市场化程度下审计距离与审计质量关系研究

□化 敏

一、引言

无论实务界还是学术界对于审计质量都很重视，国内外都有很多关于审计失败的典型案例，这些审计失败的案例无一不是在审计质量上存在一定的问题。审计质量是审计理论研究和审计实务操作的热点问题，对于审计质量的研究，从衡量指标到影响因素一直都是其重要内容。

审计质量主要受到以下各个经济主体的关注：一是审计质量受到上市公司管理层的关注。因为审计的内容是管理层在任期间的财务报表，审计质量的高低直接影响到财务数据的可信程度，这对于管理层的任期和薪资待遇都产生了一定的影响。二是审计质量受到消费者和股民的关注。消费者和股民决定是否投资该公司的股票，是由该公司的财务数据和审计质量共同决定的，高质量的审计可以让消费者和股民对本公司的财务数据更加信任，从而能够产生吸引消费者投资的作用。三是审计质量受到政府有关部门的关注，审计是维持市场经济发展的手段之一，审计质量的高低，会影响市场经济的发展。

二、文献回顾与研究假设

(一)文献回顾。国外有文献研究表明，距离对经济主体会产生一定的影响。美国证券交易委员会(SEC)因为资源的限制而偏好选择调查距离其办公室较近的公司，公司因为这种预期，在距离SEC办公室较近的企业都会减少重述财务报告(Kedia，Rajpopal，2011)。

国内学者的研究中李奇风、宋琰纹利用2002～2004年上市公司数据证明，异地所的审计质量要高于本地所。但刘文军(2014)认为，审计师与客户的距离越近，审计质量越高。吕兆德、朱星文(2007)认为上市公司是否选择本地事务所，主要考虑的是当地审计服务的供给量和需求量，而并没有将审计质量放在首位。

本文在刘文军研究的基础上，验证审计距离对审计质量的影响，并考虑被审计单位所在地市场化程度在审计距离与审计质量关系中所起的调节作用，采用2014～2019数据检验距离对审计质量的影响。

(二)研究假设。根据信息传递理论，若审计师与客户处于同一个行政区域内，将有利于缓解企业与会计师事务所之间的信息不对称问题。审计师距离客户越近，越能够获得有关公司的信息，在了解被审计单位及其环境、了解被审计单位的内部控制方面更加详细，根据所了解的信息制定更加合理、详尽的审计计划，更有效地评估审计风险，收集审计证据，进而出具恰当的审计意见。据此，本文提出假设1

H1：在其他条件不变的情况下，审计师与客户之间的距离越近，审计质量越高。

制度环境对审计质量会产生一定的影响，制度环境包含的一个重要指标为市场化程度，即企业按照市场规律进行的自我选择的行为，市场化越高的地区，该地区上市公司进行选择全国的范围内甚至全球范围内会计师事务所进行审计的自由度越高，该公司越可以将审计费用与审计质量进行比较，选择性价比较高的会计师事务所，因此我们认为在市场化程度较高，人为干预程度低的地区，审计距离与审计质量会具有相关性。相反在市场化程度低的地区，人为干预程度较高，将会削弱审计距离与审计质量的关系。

因此，本文提出假设2

H2：在其他条件不变的情况下，市场化程度越低，会削弱审计距离与审计质量的关系。

三、实证检验

(一)样本选择与数据来源。本文的上市公司数据来源于CSMAR数据库，并根据上市公司的注册地信息，利用谷歌地图手工搜索到具体的经纬度。按照上市公司财务报表中披露的签字注册会计师名称，利用中国注册会计师协会官方网站查询其所属的总所或者分所，再查询具体的地址，按照具体地址利用谷歌地图查询经纬度。本文的市场化程度数据来源于王小鲁、樊纲等的《中国分省企业经营环境指数2017年报告》。

本文选取2014～2019年上市公司为样本，并进行以下数据剔除：一是由于金融行业的特殊性，剔除金融类上市公司。二是剔除财务数据缺失和财务数据异常的公司。三是剔除无法通过中注协官网查找到具体审计师的公司。四是剔除无法通过谷歌地图查找到具体经纬度的公司。剔除之后，得到数据14,689个。

(二)变量定义。

1.审计质量。本文采用截面JONES模型作为审计质量的衡量标准。

其中，ACCR为总应计利润；TAi-1为上年年末总资产；ΔREV为销售净额的变动，计算方法为本年年末销售额减去上年年末销售额；PPE为固定资产总值；ε为残差项，即估计的可操控性应计利润，用da来代替，da绝对值DA代表审计质量。DA越大，审计质量越低，DA越小，审计质量越高。

