中小企业成长指数研究

王培海

【摘 要】文章基于中小企业成长理论，结合某市中小企业发展情况，建立了一套完整的评价中小企业成长性的指标体系。该成长指标纳入中小企业的发展、创新、转型升级及服务指标，通过设定合适权值得到企业的成长指标。利用该指标对该市的中小企业总体情况进行分析，对20多种行业依据成长指标进行排名，为相关政府部门出台政策及招商引资提供了依据。该指标在该市中小企业局数据采集和分析系统中已使用，并取得不错的辅助决策的作用。

【关键词】中小企业成长性;成长指标;行业研究;辅助决策

【中图分类号】F272.5 【文献标识码】A 【文章编号】1674-0688（2020）09-0189-03

0 前言

截至2018年底，中国中小企业的数量已经超过3 000万家，个体工商户数量超过7 000万户，贡献了全国50%以上的税收、60%以上的GDP、70%以上的技术创新成果和80%以上的劳动力就业[1]。这些统计数据表明，中小企业在促进经济增长、扩大就业、推动科技创新等方面有举足轻重的作用。

但是，中小企业在发展过程中普遍存在融资难、市场准入门槛较高、抗风险意识薄弱等问题。文献[2]指出，美国所有的中小企业中超过半数的企业会在第一个五年内倒闭，19%的企业生存期为6～10年，而生存期能超过10年的企业只占13%。因此，要发挥中小企业在国民经济中的重要作用，就必须提高其成长性，延长其生命周期，促进其平穩健康发展。

目前，针对中小企业发展的研究有两种思路[3，4]：一是研究其发展的过程，二是研究影响其成长发展的主要因素。这两种思路都会涉及采用什么指标衡量企业成长状况的问题。本文基于某市中小企业发展的实际情况，提出了衡量该市中小企业成长性的指标，为引导企业发展、投资等提供良好依据。

1 成长指标概述

本文根据英国学者提出的企业成长的三元“类目簇”的模型[5]，结合该市中小企业局发展实际情况，选取该市中小企业的统计数据，包括注册数量、注册资本金额、营业收入、从业人数、企业利润、研发费投入情况、企业用电量、政府等机构服务情况等，从企业发展情况、创新能力、转型升级情况和政府等机构提供服务4个方面设计中小企业成长指标。

1.1 中小企业成长指数定义

中小企业成长指数包括中小企业发展指标、中小企业创新指标、中小企业转型升级指标和中小企业服务指标，对这4个部分赋予一定权值得到公式如下：

其中，SME_Growth为成长指数、SME_Development为发展指标、SME_Inovation为创新指标、SME_TU为企业转型升级指标、SME_Serrice为服务指标。

成长指数中的4个指标（发展指标、创新指标、企业转型升级指标和服务指标）都以2017年指标为基础，规定2017年的指标基分为80分。根据4个指标对应地设定规则，与对应指标权值相乘，即可得到中小企业的成长指数。

1.2 中小企业发展指标

中小企业发展指数（SME_Development）与中小企业数量、注册资本、新增注册数量、新增注册资本、营业收入和增长情况、利润和利润增长情况及注销或非正常企业数量有关。这些影响因素对发展指标影响不尽相同。通过查阅部分文献发现，异常企业数量对中小企业发展作用不容忽视，本文把注销或非正常企业指标初始设为0，当其数量较上年每增加1%，扣1分，减少1%，加1分。

为方便计算，把企业数量和注册资本的乘积作为一个整体考虑，基于基础分80分，设定各要素对应的权值为24、16、16、24，得到各要素与指标的关系如公式（1）所示。

其中，参数NUMt、Assetst、Incomenew_t和Profitsnew_t对应为当年（月）累计在营企业数量、累计在营企业注册资本、营业收入、利润总额和异常企业数量。各参数对应的分母表示基准时间2017年的参数数据。

1.3 中小企业创新指标

中小企业创新能力主要通过其专利数量、每亿元销售收入的发明专利的数量及技术研发费用投入占比这3个要素衡量，其中每亿元销售收入的发明专利的数量所占比重最大。这3个要素所占比例分别为30%、40%和30%，对应的创新指数见公式（2）。

