新租赁准则对实体零售业企业的影响

陈玉莹

【摘  要】近年来，随着我国市场经济的日益发展，租赁业务在资本市场中占有非常重要的地位，租赁业务广泛地存在于各行各业中，各类企业的租赁交易也日趋复杂。为满足各类企业对于租赁业务的发展需要，财政部于2018年12月发布了新租赁准则，新准则的实施在很大程度上减少了某些企业利用经营租赁进行表外融资的情况，使得企业能够全面完整地在报表中列示自身的资产负债情况，从而提高了国内外财务报告的可比性，但这对承租人的财务报表信息及某些财务指标也产生了一定的影响。论文首先对新旧准则进行对比，其次以家家悦集团股份有限公司（以下简称“家家悦”）为例，分析执行新租赁准则对企业财务报表的影响，最后对企业如何更好应对新租赁准则的变化给出几点参考建议。

【关键词】新租赁准则；零售业；财务报表

【中图分类号】F233；F715.5                                             【文献标志码】A                                                 【文章编号】1673-1069（2023）02-0176-03

1 新旧准则的对比

1.1 旧准则存在的问题

由于国际会计准则理事会对租赁准则进行了重新修订，为了保持我国企业会计准则与国际会计准则的趋同性，我国修订了《企业会计准则第21号——租赁》（以下简称新租赁准则）[1]。在旧租赁准则下，租赁双方在处理租赁业务时要对租赁业务的实质进行区分，即租赁双方在租赁开始日就需要确定该项租赁业务的实质属于经营租赁还是融资租赁。对于被划分为融资租赁的业务，承租人需在其财务报表上披露有关资产和负债的信息，而对于被划分为经营租赁的业务而言，承租人无需确认使用资产的权利以及给付租金的义务，只在表外披露相关信息即可[2]。这种划分方法往往会偏向于承租人的主观意愿，有些承租方会利用这一政策，将某些满足融资租赁条件的租赁业务划分为经营租赁，从而使其不必在财务报表中全面地反映因租赁业务所获得的权利以及应承担的义务，从而人为地美化企业财务指标、掩盖企业真实财务状况，进而达到操纵财务信息的目的。因此，为了保证会计信息披露的准确性、可靠性和可比性，防范由于会计信息不真实、不准确带来的财务风险，我国对旧租赁准则进行了一系列修订。

1.2 新准则发生的变化

1.2.1 新增租赁的识别、合并、分拆等内容

新租赁准则中新增了对于租赁业务识别的部分，列明了一个合同被划分为租赁合同需要同时满足的3个条件：一是具有一定的租赁期间；二是存在已识别的资产；三是资产供应方向客户转移对已识别资产使用权的控制。这一新增概念主要是围绕租赁的期间、已识别的资产和对已识别资产使用权的控制这3个方面加以判断，使得出租人能够更好地将租赁业务与提供服务区分开来。其中，对于存在已识别资产的判断，如果租赁协议中并未注明或隐含说明，或者在物理上无法区别以及出租方对已识别资产存在实际替换权时，则该项资产即不构成已识别的资产。对于已识别资产使用权的控制方面，需要评估客户是否有权获得已识别资产在使用期间所产生的几乎全部经济利益。另外，新租赁准则新增了对租赁合同分拆或合并的具体说明，为租赁部分与非租赁部分如何分摊合同对价，提供了具体的分摊标准。

1.2.2 承租人会计处理的变化

在新租赁准则下，承租人的账务处理发生了较大变化，承租人不再对企业的租赁业务进行区分，而是对所有租赁业务（不包括简化处理的业务）确认使用权资产、租赁负债，同时，需要确认资产折旧费用、资产的减值损失和利息费用。换言之，除租赁期限不足一年的租赁以及资产价值较低的租赁以外，企业其他的租赁业务都要按规定确认使用权资产和相应租赁负债，并在财务报表中进行反映，在租期内每年通过计提折旧的方式进行使用权资产的摊销，通过对租赁负债计提利息，确认财务费用，相关的会计账务处理与旧租赁准则下承租人的融资租赁会计处理相似。除此之外，承租人会改变租赁费用的分摊方式，由直线法摊销转换为实际利率法摊销，这代表承租人在租赁前期产生的资产折旧费以及利息费用，会远高于原来按直线法分摊方式所确认的相关费用，这无疑对承租人的利润产生巨大影响，但能真实准确地反映企业的财务状况和经营成果，提高了财务报表的可比性。

