基于商业盈利模型上的公交移动支付现象分析

郁姗，刘亦浓

一、背景

移动支付也称为手机支付，是允许用户使用其移动终端（通常是手机）对所消费的商品或服务进行账务支付的一种服务方式。单位或个人通过移动设备、互联网或者近距离传感直接或间接向银行金融机构发送支付指令产生货币支付与资金转移行为，从而实现移动支付功能。

在移动支付所使用的第三方支付模式中，买方选购商品后，使用第三方平台提供的账户进行货款支付（支付给第三方），并由第三方通知卖家货款到账、要求发货；买方收到货物，检验货物，并且进行确认后，再通知第三方付款；第三方再将款项转至卖家账户。

公交移动支付趋势将进一步加快。随着互联网时代发展，出行支付方式由投币和公交卡支付迅速向移动支付转变，银行卡为主要表现形式的卡基支付工具正在走向顶峰。尽管新兴的网络支付还难以完全摆脱银行卡独立存在，但其依赖性正随着无卡支付的发展而降低。本文采用定性分析和定量分析研究相结合的方法，建立第三方支付平台商业盈利模型。在此基础上为出行移动支付第三方支付企业提供各种商业检查和信息搜集，相比传统的市场调查方式可以大大节省调查成本，而且有效地保证了调查数据真实性，缩短了调查的周期。其次，科学合理的商业盈利模型将为社会各界提供有效参考，增加了消费者的用户体验，同时也有助于公交移动支付的优化和推广，从而提高移动支付的经济效益和社会效益。

二、城市乘车人出行支付特征

首先，汇总不同月份各支付方式下出行总次数的数据，将月份指标进行聚类分析，对于已给数据的2月、5月、8月、11月在不同支付方式下的出行总次数进行数据汇总，总结出不同支付方式应用规模的发展规律及移动支付方式普及率的增长态势。

我们共搜集了2017年某些日期城市乘车人出行支付数据，将月份指标进行聚类，利用EXCEL软件处理出2月、5月、8月、11月不同月份各支付方式下出行总次数。基于时段指标聚类分析，汇总出2月不同时段各支付方式下出行总次数的数据，将出行方式进行聚类，探究2月份城市乘车人乘车方式与支付方式间的联系。并将数据进行归一化，算出权重，得到2月份城市乘车人采用不同支付方式下对选择乘坐地铁比公交的偏好比例a以及公交比地铁的偏好比例b，如下表1所示：

表12月支付方式与乘车偏好分析

偏好比例b（公交/地铁） 3.682023356 3.581612 3.631924

由上述数据分析得出结论：

（1）在偏好比例a，即地铁/公交的比例中，投币方式居于第一。由此可知，在投币方式下，乘坐公交的人数多于乘坐地铁的人数，而此时，移动支付方式已超过了刷卡支付方式，居于第二位。

在偏好比例b，即公交/地铁的比例中，刷卡方式居于第一。由此亦可知，在刷卡方式下，更多的乘客是乘坐于地铁，与此同时，移动支付也超过了投币支付方式，亦居于第二位。

（2）在移动支付方式普及的同时，刷卡方式与投币方式的距离也在逐步减小，11月时，刷卡次数与投币次数近乎相等，由此可以得出合理预测，部分市民逐步舍弃刷卡支付的方式，转向移动支付。移动支付未来有望追平传统支付方式的市场占有率。

随着互联网时代发展，乘车人出行越来越偏向选择更为方便快捷的移动支付。

（3）当城市乘车人选择乘坐公交时更偏向于使用投币方式，而乘坐地铁时偏向于使用刷卡方式。

（4）于以上分析，我们发现，移动支付在不同的乘车方式下都有较好的应用，具有较好的稳定性。

三.移动支付的商业盈利数学模型

根据搜集到的第三方支付平台的几种盈利模式，建立一个公交第三方支付平台的商业盈利数学模型，定量分析公交第三方支付平台的收支与盈利情况。

获取第三方支付平台盈利可以通过节约成本和增加产生收益来实现。节约成本可以通过节约以下成本来实现：pos机刷卡手续费，线上和银联相关手续费（银行向支付宝征收），支付宝手续费（支付宝向个人征收）以及节约在其他平台上的资金占用成本和接入费用来实现。产生的收益向包含：沉淀资金的利息收入，托管银行的协议回报，第三方平台的服务收费。

通过上网查阅资料可以得出下列信息：

1.风险准备金是指由交易所设立，用于为维护期货市场正常运转提供财务担保和弥补因交易所不可预见风险带来的亏损的资金。风险准备金必须单独核算，专户储存，除弥补风险损失外，不得挪作他用。

