中国援助对南太平洋岛国经济的影响——基于协整检验、VEC模型及脉冲响应函数的分析

石巧玲，薛发彪，陈钦，庄佩芬

（1.福州工商学院 财经学院，福建 福州 350715；2.福州保税港区综合服务中心，福建 福州 350015；3.福建农林大学 南太平洋岛国研究中心，福建 福州 350002；4.福建农林大学 经济管理学院，福建 福州 350002）

近年来，随着中国建设海洋强国战略的提出和实践，南太平洋地区在中国外交战略中的地位稳步上升。获取南太平洋岛国民众对中国发展支持，有助于提升中国在该地区的影响力，并为中国的和平发展赢得更加广阔的战略空间。为实现这一目的，中国对南太平洋地区进行国际发展援助是很有必要的。在现有研究中，大多都是关于中国与南太平洋的政治外交，少部分研究涉及南太平洋的经济方面，关于南太平洋地区所接受的国际援助，特别是来自中国的援助的研究甚少。因此，在归纳总结中国对南太平洋地区援助概况的基础上，以巴布亚新几内亚为例，运用Johansen协整检验、VEC模型、脉冲响应函数深入剖析中国援助对巴布亚新几内亚的经济影响效应。

1 文献综述

随着中国对外开放步伐大步向前，中国履行大国责任与义务成为深入国际合作的重要举措，特别是“一带一路”倡议实施以来，中国对外援助被国内学者普遍关注。虽然研究中国对外援助的文献不胜枚举，但是研究中国对南太平洋岛国的援助的文献相对较少，仍然处于起步阶段。李德芳认为与南太平洋岛国进行外交活动，对南太平洋岛国进行援助有助于中国实施海洋强国的战略[1]。徐秀军认为步入21世纪，中国与南太平洋地区的关系较为稳定，“21世纪海上丝绸之路”的提出也赋予双边外交新的内涵，因此中国在援助南太平洋岛国的同时要注意双方的关系，维护好双边政治环境[2]。莫杰等指出南太平洋岛国拥有丰富的海底多金属矿产资源，但由于自身的经济和技术无法支持本国资源开发，因此中国应该借此机会加强与南太平洋岛国和地区海洋矿产资源双边勘查合作，在技术方面对南太平洋岛国伸出援手[3]。秦升认为，以推动“21世纪海上丝绸之路”建设为契机，通过加强与传统援助国的多边合作、在充分论证的基础上实现战略对接和制度融合并保持对岛国人民的尊重,中国有能力也有条件和南太平洋岛国共同走出一条超越“竞争性援助”的创新型发展道路[4]。石莹丽专门研究中国对南太平洋岛国萨摩亚的援助，认为中国的援助为萨摩亚的经济建设、社会发展、民众生活提供有力支持，收到良好成效[5]，但从目前看来，对萨摩亚援助还存在短期培训项目密集重复、后期维护没有及时跟进等问题，需要进一步改进。

目前在中国对外援助的实证研究中普遍使用的数据是美国威廉玛丽大学构建的Aid Data统计数据。朱丹丹等采用Aid Data公布的非洲16个受援国2002—2011年的面板数据,研究中国对外援助与受援国对外贸易之间的关系[6]。查伟强使用Aid Data数据库2000—2014年数据研究中国对外援助对受援国的经济影响，并提出对外援助资金和资源的优化配置的相关建议[7]。陈玮冰等通过构建包含基础设施质量与数量2个维度16个指标在内的基础设施变量，运用Aid Data公布的39个非洲国家的跨国面板数据，实证检验中国对非洲国家基础设施援助影响直接投资的传导机制[8]。鉴于此，在分析中国对南太平洋地区援助概况及相关实证研究时，也采用Aid Data公布的中国对南太平洋地区援助的数据。

2 中国对南太平洋地区援助概况

2.1 中国对南太平洋地区的援助历史

中国对南太平洋地区国家的援助历史最早可追溯到20世纪70年代。从20世纪70年代至今，中国对南太平洋地区国家的援助大致可分为三个阶段。

第一阶段为初始阶段：20世纪70年代末的改革开放至20世纪90年代初。在该阶段，中国同南太平洋地区7个岛国分别签署了“经济技术合作协定”，为它们提供经济技术援助，并向巴新、马绍尔群岛、密克罗尼西亚等岛国提供一定数量的无息贷款和无偿援助[9]。但在长达二十年的援助中，中国对整个南太平洋地区的援助额不超过3.3亿元人民币。该阶段的援助规模小，主要受制于自身经济发展水平，当时的中国尚处于改革开放初期，经济水平相对较落后，只能量力而行地承担国际义务，开展对外援助。

