中小企业信用担保机构风险管理浅析

　　摘 要：中小企业信用担保业属于高风险行业，其业务的实质就是管理风险，因此风险的识别和控制具有至关重要的意义。文章首先简要介绍了我国中小企业发展现状和信用担保的概念，接下来着重分析了中小企业信用担保行业的主要风险及其来源，最后提出了对应的风险管理策略。
　　关键词：信用担保 中小企业 风险管理 风险分散机制 风险补偿机制
　　中图分类号：F830.8 文献标识码：A
　　文章编号：1004-4914（2010）12-135-02
　　
　　中小企业在我国整个国民经济中发挥着重要作用，其创造的最终产品和服务价值相当于GDP的60%左右，缴税额为国家税收总额的50%左右，提供了近80%的城镇就业岗位。中小企业的数量逐年增加，据统计，截至2009年9月底全国工商登记企业1030万户（不含3130万个体工商户）。按现行中小企业划分标准测算，中小企业达1023.1万户，超过企业总户数的99%。
　　融资难一直是制约大多数中小企业发展的主要瓶颈，发展中小企业信用担保机构是解决这一问题的重要途径。信用担保是指企业在向银行融通资金过程中，根据合同约定，由依法设立的担保机构以保证的方式为债务人提供担保，在债务人不能依约履行债务时，由担保机构承担合同约定的偿还责任，从而保障银行债权实现的一种金融支持方式。信用担保的本质是保障和提升价值实现的人格化的社会物质关系。信用担保属于第三方担保，其基本功能是保障债权实现，促进资金融通和其他生产要素的流通。
　　一、中小企业信用担保机构主要风险来源
　　信用担保包含中小企业、合作银行和信用担保机构等多个参与主体，同时还受到相关政策和法律法规影响。因此，本文主要从以下几个方面分析信用担保机构风险的来源。
　　（一）中小企业风险
　　来自中小企业的风险主要是信用缺失和违约风险。一方面我国现有的信用制度特别是中小企业信用制度不健全，信用征集机制和评价体系几近空白，从而为担保机构评价中小企业信用带来了困难；而根据银行业普遍按照大企业量身定做的评价体系来看，我国中小企业自身信用度普遍较低，相当一部分中小企业根本达不到银行认可的信用等级，不良的社会信用环境和企业信用水平给信用担保机构带来了潜在的风险。另一方面，很多中小企业确实存在内部治理结构不合理，贷款被挤占挪用，技术装备普遍落后，产品在市场上竞争力不强，信用缺失等问题，这些都可能导致违约的发生。最后，社会上普遍存在着对中小企业的歧视心理，将中小企业的规模和财务管理等内部管理不健全简单地等同于信用不佳，从而使中小企业从一开始就输在了信用评级的起跑线上。
　　（二）银行风险
　　信用担保机构只是中介机构，最终给中小企业放贷的是银行，因此贷款银行在成为担保机构合作伙伴的同时也带来了风险。一方面，部分贷款银行由于自身治理机制存在缺陷、贷款审批不规范、风险管理能力弱甚至转嫁贷款风险等原因，将贷款安全性完全寄托在担保机构身上，从而放松对企业的资信调查、贷款审查与审批，给信用担保机构带来巨大的代偿风险。另一方面，贷款银行与担保机构的权利与义务的不对等，客观上加大了银行的道德风险，这也是银行产生风险的重要原因，例如目前中小企业信用担保机构承担了100%的风险，而银行则几乎“置身事外”。最后，由于我国金融业发展相对滞后，银行数量有限，其卖方市场和强势地位的特点决定了银行经常压缩担保机构审查企业的时间，使后者不得不被迫“赶”项目，从而降低了风险管理质量。
　　（三）信用担保机构自身风险
　　中小企业信用担保体系目前在结构、经营和功能上存在三重缺陷。结构性缺陷指政府的财政性担保处于绝对主导地位，而民间资本型的商业担保和互助担保所占份额很低。换句话说，作为规则制定者的政府过多地承担了应该主要由市场来解决的问题。经营性缺陷主要体现为四个方面的缺乏，即资金补偿机制、风险分散机制、担保品种和担保人才的缺乏。功能性缺陷主要体现在政府出资性质的担保机构过多，导致的结果是将过去过度使用政府信用的主体由国有大中型企业转变成了中小企业。功能性缺陷与结构性和经营性缺陷有着密切关系：结构性缺陷形成了宏观意义上的功能性缺陷，经营性缺陷则构成了微观意义上的功能性缺陷。
　　信用担保机构销售的是信用，经营的是风险。信用担保机构由于自身的经营管理水平、内部控制制度、操作流程以及从业人员的政治、业务素质等方面的不完善性，都可能引起担保风险。主要包括：（1）由于担保机构的担保能力、风险预警和风险控制能力有限而产生的风险；（2）制度缺损或制度执行不力引起的风险；（3）由于担保机构员工的业务素质较低或者故意违规操作等造成操作不当的风险。
　　（四）政策及法律、法规风险
　　我国的信用担保机构多是在政府的扶持下成立和发展起来的，同时担保业务还涉及到复杂的法律关系，因此来自政策及法律法规方面的风险也应引起足够的重视。一方面，信用担保机构的发展离不开政府的财力支持，特别是资本金投入、风险补偿资金和政策扶持等。另一方面，相关政策法规的变化也为担保机构发展带来了影响。如果宏观经济环境发生变化，政府对中小企业的政策就可能会发生改变，信用担保机构就有可能受到很大影响。国家对信用担保业的税收政策变化、利率政策的调整、担保资金的限制等都会给担保业带来风险。