“三期叠加”影响下的维生素产业价值链重塑——2019 中国维生素产业发展高层论坛侧记

本刊记者 赵 楠

2019 年12 月12—13 日，历时一天半，由中国畜牧兽医学会主办，北京博亚和讯农牧技术有限公司承办的“2019 中国维生素产业发展高层论坛”于江西南昌圆满落幕。本届论坛以“新周期下维生素价值链重塑”为主题，邀请了13 位业内专家和2 位特色演讲嘉宾围绕维生素产业链从研发、生产、市场、应用等各个角度为产业发展建言献策，内容从产业发展到技术应用、从产业前景到企业经营管理领域，精彩纷呈。来自政府机构、行业协会、维生素单体生产企业、多维制造商、国内外饲料企业、养殖一条龙企业、维生素贸易商、证券公司、媒体等800 余位嘉宾出席本次论坛，共叙友情、共谋发展。

中国维生素产业发展高层论坛始创于2006 年，过去十多年来得到了业内外同仁的密切关注、高度认可和积极参与。论坛的持续召开对于提升中国生产企业在全球的品牌价值和产业整体竞争水平，促进维生素产业联合发展、相互交流，引导产业合作共赢，推动产业和谐发展发挥了重要作用。经过十多年来潜心耕耘，中国维生素产业发展高层论坛已成为维生素及相关产业关注共同利益、相互交流合作、实现产业链和谐发展的公共服务平台。

2019 年中国畜牧、饲料产业受到非洲猪瘟影响，损失惨重；产业链的上游——添加剂、动保等行业也持续低迷，在此局面下，中国维生素产业发展高层论坛的召开正是行业上下游加深沟通、抱团发展的契机，体现了业界协同创新、融合共赢的发展趋势。

20 世纪90 年代以来，中国维生素产业逐步发展，厚积薄发，从一个点的技术突破到产品质量、技术、服务、营销全面创新发展；产业布局向东南沿海、向沿江内陆逐步扩展。经过20 多年的发展，中国维生素产业在国际市场话语权逐步提高；据估测，2019 年中国维生素产量为34.9 万t，占全球产量的77.0%；价值36.7 亿美元；预计2019 年中国维生素出口量为26.9 万t，同比增长6.7%，出口金额为28.3 亿美元。2019 年中国畜牧、饲料产业受到非洲猪瘟影响，损失惨重；产业链的上游添加剂、动保等行业也持续低迷。具体到维生素市场，2019 年的直观表现是市场价格震荡下跌，其背后的深层次原因则是产能扩张期、需求减退期和价值链结构调整期“三期叠加”影响持续深化。预计未来2 年“三期”变化仍会持续，其中价值链结构调整期的表现将更为明显。面对“三期叠加”影响下的压力和挑战，全球维生素产业规模发生了哪些变化？中国维生素市场将呈现怎样的新格局？维生素企业面临怎样的竞争环境？在全球不断变化的需求市场中，维生素企业又该做出怎样的调整？本届论坛围绕这些问题进行了探讨。

最近几年，随着中国养殖业进入低速增长期，饲料工业的发展同养殖业的融合变得更加紧密，下游变化对上游原料和添加剂行业产生了巨大的拉动作用。在总量增长空间变化有限的市场格局下，养殖结构调整必然会对下游饲料产业带来巨大影响。为帮助畜牧饲料企业清醒认识当前饲料产业发展的特点，农业农村部畜牧兽医局饲料饲草处调研员李大鹏先生在本届维生素论坛上重点回顾了2019 年中国畜牧及饲料行业发展形势。2019年，中国畜牧饲料产业经受了严峻的考验，非洲猪瘟对整个产业形成严重的冲击，受疫情影响，综合考虑生产下滑惯性、扶持政策、市场需求、疫情等方面影响，2019 年饲料总产量将出现下滑。

受非洲猪瘟影响，2019 年饲料行业遭遇重大损失，作为上游添加剂产品，维生素市场也相对低迷。泰高中国动物营养技术总监张若寒博士从用户视角分享了其对2020 年几个维生素品种（维生素A、维生素E、生物素、叶酸）使用热点的看法，也特别谈到了非洲猪瘟背景下母猪的维生素应用面临的新问题，包括所谓的“假母猪”问题、限饲问题等。2020 年1 月1 日起，除中药外的所有促生长类药物饲料添加剂品种将退出，意味着饲料禁抗时代正式来临。在张若寒博士看来，饲料禁抗背景下，维生素用量也将发生一系列变化，需要企业予以重视。