第二阶段为逐步增长阶段：20世纪90年代中期至2013年。在该阶段，随着中国经济水平的逐渐提高，中国的对外援助规模也随之提升，在援助南太平洋地区方面，中国不附加任何条件的援助备受欢迎[10]。特别是从2006年开始，中国与南太平洋地区国家创办“中国—太平洋岛国经济发展合作论坛”，并承诺一系列援助南太平洋岛国的计划。在该论坛的推动下，中国对南太平洋岛国的援助规模逐步扩大。在2006年至2013年间，通过培训人员、农渔业援助、医疗援助等多方面对南太平洋地区开展援助[11]。

第三阶段为快速攀升阶段：2014年至今。在2014年，国家主席习近平正式访问南太平洋岛国，与南太平洋地区建交的8个岛国领导人会晤。此后，中国对南太平洋岛国援助规模快速攀升。澳大利亚智库洛伊国际政策研究所研究结果指出，到2017年底为止，中国已经成为仅次于澳大利亚的南太平洋地区的第二大援助国[12]。

2.2 中国对南太平洋地区的援助特点

中国秉持人类命运共同体理念，在努力寻求自身发展的同时积极承担国际义务，坚持向其他发展中国家提供力所能及的帮助。中国对南太平洋地区的援助主要呈现以下三个特点。

2.2.1 不干涉受援国内政

中国的对外援助不附带任何政治条件，不干涉受援国内政，真诚帮助受援国摆脱贫困、增强自主发展能力[13]，这是中国对包括南太平洋地区在内的所有其他国家提供援助时，所秉承的基本原则。

2.2.2 重视对基础设施建设领域的援助

基础设施是一个国家和地区经济运行的基础。基础设施建设可以为生产部门的投资创造外部经济，但其投资金额大、建设周期长，对私人企业缺乏吸引力，需要政府予以大力支持。南太平洋地区国家拥有丰富的海洋、森林、矿产和旅游等资源[14]，而这些资源的深度开发都有赖于基础设施的建设与完善。目前南太平洋地区国家的基础设施较落后[15]。因此，中国最重视在基础设施建设领域对南太平洋地区国家进行援助。该特点可以从Aid data的统计结果中得到印证。根据Aid data的统计，中国对南太平洋地区的援助领域分布较为广泛，涉及20多个领域，但主要集中在运输仓储上，若不考虑难以归类领域，运输仓储的援助占比较大，占援助总规模的23%，如图1所示。运输仓储属于基建设施范畴，因此Aid data数据统计也证实我国对南太平洋地区的援助重视基础设施建设的事实。

图1 中国对南太平洋地区的援助领域Fig.1 Scope of China's assistance to the South Pacific Region

2.2.3 援助形式多元化

根据Aid data的统计，中国对南太平洋地区的援助形式多元化，主要有优惠贷款、赠与、债务重组、债务免除、出口信贷、独立的技术援助及奖学金（培训）等，其中优惠贷款比重占据首位。例如，利用优惠贷款这种资金支持方式，中国援建巴布亚新几内亚太平洋渔业工业园项目[16],同时也为斐济带来包括道路、桥梁、水电站工程等一系列项目建设[17]。特别的，为避免南太平洋地区各受援国因承担过重的债务，中国在援建融资过程中会对项目进行严格的经济技术评估；同时，为帮助受援国度过债务危机，2000年以来，中国已先后9次宣布免除重债穷国和最不发达国家对华到期无息贷款债务，切实减轻有关国家债务负担，其中就有对南太平洋地区的债务免除[18]。

2.3 中国对南太平洋地区援助的国际评价

国际上，关于中国对南太平洋地区的援助的评价主要来自三方面：一是来自作为援助国的美国、澳大利亚等发达国家的评价；二是来自南太平洋地区的受援国的评价；三是来自国际组织的评价。

