强者恒强，弱者愈弱 18家全国性商业银行如何搏出位

邵萍

的确，在当前银行整体利润下滑、主要商业银行两极分化愈发严重的大背景下，正如麦肯锡报告所言，未来2-3年，中国银行业所遭遇的挑战是空前严峻的。

曾经，ofo的戴维也怀揣着改变世界的愿望，但最终却倒在了资本的漩涡之中;

曾经，对事业有着无限情怀的贾先生也对未来充满激情和希冀，但结果却深陷在“回国了吗”的窘境之下。

解决了多少人的燃眉之急，成为人见人爱的“非银之友”，但最终却因严重信用风险被监管机构接管。

风起于青萍之末，浪成于微澜之间。

当丰满的理想照进现实之后才发现，并不是谁都可以做曾经，那个被誉为“明星银行”的城商行亦无私为人，到“归来仍是少年”。

于中国银行业而言亦是如此。

在“大零售转型”、“金融科技”之声竞相成为各大商业银行不约而同的口号后才仿佛有所醒悟，不是只要扣上了这顶带有转型、创新光环的大帽子，就能成为行业中的翘楚，也并不是所有改革创新的理想主义者，最终都能成为自己所期望的样子。

这就是现实，稍有不慎便可能沦为“硬币的另一面”。5月24日，中国人民银行宣布成立存款保险基金管理有限责任公司，注册资本金达100亿元。有分析指出，在目前市场信用风险上升的情况下，亟需建立对高风险金融机构的处置和退出机制，存款保险基金管理公司正是由此应运而生。

的确，在当前银行整体利润下滑、主要商业银行两极分化愈发严重的大背景下，正如麦肯锡报告所言，未来2-3年，中国银行业所遭遇的挑战是空前严峻的。那么，如何在这场前所未有的严峻考验之中立于不败之地，无疑是各大银行所必须面临并解决的重要难题。

推倒老城建新城 建行脱颖而出

5月24日，在银保监会宣布包商银行因严重信用风险被央行、银保监会接管后，中国建设银行（下称“建行”）再次成为市场焦点！因为在公告中赫然显示着“建行为托管行”。

“为什么是它（建行），而不是其他5家国有大型商业银行？”

对此，央行、银保监会在接受媒体采访时这样公开表态：建行将以国有大行稳健的经营理念、长期丰富的管理经验和领先的金融科技力量，按照市场化、法治化原则，与包商银行开展全面合作，在提升客户体验、加强内部管理、保护消费者合法权益、优化IT架构和功能等方面发挥积极作用。

托管期间，建行将全力帮助完善包商银行公司治理结构、风控体系，促进其正常经营和稳健发展，推动包商银行价值提升。作为托管银行，建行将依法、公正履行托管职责，与包商银行建立利益冲突“防火墙”，不争抢包商银行客户资源，不发生不当关联交易。

毫无疑问，对于处于水深火热之中的包商银行来说，这实为一大幸事。但对于建行来说呢？

“是挑战，但更是实力的彰显。”业内资深人士如是讲道。“通过央行与银保监会在接受媒体采访时的回复便可以看出，这一定是经过深思熟虑、并且做过多方考察后所做的慎重决定。无疑，建行是最佳之选。”

这一点，谁都极难否认。

的确，在“赚钱都赚得不好意思”的中国银行业黄金十年，有太多的个体仅只是停留在用所谓的“大零售转型”、“金融科技”等口号来装点门面，其实质上根本没有要进行改变的动力与行动。如今，就连它们自己也没想到，这才几年的光景，形势陡转直下，想要再去改变，早已错过了改革转型的窗口期。

正如“华尔街之王”杰米·戴蒙坚持所言：“无论时代如何变迁，世界终需要银行。只是在新的世界里，银行的发展面临艰难挑战。”

无疑，建行上上下下对此一直有较为深刻的认识。应对艰难挑战，现如今建行的抉择是：“在第一条曲线消失之前，开始一条新的增长曲线”。

如果说第一曲线是银行的消亡魔咒、焦虑之源，那么第二曲线会是银行的凤凰涅槃、希望之光吗？

《金融理财》了解到，建行决策层是这样认为的：“有的创新尚未经过时间充分检验，还不能轻言成功，因此也有的人担心三五年后会不会出问题。但我们想说的是，创新本身就意味着不确定性。守成求稳而回避不确定性，不敢主动拥抱变革，那么三五年后建行就可能被时代、被新金融甩在身后。到那个时候，就不是短期财务状况和盈利水平的问题，而是我们错失未来发展、丧失生存空间的危机。”