2.活期存款利率0.35%，活期存款的利息是按天计算的：利息的计算公式是

其中（活期利率/360）是日利率，日利率c=0.00097%，银行给出的利率都是年利率，三个月定期存款利率是d=1.10%。单位通知存款，协议存款由于存款时限需超过三个月，在本题中不予考虑。

3.收支平衡点（BEP）：收益相等于损失的一点或，期权购买者用以收购权利金的金融工具的价格，这意味着他既没有损失也没有获利。对一个认购权来说，平衡点是执行价格加上权利金。期权买方要在无损失的情况下行使期权股价必须达到的水平。对于买入期权而言，相等于行使价格+已付溢价。

根据资料可以找出如下关系式：

收入=沉淀资金的利息收入+托管银行的协议回报+第三方平台的服务收费，即

支出=pos机刷卡手续费+线上和银联相关手续费+支付宝手续费+在其他平台上的资金占用成本+接入费用，即

又由公式盈利=收入-支出，即

根据附件三中可得手续费区间一般在0.08%-1.25%之间，即

根据附件三可得风险准备金比例不得低于其银行账户所得利息的10%，即

根据附件三可得其他客户备付金以活期存款的方式存放时间不得超过三个月（按一个月30天计算），即

根据网上查阅资料可得活期存款日利率为0.00097%，即

根据网上查阅资料可得银行存款三个月定期存款利率为1.10%，即

根据公式

风险准备金=预售货币代付资金×活期存款日利率×其他客户备付金在第三方支付平台的存放时间×风险准备金所占银行账户所得利比例，即

根据公式

不包括部分客户备付金的替他客户备付金=预收货币代付资金-日需要资金常业务需要资金×（1+第三方支付平台手续费）+预收货币代付资金×活期存款日利率×其他客户备付金在第三方支付平台的存放时间×（1-风险准备金所占银行账户所得利息比例）-部分客户备付，即

根据公式

不包括部分客户备付金的其他客户备付金利息收入=部分客户备付金×三个月定期存款利率×不包括部分客户备付金的其他客户备付金转为定期存款时间，即

根据公式

沉淀资金利息收入=不包括部分客户备付金的其他客户备付金×活期存款日利率×不包括部分客户备付金的其他客户备付金转为定期存款时间+部分被客户备付金×三个月定期存款利率+不包括部分客户备付金的其他客户备付金利息收入，即

将数据代入公式便可定量分析出公交第三方支付平台的收支与盈利情况。

已知

根据公式

随着预收货币代付资金x1增长，以及资金在带三方支付平台中滞留时间t1的延长，风险准备金x3将会不断增大；

根据公式

随着部分客户备付金X4增大，以及日常业务需要资金x2的增大，不包括部分客户备付金的其他客户备付金x5将减少；

根据公式

部分客户备付金x4的增大，会导致不包括部分客户备付金的其他客户备付金的利息收入s1的增大；

根据公式

随着部分客户备付金x4的增大以及包括部分客户备付金的其他客户备付金x5的增大和不包括部分客户备付金的其他客户备付金转为定期存款时间t2的延长，沉淀资金利息收入会增大；

而问题二中盈利模型为

即

由于托管给银行的协议回报x10，第三方支付平台的服务收费x11，是第三方支付平台与银行或者企业的协议，该值应为定值，若是想增加公交第三方支付平台的盈利，第三方支付平台可以通过签订相关协议尽可能增加这部分的收入，第三方支付平台也可以通过延长资金在带三方支付平台中滞留时间和不包括部分客户备付金的其他客户备付金转为定期存款的时间来增加沉淀资金的利息收入。

企业在pos机刷卡的费用x6，线上和银联的交易额x7，在其他平台上的资金占用成本x8以及接入费用x9也应该为定值，第三方支付平台可以通过减少日常业务需要的资金x2来减少支出进而增加公交第三方支付平台的盈利。

由盈利模型可知商业盈利模型存在收支平衡点；

如果用价值管理术语来阐述，收支平衡点则可以被定义为Operating profit（营业利润）的边际水平，在这一水平上，经营或投资实现了最低可接受的Rate of Return（收益率）。

生产经营活动中，收支平衡点也是销售收入与成本费用相等的那一点，或者是总成本。

与总收入相等的那一点。在收支平衡点处，既没有盈利，也没有损失。令外说法指公司销售产品或服务获得的销售收入与生产该项产品或服务投入的固定成本相等的状态，也就是说，如果公司在此基础上能再实现额外的销售，就将走向盈利。

对于第三方支付平台来说，当收益项等于成本项，获得的利润为0；当收益项高于成本项时，获得净利润；反之，当收益项低于成本项时，获得亏损。

因此，第三方支付平台应尽力减少成本并增大收益，以获得最大利润。