2.3.2 来自作为援助国的美国、澳大利亚等发达国家的评价

美国、澳大利亚等发达国家因认为中国的援助将会威胁到其自身国际利益，对中国援助的评价偏负面。美国方面的负面评价主要有：一是中国援助南太平洋地区国家的目的在于获取资源，这对于改善当地民众的生活水平并没有帮助，而且还会因中国企业的掠夺性开发和中国移民的大量涌入而产生生存环境恶化、催生社会动荡等不良影响；二是中国的援助没有附加条件（例如政治民主化），援助款的用途也不公开透明，助长了受援国统治阶层贪污腐化[19]。澳大利亚方面的负面评价主要为：一是进行政府层面的公开抨击。澳大利亚政府国际发展和太平洋事务部部长维尔斯直接公开批评中国援助南太平洋地区所产生的经济和社会效益不好[20]。二是通过研究机构的研究报告结论进行负面评价。2018年3月，澳大利亚智库洛伊国际政策研究所发布报告认为，中国对南太平洋地区国家的“短期贷款计划”有可能会加剧受援国的债务负担，甚至会使得某些受援国陷入债务危机，导致受援国的经济发展受到严重的负面影响[20]。

2.3.2 来自南太平洋地区的受援国的评价

由于受援国能够切实感受到外来援助带来的实际效果，受援国评价可以认为是一种对援助国的援助满意度评价。南太平洋地区各受援国对中国援助的评价都是正面的。例如，巴布亚新几内亚总理彼得·奥尼尔在2018年的亚太经合组织（APEC）非正式领导人会议上就曾表示，包括巴布亚新几内亚在内的整个南太平洋地区都得到了中国的援助和帮助，巴布亚新几内亚非常感谢中国政府给予的支持和帮助，同时还表示巴布亚新几内亚是“一带一路”坚定的支持者，“一带一路”不仅会给巴布亚新几内亚，而且将给周边区域国家带来真正的利益[21]。再如，通过对萨摩亚和斐济两国的农业实施经济技术援助，中国的援助模式得到了两国政府的一致好评[22]。受援国的正面评价可以反映出中国的援助是有效的。

2.3.3 来自国际组织的评价

由于中国对南太平洋地区国家实施援建的都是国计民生项目，为受援国提升就业率的同时，还为当地劳动力进行技能培训，因此国际组织对中国援助南太平洋地区的评价较为正面。例如，国际货币基金组织副总裁利普顿认为，中国的援助考虑受援国的能力建设、治理、可持续发展和环境保护，产生正面效应[23]。国际货币基金组织等国际组织代表的立场较为中立，因此，国际组织的正面评价可以很大程度上反映出中国援助南太平洋地区是有效的。

3 中国援助对南太平洋地区经济影响的实证分析

3.1 变量说明与数据来源

实证研究选取的主要变量有：受援国经济增长状况和中国对受援国的援助金额。中国对南太平洋地区的援助金额（AID）数据来源于Aid data，且中国对南太平洋地区的援助数据中除巴布亚新几内亚比较齐全外，其他受援国的援助数据多有缺失，因此，在实证分析中以巴布亚新几内亚为例，考察中国的援助对该国经济增长的影响。同时，以GDP指标作为衡量巴布亚新几内亚的经济增长情况。巴布亚新几内亚的GDP数据来源于世界银行官网。

3.2 时间序列的处理与平稳性检验

首先需要对各变量分别对数化以消除时间序列的异方差现象，其次是进行平稳性检验，接着再对非平稳数据进行差分处理，直至数据通过平稳性检验后进行具体的计量分析。利用ADF检验法对数据的平稳性进行检验。由于时间序列是否存在时间趋势（Trend）和截距（Intercept）对ADF检验结果产生较大影响，因此在进行ADF检验之前需要绘制时间序列图，以观察各时间序列是否存在时间趋势和截距。对数化后的变量ln AID、ln GDP及其一阶差分形式d(ln AID)、d(ln GDP)的时间序列绘制图如图2，图3，图4及图5所示。