生于忧患，义无反顾，建行已经奋力奔跑在追梦的路上。

回顾建行近年来的一系列领行业之先的重大举措，包括进军住房租赁、创立金融科技公司，亦或是推出“劳动者港湾”、组建“建行大学”，启动“金智惠民”工程......这一切无一不在诠释着国有大行的担当与魄力。

2018年4月18日，建行在上海率先成立了国有大行中第一家全资金融科技公司——建信金融科技有限责任公司（下称“建信金科”）。由此，建行也成为国内商业银行内部科研力量整体市场化运作的第一家。

这，不是一蹴而就的，更不是寻常的转型，这是建行运筹多时的大工程。自股改上市以来，建行顶住种种压力毫不犹豫地推倒了之前的“老城”，小到“下水道”、“输水管”，大到“护城河”、“高速公路”，如今已重新建立起一座四通八达的“科技新城”。

“只有身临其中，才能体会到这座‘新城有多炫酷，运行起来有多顺畅，根本不会出现类似‘老城那样出现‘拥堵情况。”某位对建行有着深入了解的专家解释说。“如果将建行的一系列动作简单地归根为业务转型、流程再造、产品创新、服务升级......那就错了！这可以被称之为整个中国银行业的惊世之作，是全方位的颠覆与重塑。”

种种迹象表明，国内主要商业银行之间的差距已经显著拉开，想要再重建“新城”赶超已毫无可能，因为过了窗口期，即便你再有毅力与决心也于事无补。

已經没有时间了！“现在，任何一家商业银行也不敢冒这种风险，一切推倒重来，业务就会停摆，客户也会彻底流失，它们只能对‘老城修修补补，效果可想而知。”某国有商业银行科技部门的一位负责人坦陈，他所在的银行也仅只是在原有的科技系统基础上进行完善，功能是健全了，但运行效率上与建行相比差距不是一点点。而其他几家国有大行本质还是一座旧城，功能尚且有待完善，更何谈效率。

的确，国有商业银行股改上市之后，无论是郭树清时代还是王洪章时代都力挺“重建科技系统”这一宏大工程，前后持续了近10年时间，甘苦自知，很多一线骨干人员都青丝熬成白发......

一位接近建行信息技术管理部的人士在接受《金融理财》采访时回忆，“压力可想而知啊，好在当时大多数客户都习惯在柜台办理业务，各家商业银行系统的运行速度也不是很快，用人工替代差距不是很明显。因此，各项业务在新系统建成之前基本没有受到什么影响。”

思危方能居安。正因为建行的危机意识才能有如今的“在第一条曲线消失之前，开始一条新的增长曲线”。

据说不久前，某位国家领导人视察宗教系统时询问，“为何是建行来做这项业务”，身边的人马上回复到，“只有建行能做”。针对自身复杂的账户情况，宗教系统曾向多家商业银行提出需求，只有建行迅速拿出了解决方案。

同样的情况，在監狱等系统也发生过......

股份行差距拉大 四朵金花明显走在前列

两极分化现象，在12家全国性股份制银行行梯队中体现得则更为明显。

麦肯锡之前发布的一则报告显示，自2015年至2017年，银行业的经济利润持续下滑。其中，在不良贷款率（以2017年1.74%为基准）继续上升20%的情景下，银行平均ROE下降1.5%-2.7%;有28家主要银行的经济利润为负，仅10家银行经济利润为正，而12家全国股份制银行的整体经济利润皆由正转负。

上述业内资深人士透露，未来两到三年，国内银行业会有两大趋势：一是分化更为严重，好的银行会更好，差的银行会更差;二是，各主要商业银行之间会存在重大的并购机会。而股份行缘于自身业务太过于集中、风险偏好过高、存款成本高企等沉疴，两极分化会更为明显，不排除有极个别股份行被并购的可能性。

综合目前股份行发展的格局来看，招商、兴业、浦发、中信等四朵金花已明显走在前列。其中，“零售之王”招商银行（以下简称招行）显然稳坐头把交椅之位，近年来其凭借着先发制人的业务优势，已经牢牢地守住了一片“疆土”。

2018年，招行对零售金融组织体系进行了调整，在总行网络银行部的基础上重组了零售金融总部，至此，招行可能成为国内唯一一家没有单设网络银行部的银行。可以看出，招行的金融科技野心，绝不止于科技手段的运用，而是对标金融科技公司，从基础设施到队伍建设、从服务模式到业务流程，从组织机制到企业文化等方面的全方位转型。

从线下来看，虽然招行在规模上与四大行不在一个量级上：网点数量是工行的1/9，个人客户数量是工行的1/5。但是，在流量为王的互联网世界里，凭借“‘招商银行和‘掌上生活两大App达8100万的月活跃用户（MAU）”，招行俨然已经成长为一个不容任何一家银行忽略的竞争对手。