帝斯曼（中国）有限公司动物营养与保健中国区技术总监张志博博士同样围绕非洲猪瘟和无抗背景下的维生素解决方案分享了帝斯曼在全球维生素应用市场方面所积累的数据和经验。在张志博博士看来，健康、繁殖以及生长是未来3～5 年的行业主旋律。从物理屏障和免疫屏障角度来看，维生素可以提高动物机体对非洲猪瘟的防护力。其中维生素A 可以通过促进皮肤和粘膜的生成、维持呼吸道和消化道上皮细胞和粘膜功能的完整等提高机体的免疫功能。维生素E 通过保护细胞膜维持细胞组成部分的结构和功能、稳定和保护细胞代谢中对氧化作用敏感的脂肪酸以及其他敏感的化合物等提高机体的免疫功能。维生素C、生物素、烟酸、维生素D 等同样具有提高免疫功能的作用。因此，在非常时期如何通过调整维生素添加量来实现动物健康、繁殖和生长值得关注。

中牧实业股份有限公司首席采购经理徐肖特先生长期从事维生素等饲料原料的采购工作，在论坛上，他分享了个人在从事维生素采购工作方面所积累的经验和感悟。过去十多年里，维生素市场尤为突出的表现是供应方议价能力强，需求方议价能力弱，但2019 年维生素下游需求的减弱，显现出用户议价能力增强。这其中有维生素产品竞争格局趋于分散的原因，但最重要的还是基于对后期需求的不确定性，理性采购，不再跟风追涨。国内外下游用户库存管理更为理性、科学，基于供应链思维的战略采购重新成为市场主流。徐肖特先生在演讲中针对战略采购问题分析了部分维生素产品频繁释放涨价预期企业如何做好预期管理和库存周转，以及维生素市场竞争格局趋于分散，供需双方如何应对、采购策略如何调整？在其看来，战略采购基本步骤：第一，定义采购类别，包括原料产品分类及相关市场分析；第二，设计采购战略：针对不同类别设计战略；第三，战略供应商选取：收集合法性、合规性信息，依据要求筛选；第四，建立分级体系：对供应商进行质量评估和定级；第五，供应链整合：对战略供应商进行供应链整合；第六，供应商评价：定期审核和重估供应商体系。

技术应用层面的问题素来是维生素和相关产业从业者的关注热点。太原市威尔潞威科技发展有限公司总经理助理杨冀宁先生在报告中重点介绍了25羟基胆钙化醇的重要作用。在养殖生产中，使用25 羟基胆钙化醇对于动物骨骼健康有显著影响，其作用机理是促进小肠对钙的吸收，从而提高血液中钙的浓度，促进骨质钙化，影响骨骼生长。在吸收率方面，25 羟基胆钙化醇吸收率大于纯维生素D3，它可以绕过肝脏转化，更快、更有效地进入血液循环；可以从肠道（小肠上皮细胞间质）直接吸收进入血液循环，与维生素D3相比吸收较少受肠道损伤的影响，能够更为有效地增加血液中25-OH-D3水平。

黄羽肉鸡是指我国地方品种及其培育品种（配套系）的有色羽肉鸡，又被称为“国鸡”。根据广东省农业科学院博士生导师蒋宗勇研究员的介绍，黄羽肉鸡占全国肉鸡市场份额超过40%，其中快大型、中速型、慢速型各占1/3。广东省黄羽肉鸡每年产量约为10 亿只，约占全国1/4。预计2019 年全国黄羽肉鸡出栏46 亿只，同比增长15%。黄羽肉鸡胸肌率低于白羽肉鸡，腿肌率与白羽肉鸡接近，肉色比白羽肉鸡更黄、更亮。蒋宗勇研究员在报告中通过大量研究结果和数据系统介绍了黄羽肉鸡维生素A、维生素D、维生素E、硫胺素、核黄素、烟酸需要量，针对不同品种、不同生长阶段如何做好维生素营养提供了标尺，具有很高的参考价值。

2019 年非洲猪瘟是一个绕不开的话题，非洲猪瘟不仅颠覆了生产格局，也使得生猪养殖的营养和管理理念发生了翻天覆地的变化。中粮（北京）饲料科技有限公司动物营养部技术经理宿永波博士基于大量实验和调查，探讨了中粮（北京）饲料科技有限公司在非洲猪瘟形势下维生素使用量变化方面进行的思考和尝试，为行业提供了宝贵的数据和经验。根据其经验，在非洲猪瘟形势下，维生素A 可在法规允许范围内最高量添加，水溶性维生素应足量，重点关注维生素C、维生素B2、生物素以及烟酰胺。

维生素作为基础营养元素，其功能不仅仅是提供机体代谢物质，而且可以改善畜产品品质，提高畜产品差异化，因此有着广阔的商业空间。根据四川农业大学博士生导师张克英教授多年来的研究，维生素对家禽产品品质有着重要的影响。在本届论坛上，张克英教授重点介绍了肉种鸡饲粮添加维生素E 对种蛋质量的影响，其中种蛋储存时间达14 d导致孵化率下降和胚胎死亡率增加；提高种鸡饲粮维生素E 降低储存种蛋的孵化率和胚胎死亡率，提高胚胎和新生雏鸡的抗氧化能力；提高肉种鸡饲粮维生素E 水平对肉种鸡生产性能和孵化性能无影响，但能提高肉种鸡、蛋黄和新生雏鸡抗氧化能力。肉种鸡饲粮适宜维生素E 水平为100～200 mg/kg。