图2 对数化后的AID（ln AID）Fig.2 Logarithmicized AID（ln AID）

图3 对数化后的GDP（ln GDP）Fig.3 Logarithmicized GDP（ln GDP）

图4 对数化并一阶差分后的AIDFig.4 Aid of logarithmic and first-order difference

图5 对数化并一阶差分后的GDPFig.5 GDPof logarithmic and first-order difference

由图可知，ln AID存在截距，ln GDP同时存在时间趋势和截距；ln AID、ln GDP的一阶差分形式d(ln AID)、d(ln GDP)随着时间推移没有明显的时间趋势，仅可能存在截距。表1展示对各时间序列进行ADF检验时，ADF方程中包含时间趋势和截距的情况，以及ADF检验结果。由表1可见，ln GDP和ln AID的ADF检验所对应的P值均大于0.05，因此二者均为非平稳序列；但ln AID、ln GDP的一阶差分形式d(ln GDP)、d(ln AID)的P值均小于0.05，表明二者不存在单位根，是平稳的。同时，ADF检验原序列非平稳，一阶差分形式平稳，表明ln GDP和ln AID两个变量均为一阶单整，可以进行协整检验分析。

表1 ADF平稳性检验结果Tab.1 Results of ADF

3.3 协整检验

为检验受援国的经济增长量和中国援助是否存在长期均衡关系，需要进行协整检验。由于ln GDP和ln AID两个变量均为一阶单整，所以可以对二者进行协整检验分析。采用Johansen协整检验法对ln GDP和ln AID两个变量进行协整关系检验。Johansen协整检验是由Johansen在1988年及在1990年与Juselius一起提出的一种以VAR模型为基础的检验回归系数的方法，是一种多变量协整检验的较好的方法。

在进行Johansen协整检验之前，需要对滞后阶数进行确定,滞后期选择的依据有两种：一种是根据经济理论设定合适的滞后期，如月度数据选滞后12期左右，季度数据选滞后4期左右；另一种是根据VAR模型下输出的滞后期确定标准。因实证研究采用的是年度数据，理论上滞后期不宜过长，同时为避免滞后期过长产生模型的自由度损失进而导致估算精度的下降，因此在利用VAR模型输出滞后期确定标准时，将最大滞后期设定为2。VAR模型下输出的滞后期确定标准如表2所示。由表2可知，在不同的滞后期判别准则下，当滞后期为2时，所对应的统计值达到最小。由此可见，滞后期选定为2是最好的选择。

表2 VAR模型下滞后期确定标准Tab.2 Determination standard of lag time under VAR Model

由于Johansen协整检验进行回归的序列不是原序列，而是原序列的一阶差分序列，因此，通过VAR模型下滞后期确定标准确定的原序列滞后期为2，则Johansen协整检验的滞后期就要选定为1。同时，由于Johansen协整检验结果对于时间序列不同的确定性趋势假定具有较大敏感性，而由前文的时间序列绘制图可知，ln GDP存在随机的时间趋势，因此进行Johansen协整检验时选定变量含随机趋势，实证输出结果如表3所示。

表3 协整检验Tab.3 Cointegration test

由表3可知，Johansen协整检验提供的迹统计量检验结果显示，在0.05置信水平下，原假设“无协整向量”“至多1个协整向量”所对应的P值均小于0.05，因此应拒绝原假设，表明ln AID、ln GDP之间存在协整关系。因此，通过Johansen协整检验，可以认为中国对巴布亚新几内亚的援助与巴布亚新几内亚的GDP增长之间存在长期均衡关系。

此外，Johansen协整检验还给出了协整关系式

根据该协整关系式可知，ln GDP与ln AID之间呈现的是正相关的长期均衡关系，即从长期来看中国对巴布亚新几内亚的援助金额每增加1%，巴布亚新几内亚的GDP就会上升0.141 4%。为进一步分析中国对巴布亚新几内亚的援助与巴布亚新几内亚的GDP增长之间的短期影响效应，需要建立VEC模型进行分析。

3.4 VEC模型与脉冲响应函数分析

3.4.1 VEC模型的建立及实证结果

Engle和Granger将协整与误差修正模型结合起来，建立了向量误差修正模型（VEC）。只要变量之间存在协整关系，就可以由自回归分布滞后模型导出误差修正模型。而在VAR模型中的每个方程都是一个自回归分布滞后模型，因此可以认为VEC模型是含有协整约束的VAR模型，多应用于具有协整关系的非平稳时间序列建模[24]。由ADF检验结果表明ln AID、ln GDP均是一阶单整序列，且Johansen协整检验ln AID、ln GDP之间存在协整关系，因此可对ln AID、ln GDP建立VEC模型：

其中：ecmt-1是误差修正向量，反映变量之间的长期均衡关系，系数矩阵α反映了变量之间偏离长期均衡状态时，将其调整到均衡状态的调整速度。所有作为解释变量的差分项的系数反映各个变量的短期波动对作为被解释变量的短期变化的影响。利用Eviews 8.0可输出VEC模型中ln AID（解释变量）对ln GDP（被解释变量）影响的实证结果：

