对企业业绩评价体系的探讨

赵　静

摘 要:传统的重短期、重过去的经营业绩评价方法已不能适应新时期企业战略经营管理的要求。改革传统的企业绩效评价体系,建立与经营环境相适应的企业业绩评价体系势在必行,文章通过分析传统绩效评价体系的不足,在构建适合我国企业的经营业绩评价体系方面进行了初步探讨。

关键词:企业业绩评价 指标体系 非财务指标

中图分类号:F275 文献标识码:A

文章编号:1004-4914(2009)07-219-02

一、传统业绩评价指标的不足

长期以来,企业业绩评价侧重于结果的评价,侧重于财务指标,侧重于定量指标,而对于过程评价、非财务指标与定性指标则几乎不涉及。

1.八项基本指标及计算公式

净资产收益率=净利润/平均净资产

总资产报酬率=(利润总额+利息支出)/平均总资产

总资产周转率=收入净额/平均总资产

流动资产周转率=收入净额/平均流动资产

已获利息倍数=息税前利润/利息支出

销售增长率=本年销售增长额/上年销售总额

资本积累率=本年权益增长率/年初权益

资产负债率=负债总额/资产总额

这些财务经营业绩评价指标所关注的焦点集中在资产负债表、损益表的有关项目,如反映偿债能力的资产负债率、流动比率、速动比率等指标;反映盈利能力的销售利润率、投资回报率、资产回报率、每股盈余等指标;反映营运资金能力的资产周转率、流动资产周转率、存货周转率、应收账款周转率等指标;而对现金流量表中的有关现金流量指标,如净现金、经营活动净现金流量等指标却关注的较少。

2.基于权益报酬率的杜邦分析体系

权益报酬率=销售净利率×总资产周转率×权益乘数

权益报酬率是一个衡量企业利润占投资的比率,传统的杜邦分析体系数据资料来源于资产负债表和利润表,存在着明显的不足。一是不能提供重要的相关现金流量的信息,需进一步补充、完善;二是虽然提供了反映盈利能力的指标,但没有考虑收益的质量,分析结果往往带有片面性,反映问题不够客观。

二、改进的企业业绩评价指标

1.修订后的业绩评价指标

(1)财务效益状况方面

基本指标:净资产收益率、总资产报酬率;

修正指标:资本保值增值率、主营业务利润率、盈余现金保障倍数、成本费用利润率;

(2)资产运营状况方面

基本指标:总资产周转率、流动资产周转率;

修正指标:存货周转率、应收账款周转率、不良资产比率;

(3)偿债能力状况方面

基本指标:资产负债率、已获利息倍数;

修正指标:现金流动负债比率、速动比率;

特别评议指标为:经营者基本素质、市场占有能力、基础管理水平、发展创新能力、经营发展战略、在岗员工素质、技术装备更新水平、综合社会贡献。特别评议指标的创设,是财务指标与非财务指标在一定程度上的结合。

2.经济增加值(Economic Value Added,简称EVA)指标。EVA是公司经过调整的营业净利润减去该公司现有资产经济价值的机会成本后的余额。EVA只是旨对全要素生产过程的结果进行反映,侧重于财务战略,忽视了对战略过程进行评价以获取和保持竞争优势,容易削弱企业创造长期盈利的能力,同时不能指出具体的非财务业绩动因以及解决问题的方向。

因此,要解决EVA无法解决的全要素使用中的过程反映、同步监督及管理操作等问题。必须结合并重视相关的非财务“业绩动因”,如顾客、供应商、内部业务过程、企业学习与创新能力和企业文化管理这些要素、最终实现企业价值的最大化。

三、业绩评价指标设计中应注意的问题

对企业业绩的评价要能同时兼顾经济效益和社会效益。如何将两者结合起来对企业进行综合评价,设计与社会效益相关的评价指标,将是指标设计过程的关键。

1.业绩评价指标设计应坚持的原则:为每一个评价指标所设计的程序和方法,应具有可行性和适用性。还应结合成本—效益原则,考虑指标的重要性,并非指标越多,越全面越好。各评价部门应根据被评价单位的具体情况进行适当地调查,可以增减有关程序,调整有关调查内容和方法,使得评价指标的设计既客观公正、节约成本,又符合企业特点。

2.业绩评价指标设计应结合企业自身情况。(1)结合企业的经营战略。首先,评价指标设计应考虑企业的经营战略,也就是企业谋求竞争优势的目标。如果企业战略需要将新产品加速市场化时,新产品市场份额指标应在指标体系中占较大权数;实施创新导向战略的企业应强调那些对新产品发展和获利能力产生重要影响的关键因素,即指标的设计应有助于企业经营战略目标的实现。(2)结合企业所在的行业。不同行业,评价指标选择的侧重点也应不同。如服务行业的绩效评价一般比较关注客户方面的指标,而冶金行业也许更加重视过程方面衡量。结合企业所在行业选择适合本行业考察特点的指标至关重要。(3)结合企业的生命周期。由于企业发展的不同阶段呈现不同的特点,其财务目标也可能存在较大差异,所以每一阶段应设计不同的指标。具体应按企业创业阶段、成长阶段、成熟阶段、衰退阶段来设计相应的考核指标。(4)结合企业的文化。企业特有的文化是企业的竞争优势之一,企业文化方面的评价指标主要有企业领导者的素质、组织制度和员工的素质。

3.业绩评价指标中的非财务指标设计应注意的因素。知识经济时代,非财务指标在企业经营发展过程中的作用更加突出,在设计时应特别注意以下因素:(1)经营过程指标。企业内部经营过程包括产品设计与开发、采购、生产、销售和售后服务等六个方面,每一方面都对企业业绩产生重要的影响。因此,应重点考虑:创新能力,即研究开发能力;生产效率,综合考虑企业的生产成本、产品品质、设备利用程度、设备磨损程度各方面的因素;售后服务的评价可以考虑反映时间、投诉次数、退货数量等方面。(2)顾客评价指标。顾客的满意与否关系着企业的生存与发展,只有向顾客提供优质产品和服务的企业,才会不断发展壮大。一般来说,顾客评价指标包括市场占有率和客户满意程度等。(3)员工学习指标。实际应用中可以从员工培训状况,员工积极性,信息系统更新程度等方面来考虑。(4)智力资本指标。应注意智力资本比重,智力资本贡献两个方面。

四、对企业业绩评价结果的应用

1.将业绩评价与激励机制相结合。将企业业绩评价结果与企业员工的考核适当挂钩,推动激励机制的建设,随着企业业绩评价的发展与完善,提高企业管理水平,实现企业的战略目标。

2.将企业业绩评价指标运用计算机模型化。运用人工智能技术使评价操作程序化,以易于使用、便于分析、及时反馈、自动更新。

3.将企业业绩评价结果用于不同企业横向间比较。通过比较找出差距,推动企业管理,发挥业绩评价作为管理工具的作用。

参考文献:

1.李玲玲.企业业绩评价.北京:清华大学出版社,2006

2.周三多著.管理学.上海:复旦大学出版社,2005

3.中国注册会计师协会.财务成本管理.经济科学出版社,2008

(作者单位:格盟国际能源有限公司 山西太原 030002)(责编:郑钊)