《企业集团的性质、资源分配行为与公共政策》评介①

于振荣

（东北财经大学 杂志社,辽宁 大连 116025）

《企业集团的性质、资源分配行为与公共政策》（中国社会科学出版社,2009年3月第1版）一书是于左博士主持的国家社科基金项目《企业集团引发的产业组织问题与规制》的研究成果。书中部分研究内容被《中国工业经济》、《经济管理》、《产业经济评论》、《产业组织评论》等专业学术期刊刊发,一些学术观点和政策建议引起越来越多的关注和重视,相关媒体就中央企业集团整体上市、主辅分离等问题对作者进行了专题采访。

企业集团作为一种企业间组织,不仅普遍存在于各国经济中,而且在各国经济中特别是中国占有十分重要的地位。该书研究了企业组织和企业间组织的基本形式、典型特征、区别与联系,企业集团作为企业间组织的各种表现形式,企业集团的性质与边界,提出了企业集团的“二重性理论”,讨论了中央企业集团的整体上市问题。

该书以企业集团“二重性”为核心,研究了企业集团内部资本市场与资源分配特征。结合典型案例,研究了国内外企业集团转移定价及影响,分析了外资企业集团在华转移定价现象及行为,估算了由此给中国造成的税收损失；研究了企业集团母公司控股股东利用“二重性”对其他股东和债权人的利益侵占行为,并结合中国现实,分析了其对中国股市和银行等金融市场和经济发展的影响；研究了企业集团的限制竞争问题,包括企业集团的合谋、价格歧视、搭配销售、驱逐对手定价、域外管辖权等方面国内外典型的判例和做法,并结合中石油和中石化两大集团的案例,分析了中国企业集团的限制竞争行为及其影响。

该书对企业集团的性质和边界问题的研究,比科斯等经济学家对企业与市场的二分法的研究范式又进了一步,更贴近于经济现实。因为现实中,除了单体企业和市场外,更多的组织表现为中间状态,即企业间组织,例如企业集团、战略联盟、虚拟企业、联营、企业集群等等,这些企业间组织不同于单体企业,也不同于纯粹的市场,该书专门研究了企业集团这类中间组织的性质与边界问题。

该书率先提出的企业集团的“二重性”理论和边界命题具有独创性。所构建的企业集团资源分配（行为）的分析框架具有重要的学术理论价值。该书对企业集团性质与边界的研究,不仅可丰富以交易成本理论、契约理论和产权理论为主要内容的企业理论,而且还将这些理论作了拓展,拓展到中间组织的性质与边界；不仅解释了企业集团这种中间组织存在的理论逻辑,而且回答了其边界伸缩所应遵循的基本规律；不仅回答了企业集团内部资源有效率分配的特征和条件,而且研究了其无效率分配问题与规制政策；这些理论问题不仅对企业集团（其他类似企业间组织）的重组、规模扩张和战略投资具有重要理论指导意义,而且对防止企业集团滥用企业性与市场性（二重性）,进行逃税、侵占中小投资者或债权人利益和限制竞争等行为等都具有较强的政策应用价值。

现实中,无论是在理论研究还是在政策制定方面,对企业集团这种企业间组织形式的特殊性及其所引发的问题的复杂性和影响的深远性都尚未引起应有的重视。其实,对于中国现实中的突出经济问题而言,如大中型国有企业的改制与主辅分离、中央企业集团的整体上市、在华外资企业越亏损越投资现象、中国股市的操纵与投机、中国经济中潜伏的金融风险、油荒与油价问题、煤电关系紧张问题、宏观调控障碍与难题、合谋及经营者集中以及国际竞争政策协调方面的一些反垄断难题等等,都可从该书中找到根源性的解释和具有针对性的解决措施。