其中，Patentnew_t分别为某年（月）（大于2017）的专利数量;Patentnew_2017是基数，即2017年的年（月）专利数量;参数Patent_Strenghnew_t为每亿元销售收入的发明专利数量，R&Dnew_t为（月）技术研发费投入占比。参数下标new_2017表示2017年对应的参数信息。因为基础分为80，所以根据要素占比得到这3个指标对应的权值为24、32、24。

1.4 中小企业转型升级指标

本文根据人均销售收入、人均利润、每亿元销售收入耗电量这3个指标计算中小企业转型升级指标。这3个要素对转型升级指标影响比重为0.3、0.5和0.2，因为基础分为80分，所以其对应的权值分别为24、40和16，具体如公式（3）所示。

其中，参数PIncomenew_t、Pprofitsnew_t及Peconsumenew_t分别对应当年（月）人均收入、人均利润和每亿元销售收入耗电量，其对应的分母表示2017年对应的参数值。

1.5 中小企业服务指标

中小企业服务指标主要与企业服务信息数据库有关，根据企业服务信息数据库中开展活动次数、线上服务中小企业次数、线下服务中小企业人次及中小企业满意率对服务指标进行评判。这4项因子对应的影响程度分别为0.3、0.2、0.2和0.3，根据基础分80分，得到各元素对应的权值为24、16、16、24，具体如公式（4）所示。

其中，参数Nactivenew_t、Nservicenew_t、NPersonnew_t、Satisficationnew_t分别表示当年（月）开展活动次数、线上服务中小企业次数、线下服务中小企业人次及中小企业满意率。其对应的分母表示2017年的参数信息。

2 成长指数实例结果

本文利用成长指数模型对该市20种不同行业总体月度、年度的成长性进行分析，并根据成长指数对这些行业成长性进行排名。所选取的行业包括文化体育娱乐行业、教育、金融、科学研究、信息技术、建筑业、制造业、批发零售业等。

根据成长指数各项指标所对应的原始参数数据，基于2017年基础分80分，计算得到该市2018年度中小企业总体的成长指标。

发展指数为92.54、创新指数为72.04、转型升级指数为79.84、服务指数为77.81。

计算其对应的2018年度成长指数：

该市2018年月度成长指数见表1。

根据计算结果发现，该市中小企业总体处于较平稳波动的状态，但是从4个具体指标来看，比重最大的创新指标相对来说较低，政府部门可以根据具体指标指定相应的发展方针、政策，以促进中小企业整体健康发展。

为进一步落实“分类指导”的原则，对该市20多种行业成长指标进行分析，并依此进行成长性排序，具体排名状况见表2。

从表2中可以看出，该市成长指标前8名的行业的成长指数与2017年相比都是增长的情况，但是具体到内部指数，变化不同。因此根据每个行业的不同情况有针对性地指导决策，挖掘不同行业的成长潜力，有助于明确行业发展目标，提高中小企业核心竞争力。

3 结语

对中小企业的成长性进行研究，有助于掌握其发展情况，通过计算成长指数[6-7]，为相关涉企政府部门出台政策提供有力的依据。此外，通过行业成长指数，有利于引导社会投资、创业，促进转型升级与产业结构调整优化，最终为优化中小企业生态圈提供有力支持。

本文目前只对某地区内行业进行成长指数排名，未具体到每个行业的带头公司，并且未详细指出每个指数对各行业的影响。今后的工作会进一步深入研究成长指标对行业具体公司的影响。

参 考 文 献

[1]中国新闻网.工信部：截至去年底中国中小企业数量已超3 000万家[EB/OL].http：//www.chinanews.com/gn/

2019/09-20/8961119.shtml，2019-09-20.

[2]SASIWIMON SMITTIPANA.对泰国中小企业管理者必备管理能力的研究[J].管理学报，2004（2）：156-162.

[3]袁礼斌.关于中小企业发展的几个基本理论问题[J].经济学动态，2000（1）：14-19.

[4]高波，秦学成.中小企业可持续发展能力的评价体系与方法[J].统计与决策，2017（8）：180-183.

[5]Storey D J.New firm growth and bank financing[J].Small Business Economics，1994（6）：139-150.

[6]陳晓红，邹湘娟，佘坚.中小企业成长性评价方法有效性研究——来自沪深股市的实证[J].当代经济科学，2005，27（5）：70-75.

[7]陶秋燕，孟猛猛.网络嵌入性、技术创新和中小企业成长研究[J].科研管理，2017（S1）：523-532.