2.审计距离。查询具体的会计师事务所经纬度(lona，lata)和上市公司的注册地经纬度(lonb，latb)，根据球面半径计算距离。其中，正弦和余弦所对应的经纬度均为弧度，R为赤道半径，取值6371.004公里，DIS为距离。

3.市场化程度。本文的制度环境中市场化程度数据来源于王小鲁、樊纲等的《中国分省企业经营环境指数2017年报告》。

(三)研究模型。本文借鉴之前学者对于审计质量的研究模型，采用以下两个研究模型进行假设检验。

该模型是针对假设1所提出的问题。考察被审计单位与会计师事务所之间的距离对于审计质量的影响。

该模型采用交乘项来研究审计距离与审计质量的关系，主要是针对假设2所提出的问题。各个变量的意义说明如下：

DA代表审计质量；DIS代表审计距离；INDEX代表市场化指数；INDEX×DIS代表市场化指数与距离的交互项；CFO现金流量；TCi-1代表上一年度应计利润，(上一年度的营业利润-上一年度的经营现金流量)/上一年年末总资产；LEV代表财务杠杆，年末总负债/年末总资产；LOSS代表是否亏损，营业利润小于0取1，否则取0；ROA代表资产收益率，净利润/年末总资产；GROWTH代表公司的成长性，营业收入的增长率；LNSIZE代表公司规模，公司年末总资产取对数；NO.代表总所取1，否则取0；INDUSTRY代表行业虚拟变量。

四、实证结果

(一)描述性统计。市场化程度高低的划分，采用中位数来进行划分，中位数以上的为市场化程度高的地区，中位数以下的地区为市场化程度低的地区。在2014～2019年上市公司当中，在距离方面，审计师与客户的距离超过100公里的有7,693家，占上市公司总数的52.37%，小于100公里的有6,996家，占总数47.63%。DA在市场化程度高的数值低于市场化程度低的地区，说明市场化程度高的地区审计质量的均值要高于市场化程度低的地区。在市场化程度较高的地区值高于市场化程度低的地区值，也就意味着市场化水平高的地区的审计质量高于市场化水平低的地区，初步验证了假设1。

(二)多元线性回归分析。在模型中，审计距离DIS与DA在0.1水平上正相关(因为DIS的系数较小，故在保留三位小数时为0.000)，也就说明，审计距离客户越远，盈余管理水平越高，审计质量就越低，那也就意味着审计距离越近，操控性应计利润越低，审计质量越高。这验证了假设1。

在其余控制变量方面，与审计质量显著负相关的为TCi-1、LEV、LOSS、ROA、GROWTH，表明财务杠杆水平越高，审计质量将有可能下降。本年度亏损的企业，审计质量也偏低。成长性越高的企业，审计质量也较低。现金流量、资产规模与审计质量无关。NO.与审计质量也无关，说明分所的审计质量不一定低于总所，两者并不具有可比性。

在模型中，DIS的系数为1.835，GINDEX×DIS的系数为1.137，且显相关，因此可以说明，人为因素干预程度较低，市场化水平高，审计距离与审计质量相关性越强，市场化水平低，就会削弱审计距离与审计质量的关系，验证了假设2。

五、结语

本文通过上市公司数据分析得出结论，审计师地理位置距离被审计单位越近，审计质量越高，但是这种关系会受到制度环境的影响。上市公司选择距离较近的会计师事务所进行审计方便沟通，且方便会计师事务所了解被审计单位及其环境及被审计单位的内部控制，对于重要性水平的制定方面，较为准确，审计质量较高。相反，距离较远，可能会产生沟通不便，并没有像近距离审计那样能够掌握详尽的企业资料信息，制定并执行适合该企业的审计计划，从而使审计质量下降。另外研究发现，制度环境对于审计质量能产生重大影响，在制度环境较好的地区，盈余管理程度普遍较低。而且制度环境能够影响审计师的地理位置与审计质量的关系。因此，有关部门不仅要关注地理位置对于审计质量的影响，还应该加大对于各地区制度环境的监管和控制，让市场化程度更高一些，有关部门应该根据以上情况加强审计监管，规范市场秩序，保证审计行业继续又好又快向前发展。