5G终端赛道待变

周腾

工信部最新数据显示，截至6月底，中国5G基站建设开通超过40万座，197款5G终端拿到了入网许可，5G手机出货量已达8623万部。

近日，Counterpoint发布《5G开启新一轮的移动网络迁移，全球基带厂商迎来新征程》行业报告，阐述了手机基带、芯片厂商迎接来5G重塑终端赛道催生的智能手机升级换代大潮。报告还指出，5G不仅“带飞”了5G手机，还有一些容易被业界忽视的细分领域，也会因5G的规模商用，而出现全新的市场机遇。

5G芯片：三足鼎立

对于5G终端的新赛道——5G手机，Counterpoint报告预测，2024年5G智能手机出货量有望达到11.6亿台，五年的年复合增长率为137%，占整体手机出货量的70%。从芯片供应商角度看，5G芯片更加复杂，门槛更高，目前独立芯片供应商仍然是高通、联发科、紫光展锐 “三驾马车”并行。

报告分析，高通拥有从SoC、基带调制解调器到收发器、射频前端（RFFE），再到天线的端到端产品组合，并同时支持6GHz以下和mmWave频段，占据半数以上的5G市场份额;联发科也在积极布局5G，不断壮大5G天玑系列产品线。目前，联发科已有天玑1000/1000plus、天玑800/820、天玑720等5G芯片上市;紫光展锐同样如此，在2019年发布了5G多模基带芯片V510，2020年发布了采用6nm工艺的5G SoC平台虎贲T7520等，全面发力5G市场。

物联网：替代技术崛起

物联网发展了很多年，过去蜂窝物联网主要用2G网络承载，典型的运营商是中国移动，至今仍有数亿基于2G网络的物联网连接在运行。5G的到来意味着2G和3G逐步被淘汰，那么基于2G和3G的物联网连接，也必须切换到新的网络上。

新的物联网包括了NB-IoT、Cat.1，今后还会有5G，这是5G带来的5G手机之外最大的细分市场。今年5月，工信部明确发文，推动存量2G/3G物联网业务向NB-IoT/4G（Cat.1）/5G网络迁移。报告指出，NB-IoT在设备续航时间、芯片成本、网络容量和覆盖范围方面具有优势，预计未来三年部署超过5亿个连接。而LTE Cat.1作为替代技术，可实现语音和数据服务从2G/3G向4G迁移，正发展为新的行业热点。

几大手机芯片厂商同时也是主要的物联网芯片提供商，包括高通、联发科、紫光展锐、海思等。此外还有一些定位物联网芯片的新势力，例如芯翼信息、移芯通信等。高通通信模组无疑占据很重要的位置，是不少模组厂商拓展海外市场的重要选择。在国内市场，国产芯片凭借低成本、高性能，正在成为模组厂商的第一选择。

报告重点提到了紫光展锐的三款芯片，一是NB-IoT单模芯片春藤8908A，适合通信频次低、传输数据少的应用;二是NB-IoT/GSM双模芯片春藤8909B，可配合网络升级实现从2G到NB-IoT的平稳过渡。此外LTE Cat.1芯片8910，有望填补NB-IoT和高速LTE之间的市场空白，应用前景广阔。

4G功能机需求激增

报告还重点提到了一个细分市场——4G功能机。在中国，4G智能手机非常普及，很多人并没有意识到，全球各个地区的经济发展水平呈现较大差异，例如非洲、南亚、拉丁美洲等区域，贫困与互联网渗透率、识字率、供电和贫困人口等因素相关联，阻碍智能手机的普及，2G功能手机使用仍相当普遍。

目前全球已有20多家运营商关停了2G网络，不少运营商正在或计划关停3G网络。而4G功能手机提供了多一种选择：支持4G网络，提供基于定制操作系统的增强型功能，能够低成本地满足用户的多样化需求。

Counterpoint分析指出，各个地区的4G功能手机出货量正在增长，Reliance在印度推出的Jio Phone就是一个很好的例子。預计到2024年，印度将是全球最大的功能手机市场，其次是孟加拉国和尼日利亚等国。

Counterpoint表示，功能手机的主要支持者是紫光展锐。紫光展锐2019年在印度发布针对4G功能手机推的虎贲T117解决方案，实现了成本、性能和功耗之间的平衡，是较为理想的4G功能手机平台，占到60%的市场份额。

从报告可以看出，5G不仅创造了全新的5G手机赛道，4G功能机也成为替代2G功能手机的重要选择。同时，基于4G的NB-IoT、Cat.1则承接了传统基于2G的物联网业务。

如今，高通、联发科、紫光展锐等芯片厂商已经呈现强者恒强的特征，在不同领域各擅胜场，是5G时代主要的手机和物联网终端芯片提供者，将把握5G手机以及相关细分市场的新机遇。