1.2.3 出租人会计处理的变化

对于出租人而言，新租赁准则对其租赁业务的影響相对较小，承租人仍需根据风险报酬是否发生转移将租赁业务分为融资租赁与经营租赁。新准则下，出租人的账务处理与修订之前的账务处理大体相同，但是对财务报表的信息披露增加了更多的披露要求，要求对已租赁资产的风险管理情况进行详细说明，帮助报表使用者更加全面真实地了解实际情况，从而帮助其作出正确的经济决策。同时，新增出租人对于租赁类型的判断依据，新租赁准则要求出租人根据交易的实质而不是合同形式来划分租赁类型，对出租人根据租赁交易实质的判断提出了更高的要求。

2 新租赁准则对零售企业家家悦的影响

2.1 家家悦的基本情况

家家悦集团股份有限公司是一家连锁经营的大型综合性实体零售超市，其经营商品的品类齐全，产品品种达3万余种，营业面积达30多万平方米。门店在我国覆盖范围极为广阔，覆盖的省份包括山东、河北、安徽、江苏、内蒙古等。2021年新开及并购直营门店117家，截至2022年公司门店总数1 018家，其中直营门店971家、加盟店47家。随着公司多年稳步经营，目前公司已经逐步形成多业态并举的格局，并于2016年在上交所上市成功，从而顺利进入资本市场。作为山东省商贸领域的龙头企业之一，家家悦先后获得多项荣誉，公司始终秉持“顾客的需求就是我们追求的目标”的经营理念，注重提升所售商品的质量，不断创新服务理念，提供舒适购物体验，并利用现代化的销售方式，整合优势资源、发展现代物流，有效地提高了公司的核心竞争力，不断为社会创造财富，为顾客创造价值。

2.2 家家悦的租赁现状

根据企业会计准则的最新指引，家家悦于2021年1月1日起执行新租赁准则，除个别采用简化处理的情况外，公司在租赁期开始日需对其租赁业务确认使用权资产和租赁负债。根据家家悦集团2021年年报对外披露的信息，可知家家悦目前租用门店主要通过经营租赁的方式租入。截至2021年年末，家家悦自有门店数量为67家，而租赁门店数量多达907家，租赁的门店数量占其全部门店数量的93%，其租赁面积更是达到271.29万平方米。由此可见，租赁业务在家家悦的整个生产经营活动中占有至关重要的地位。受各类线上购物平台的冲击，实体零售业的竞争将更加激烈，家家悦为了稳定其行业地位、抢占更多的市场份额，正在逐步计划增加租赁门店的数量。超市门店数量的增加会吸引更多的客户从而提升公司的销售额，但同时也会增加公司的各项成本费用，尤其是租赁成本。因此，新租赁准则的执行将对家家悦的租赁业务产生较大的影响，也势必为企业的财务报表列报及使用决策带来重大的影响。

2.3 新租赁准则对企业财务报表的影响

2.3.1 对资产负债表的影响

表1分别列示了2020年及2021年家家悦资产负债表及相关指标的变化情况。由表1可知，家家悦在采用新租赁准则后，由于需要同时确认使用权资产和租赁负债，导致公司的资产总额和负债总额均有所增加，2021年末企业的总资产增加了50.05％，而总负债增长了89.13％，同时对企业的资产结构造成较大影响，进而导致公司的资产负债率由2020年的67.11%上升至2021年的84.59%，增加了17.48个百分点。企业资产负债率的升高会向报表使用者传递出公司长期偿债能力下降的信号，如果公司的偿债能力持续得不到保障，很可能对企业的融资能力造成一定的影响。此外，2020年家家悦的总资产周转率为1.82，2021年家家悦的总资产周转率降为1.42，降幅为21.98%。不难看出，此时家家悦资产的营运能力也受到了一定的影响，相应地，可能会增加企业的营运风险。但企业实行新租赁准则之后，能够使企业的财务信息和财务数据更加全面地在报表中展现出来，使得财务报表的披露更加真实，也可以帮助企业管理层作出更好的经营管理决策。

2.3.2 对利润表的影响

在旧租赁准则下，承租方为经营租赁所支付的租金通常被确认为当期损益，并在利润表中的“销售费用”等科目中列示，进而对利润表产生影响。但在新租赁准则下，企业对其已确认的使用权资产计提折旧，并将这部分折旧计入成本费用中，同时，按实际利率法将与租金支付义务相关的利息计入财务费用。如表2所示，2021年家家悦计提的使用权资产折旧为43 005.43万元，计入企业的销售费用，租赁负债利息支出为21 359.89万元，计入企业的财务费用，由此导致2021年的财务费用较2020年度增长1 308.55%，期间费用总额增加了69 414.18万元，使得企业的营业利润有所下降。此外，影响2021年营业利润下降的另一个主要因素是计提29 707.63万元的商誉减值损失。