花园生物和全资子公司杭州下沙生物科技经过近二十年的发展，已经完成了维生素D3产业链的建设。目前公司拥有四大类产品维生素D3、羊毛脂胆固醇、25-羟基维生素D3、精制羊毛脂。浙江花园生物高科股份有限公司常务副总经理刘建刚博士在报告中系统介绍了花园生物在维生素D3产业链方面所做的工作。近年来，维生素行业的周期性波动频繁，价格涨跌起起伏伏，很多企业都在向上延长产业链，在原料和技术方面持续突破，向下延长产品链，不断丰富产品功能和应用，如此才能在价值链上实现更好的利润平衡，花园生物公司在产业链延伸方面的努力和成绩为业内企业提供了借鉴和参考。

上海富朗特动物保健股份有限公司首席顾问周安国先生结合其多年来对维生素营养的研究提出了维生素营养再认识观点，也从另一个视角重新审视和评估了很多产品的功能。根据周安国先生介绍，维生素在还原理论指导下得到了史无前例的发展，为传统三大营养物质的营养增加了新的领域。目前维生素科学，限于动物营养学对维生素的定义，不少研究发现的小分子物质由于不完全满足动物营养学对维生素定义要求，至今都还没有纳入维生素营养范围内，但是饲料工业养殖生产一直使用。维生素工业是饲料行业最有发展前途的工业。维生素为动物提供优质的微量营养素，未来应该会有更多种目前尚不了解的微量营养素加入到维生素大家族，以发挥更大的作用。

博亚和讯维生素项目研究组自2010 年起通过对维生素行业的长期持续跟踪与研究，在广泛听取业内资深专家、企业家、职业经理人意见的基础上，推出《中国维生素产业发展报告》，对未来一年的行业发展形式进行分析和预测，也会在每年的中国维生素产业发展高层论坛上以独立第三方视角总结当年维生素市场发展特点，预测未来一年维生素产业发展趋势。在本届论坛上北京博亚和讯农牧技术有限公司副总经理马闯先生基于博亚和讯长期以来对生猪、家禽版块生产和消费的研究分析了2019 年中国肉类生产和消费的新格局，为判断维生素产业未来市场变化提供依据。根据马闯先生的研究，2019年全国一半省份生猪产能下降已超过40%。根据公开和调研数据估算各省的存栏减少量，再估算全国存栏和出栏减少的数量，预计2019 年猪肉总供给量同比下降22%，其中净进口同比增长118 万t，2020 年总供给量同比再降19%，净出口增100 万t 左右。2019 年猪肉理论需求量预计下降6%，不考虑冻肉库存转结供需缺口为694 万t，预计2020 年需求再降15%，猪肉供需缺口800 万t 左右。马闯先生认为，未来猪肉仍将撑起中国肉类消费的半壁江山，但禽肉产量被严重低估，其增长速度将快于其他产业，牛肉和羊肉将只能为穆斯林和高消费阶层提供最基本的消费需求。

近些年来，产业互联网日渐兴起，其被认为是打通与平衡产业价值链上、中、下游的生产关系分配，建立价值链间各环节相互信用关系，实现产业总体效能优化的途径。北京博亚和讯农牧技术有限公司研究员周刚宏先生分享了近两年来产业互联网发展的形势，以及产业互联网为饲料供应链带来的发展新机遇，同时探讨了关于维生素及其相关产业价值链重塑的一些思考。周刚宏先生认为，维生素价值链重塑技术创新是首位；饲料供应链平台生态链有助于解决行业痛点，推动价值链重塑。

总结维生素市场特点，北京博亚和讯农牧技术有限公司资深分析师柳晓峰先生认为，过去3 年，维生素市场价格大幅上涨，产品利润回报丰厚，刺激行业投资增加，维生素生产能力扩张；新的企业加入市场竞争令维生素生产格局、下游渠道分化，技术创新和模式创新也同时加快了优质资产聚合。受此影响，2019 年维生素产业链下游需求低迷，产能过剩开始显现。而2018 年8月以来非洲猪瘟疫情的爆发导致2019年中国养猪业损失惨重，猪饲料需求大幅下降，中国维生素市场需求随之下降，这进一步放大了上游供应端产能过剩的影响，同时也令市场减少库存，囤货不断出清，造成市场采购信心下降。未来，维生素产业价值链重塑势在必行，维生素市场将从价格竞争走向产业链竞争，产业链条不断向上、向下延伸，除了生产技术进步和产品质量保障，上游关键中间体的整合、下游渠道的掌控将成为产业链竞争的核心。