据易观刚刚发布的2019年1月份的App月活排行榜显示，如果在银行中比较，招行8100万月活仅次于工行的8300万，排名第二。

被称为“同业之王”的兴业银行则是最早一批大力发展同业业务的银行，从过去几年的同业业务占比可以看到，兴业的同业资产及负债占比均明显高于行业平均数（股份行），只是近两年来因为监管的原因同业业务占比持续下滑。目前，虽然业内排名不及招行，但它给人感觉则是创新型银行，善于开新的业务模式，在同业及中间业务上（B端客户）都取得了很优良的成绩。

同属一个梯队，以对公业务起家的浦发银行自2017年以来，零售业务也在持续保持良好的发展势头。2018年年报显示，浦发银行零售业务去年实现营业净收入663.26亿元，增幅16.15%，占全行营业净收入的42.48%，成为第一大收入板块。与此同时，在科技方面，自2017年11月该行推出业内首个科技金融服务平台以来，如今经过一年多的实践，形成了以“批量获客、投贷联动、以大带小”为核心的科技金融生态圈服务模式。

截至2018年末，浦发银行科技型企业客户超过3万户，较2016年户数翻一翻，科技型企业贷款余额超过1500亿元，较2016年增长50%;科技型企业投贷联动客户数逾500户，签署战略合作基金近百家，基金托管数量逾550家。

而素以稳健著称的中信银行则通过加快布局财富管理、消费金融生态和平台建设等举措，构架了涵盖生活、娱乐、文化、商旅等全消费场景的“无界金融生态圈”，牢牢占据着自已应有的一席之地。

数据显示，2018年该行零售中高端客户（日均管理资产在50万以上）73.50万户，比上年末增长25.11%;私人银行客户3.39万户，比上年末增长27.02%;信用卡累计发卡6705.69万张，比上年末增长35.27%;实现零售客户管理资产余额1.78万亿元，同比增长20.09%;个人存款余额突破5900亿元，同比增长35.26%;信用卡交易量突破2万亿元，同比增长39.48%。

并购战役已经打响 转型为价值银行

“和招行、兴业、浦发、中信等相比，其他几家银行的发展则显得较为迟缓，想要赶超已经几无可能。”权威人士分析说，有的股份行早在几年前便已经另寻他途，被一些集团收购。

比如，平安银行（原名深圳发展银行）于2012年被中国平安集团收购，正式改名为“平安银行”;广发银行则于2016年被中国人寿集团收购;同年11月，华夏银行宣布中国人民财产保险股份有限公司成为其第二大股东，仅次于首钢总公司。

而曾一度被誉为极具狼性色彩的民生银行，近几年的发展也是愈加显露颓势。该行虽净利润规模排名靠前，且首次突破500亿元，但同比增速仅1.03%，增速较慢。同时，市净率徘徊在0.6左右，也处于同业低位。

对此，民生银行董事长洪崎近日在接受相关媒体采访时深刻反思到：

1、纵观过去几年的发展，民生银行对民企的服务缺乏精细化的分层管理，为大中小企业都在提供一揽子服务，当时行业事业部的产品研发方面能力确实不足。

2、总结公司业务事业部制改革得失时，洪崎指出，行业事业部在放贷资产方面很有竞争力，但在综合服务包括存款、结算上不足，导致民生银行至今负债成本较高。这一问题在此前由分行开展业务时并不存在。

3、七个行业部，管理链条太长导致管理缺位，这也使民生银行2015年之前在合规方面的处罚比较多。

4、从2015年开始到2017年，民生的营收以及净利润，业务发展速度以及不良资产处理实际上都在解决历史遗留问题。

5、行业事业部有专业的营销能力，但对行业风险研究不到位;对民企的服务也缺乏精细化分层管理，因为即便在同一行业，大中小客户风险特点和服务需求也不同。

如何改变这一现状？洪崎用三句话回复称：

第一，坚定方向做正确的事，久久为功，不急不躁，要有战略定力;

第二，一定要转变发展方式，从粗放的规模增长转向高质量服务和精细化管理的价值增长;

第三，围绕客户，战略聚焦，把客户体验做到极致。

很显然，在如今这个大时代背景下，对于银行业来说，粗放式的经营模式确实已经行不通了，如何避免同质化、打造差异化竞争优势，如何真正从业务上做深度剖析与创新才是重中之重，不然只会沦为别人口中的食物。

很显然，一场属于国内商业银行间的并购战役已经打响！接下来的几年势必将是中国银行业转型生存的关键期，各大银行亟需从规模银行转型为价值银行。