空创新中心这一新闻。9月，卫星将宽带带入整个欧洲地区所发挥的作用，引起了人们的广泛关注。欧洲委员会（EC）强调要尽快将宽带接入全欧洲，但在9月的提案中，卫星方案作为一种选择很少被提及。欧洲卫星运营协会（ESOA）的总秘书长Aarti Holla-Maini认为，“欧洲委员会2013年的‘所有人的宽带’目标，只有在卫星作为整体所必须的角色时才能实现。卫星运营商每个月都将成千上万的用户连接至宽带因特网。如果能得到市场需求的支持，卫星运营商也有能力提供30Mbit/s的业务。不幸的是，宽带通信领域并没有认识到只有通过卫星的覆盖，才能将这些业务拓展至欧洲的所有民众，这是一种对比所产生的力量，得到了“无线频谱政策计划”通信小组很好的理解。”

市场趋势

主流固定卫星业务（FSS）运营商仍然是从广播业中产生他们的大部分利润。卫星宽带和海事应用增长的机会是热门话题。SpeedCast的首席执行官Pierre-Jean Beylier认为，海事业务为业务提供商提供了巨大的增长。“海事业务只占我们2009年收益的一小部分，但增长得很快。”

就卫星宽带业务而言，休斯公司和卫讯公司在美国继续取得很大的进步，总计有大约100万用户。随着Eutelsat的Ka-Sat卫星和Avanti的Hylas-1卫星准备在2011年运营，欧洲的市场开始变热。Inmarsat宣布他将计划与波音公司合作，投资12亿美元启用一个3颗卫星的Ka频段网络。Inmarsat的CEO Andy Sukawaty说，这一提案源自于服务于政府和海事市场的新业务的愿景。

（原文刊于《Via Satellite》2010年12期）