另外，虽然企业对于使用权资产每年计提的折旧费用相同，但由于租赁负债采用实际利率法摊销，在租赁开始日前期的利息费用高，随着时间的推移，企业在租赁期内不断偿还租赁负债的本金，企业产生的利息费用将逐年减少。因此，这会导致企业的期间费用在整个租赁期呈现出前大后小的趋势，企业的利润业也会随之呈现出逐步提升的趋势。前期企业营业利润率的降低很可能会向公众预示企业经营管理不善、盈利能力不足，但是后期随着企业利润的增加，企业的盈利能力会逐渐增强。

2.3.3 对现金流量表的影响

新租赁准则虽然不会影响企业的现金流量总额，但是会改变某些现金流量的分类项目。在旧租赁准则下，企业为经营租赁业务所支付的现金，会在经营活动产生的现金流量中的“支付其他与经营活动有关的现金”项目中列示。但根据新租赁准则的列报规定，企业用于对租赁负债本金及利息偿还的支出，应当计入筹资活动的现金流出项目。由表3可以看出，家家悦2021年度现金流量表中支付的其他与经营活动有关的现金流量较2020年度减少21 622.7万元，而偿还债务支付的现金流量较2020年度增加30 254.85万元。因此，新租赁准则的实施并不会令与租赁相关的现金流量总额发生变化，只是其列报的项目发生了变更，即将原应计入在“支付其他与经营活动有关的现金”的项目分类至“偿还债务支付的现金”项目，对现金流量总额产生的影响为零。

3 企业应对新租赁准则的建议

3.1 做好财务人员储备

最新租赁准则的实施，大幅度地增加了租赁业务会计处理的难度，这就要求企业财务人员对于租赁合同中租赁业务部分与非租赁部分的区分、合同变更的会计处理、折现率的确定等有专业、准确的处理和判断。企业的财务人员需要有过硬的专业能力和学习能力，因此，为更好应对新租赁准则的修订，企业急需提高财务人员的专业素养，加大人才储备力度，及时组织针对最新租赁准则的相关培训，进一步加强财务人员对新租赁准则内容的深入了解，并有计划地对会计核算系统进行改造，从而优化企业租赁业务管理流程。

3.2 作出合理租购决策

通过上述分析不难发现，新租赁准则要求企业确认使用权资产与租赁负债并将其纳入资产负债表，这对企业产生较大影响，这使得企业在制定购租决策时需要进行充分的考量。那么对于一些经营成果较好、现金流量相对充足的企业，可以考虑在取得资产时以直接购买的方式进行。因为直接购买方式对比租赁方式来说，直接购买有利于减少企业的负债，从而降低企业发生财务风险的可能性。故当企业经营良好、现金流量充足而且没有更好的投资计划时，应尽可能通过直接购买的方式来取得资产。而家家悦2021年租赁门店占比93%，而自有门店数量仅占比7%，因此，建议企业考虑适当增加自有门店数量，从而降低企业的资产负债率，提高企业的财务状况和经营成果。

3.3 健全企業风险管理

新租赁准则的施行增加了企业处理租赁业务的难度，承租企业需要完成识别租赁期、确定折现率等一系列工作。而零售企业相对其他类型的企业来说可能具有较大规模的租赁业务，这难免会增加企业的财务风险和融资成本。因此，在这一过程中承租企业需要优化内部控制、加强风险管控，最大限度地规避经营风险。一方面，应加强对企业财务人员培训，完成企业会计信息管理系统的升级；另一方面，应全面梳理企业租赁业务的处理流程，如发现流程存在漏洞或缺陷，及时进行整改与完善。另外，承租企业需要对利益有关方的要求进行统筹，提高企业应对风险的能力，制定科学合理的融资决策，以促进企业更好地发展。

4 结论

本文通过对家家悦集团股份有限公司2020年度及2021年度部分财务指标进行分析，发现最新租赁准则的执行对企业财务报表数据及其指标产生了较大影响。从资产负债表上看，新租赁准则的执行会在一定程度上提高企业的资产负债率，进而对企业的偿债能力产生一定的影响。从利润表上看，新租赁准则的执行会影响企业的利润，使得企业的利润处于波动状态。从现金流量表上看，新租赁准则的执行虽不会影响企业的现金流量总额，但会使企业部分现金流量的列报项目发生变更。因此，企业应重视新租赁准则修订后所带来的这一系列变化，一是加强财务人员对于新租赁准则的学习；二是制定出最为合理的购租决策；三是健全企业的风险管理，使企业能够及时适应新租赁准则的变化，从而促进企业健康长久发展。

【参考文献】

【1】财会〔2018〕35号.关于修订印发《企业会计准则第21号——租赁》的通知[Z].

【2】邓英雯.租赁准则修订对我国零售业的影响探究——以上市公司“鄂武商A”为例[J].国际商务财会，2019（5）：40-44.