禾川科技(688320) 申购代码787320 申购日期4.19

发行概览：公司本次拟公开发行3776万股人民币普通股（A股）（不含行使超额配售选择权增发的股票）。本次发行所募集资金扣除发行费用后，将按照项目的轻重缓急顺序投资于以下项目：数字化工厂项目、杭州研究院项目、营销服务网络建设项目、补充流动资金。

基本面介绍：禾川科技是一家技术驱动的工业自动化控制核心部件及整体解决方案提供商，主要从事工业自动化产品的研发、生产、销售及应用集成。公司自设立起即以成为最具价值的工业自动化核心部件及方案提供商为使命，秉承“创新、诚信、服务”的核心价值观，通过核心技术及核心部件自主研发、国产产业链自主整合、优质终端客户自主开拓，力争成为一家在技术和产品领域具有全球竞争力的工业自动化企业，助力中国制造业的转型升级。

核心竞争力：公司是国家高新技术企业、浙江省省级重点企业研究院、浙江省工业信息工程服务机构、浙江省省级高新技术企业研究开发中心、浙江省省级工业设计中心、浙江省省级企业技术中心、国家级专精特新“小巨人”企业。截至2022年3月16日，公司共拥有19项发明专利、82项实用新型专利、67项外观设计专利、80项软件著作权、9项集成电路布图设计专有权。报告期各期，公司研发投入分别为4546.99万元、6740.71万元和8700.13万元，分别占当期营业收入的14.53%、12.39%和11.58%。

公司是一家完全自主集底层核心算法、产品开发设计、工艺制造为一体的工业自动化厂商，拥有伺服系统、PLC等工业自动化领域的核心部件产品，可以为客户提供较为完整的工业自动化产品、解决方案及技术服务。公司工业自动化核心部件品种规格丰富，目前已包括90多个产品系列、2600多项产品型号，全面覆盖工业自动化各领域，可以满足多种行业、不同客户的需求，并能促进公司快速增强产品研发、生产、使用的经验积累，取得进一步的竞争优势。

募投项目匹配性：数字化工厂项目是公司现有主要产品的应用升级和扩产，全部投产后将年新增产能148.80万台，其中包括伺服驱动器55万台、伺服电机55万台、PLC20万台，并增加变频器、HMI、编码器、电机模组、工业机器人等产品的产能，是对公司现有业务进行的扩张和再发展;杭州研究院项目是公司现有产品和技术的进一步研发及升级，通过本项目的实施公司可增强工业自动化控制核心部件技术、智能制造解决方案的能力，提升产品研发质量，进而增强公司的市场竞争能力，为公司的发展壮大提供强有力的技术保证;营销服务網络建设项目是对公司现有产品与服务市场营销的促进与不断推广;补充流动资金项目将有效提升公司的抗风险能力，增强公司在市场中的综合竞争实力。

风险因素：经营风险、财务风险、技术风险、法律风险、募集资金投资风险、其他风险。

（数据截至4月15日）