公式（5）VEC模型的实证结果显示，误差修正项的系数为-0.115 7，小于0，符合VEC模型的反向修正机制，表明当经济增长d(ln GDP)偏离长期均衡状态时，误差修正项将以0.115 7%的调整速度对下一期的经济增长d(ln GDP)作出反向修正，使其收敛于长期均衡状态；d(ln AID)的系数为0.028 7，大于0，表明中国对巴布亚新几内亚的援助对巴布亚新几内亚的GDP增长具有正向的短期影响效应，中国对巴布亚新几内亚的援助金额每增加1%，巴布亚新几内亚的GDP将在短期内增长0.028 7%。

同时，对所建立的VEC模型进行AR根检验，检验结果如图6所示。由图6可知，除模型本身所假设的单位根之外，伴随矩阵的所有特征值都位于单位圆曲线内，表明所建立的VEC模型是稳定的。

图6 VEC模型的AR根检验Fig.6 AR root test of VECmodel

3.4.2 脉冲响应函数分析

在分析VEC模型时，可以通过分析当一个误差项发生变化，或者说模型受到某种冲击时对系统的动态影响，这种分析方法就称为脉冲响应函数方法（impulse response function,IRF）。脉冲响应函数效应可通过脉冲响应函数图来刻画，从而更加直观的反映各个变量的冲击对其他变量的影响。

在VEC模型分析的基础上，进一步分析ln AID对ln GDP的脉冲响应函数效应，应用Eviews 8.0计量分析软件，输出结果如图7所示。由图7可知，给予ln AID一个正的冲击，将使得ln GDP在短期内出现正向的波动，并且随着时间的推移这种正向波动效应越来越强烈，呈现出脉冲响应函数效应的递增趋势。

图7 ln AID对ln GDP的脉冲响应函数效应Fig.7 Impulse response function effect of lnaid on ln GDP

4 结果与讨论

通过对中国援助南太平洋地区国家的概况分析，得到三个结论：一是中国援助南太平洋地区先后大致经历初始发展、逐步增长、快速攀升等三个阶段；二是中国援助南太平洋地区呈现三个特点，分别是援助不干涉受援国内政、重视对基础设施建设领域的援助以及援助形式多元化；三是在国际上对援助评价方面,来自同为援助国的美、澳国家的评价颇为负面，来自于南太平洋地区受援国和国际组织的评价均为正面。

通过对中国援助对巴布亚新几内亚经济增长影响的实证分析，得到三个结论：第一，Johansen协整检验表明，中国援助与巴布亚新几内亚经济增长之间存在长期均衡关系，且中国援助对巴布亚新几内亚经济增长产生的是长期正向效应，从长期来看中国对巴布亚新几内亚的援助金额每增加1%，巴布亚新几内亚的GDP就会上升0.141 4%；第二，VEC模型实证结果显示，中国对巴布亚新几内亚援助的短期波动对巴布亚新几内亚经济增长将产生短期的正向变化，中国对巴布亚新几内亚的援助金额每增加1%，巴布亚新几内亚的GDP将在短期内增长0.028 7%；第三，VEC模型上的脉冲响应效应显示，对中国对巴布亚新几内亚的援助进行一个正向的冲击，将对巴布亚新几内亚经济增长产生正向影响，并且这种影响随着时间的推移越来越大。

由此可见，虽然国际上来自其他援助国对中国援助南太平洋地区国家的效果存在偏见，但借助美国研究机构威廉玛丽大学的Aid data数据库进行的实证研究的结果表明，中国的援助产生了正向作用，这充分有力的证明了中国所秉承的援助原则、援助方式及援助特点对南太平洋地区国家的经济增长是积极有效的。同时，中国援助对巴布亚新几内亚经济的有力支持，也反映出中国在援助南太平洋地区履行大国担当的责任心，也正是践行习近平总书记“义利相兼、以义为先”的具体体现。未来，随着“一带一路”向南太平洋地区不断的走深走实，各领域合作与援助将进一步务实深化，在秉持“不附带任何政治条件，不干涉受援国内政”原则下，并兼顾受援国经济增长的短期效应和长期效应，中国的援助将会进一步提高南太地区国家的经济可持续发展水平。