2018年1-6月中国土方机械市场分析

2018-08-16史闯钰王大宇

建筑机械 2018年8期

史闯钰，王大宇

（1. 北京建筑机械化研究院有限公司，北京 100007；2. 中国工程机械工业协会，北京 100176）

2018年1-6月，工程机械销量再创新高。以挖掘机为例，纳入统计的25家主机制造企业共计销售各类挖掘机120123台，同比涨幅超过50%，销量接近2011年历史极值（125831台），创造历史同期第二高销量。

挖掘机

2018年1-6月，纳入统计的25家主机制造企业共计销售各类挖掘机120123台，同比涨幅超过50%，在2017年高基数条件下，仍实现快速增长。2018年1-6月销量接近2011年历史极值（125831台），创造历史同期第二高销量。令人惊喜的是，2018年6月的挖掘机销量创造两个之最：累计14188台的国内外销量，创单月销量历史新高；累计1723台的出口销量，再创单月出口销量历史新高（见图1）。

按机型分类，2018年1-6月国内大挖、中挖、小挖销量分别为16281、29619和65276台，市场份额分别为14.6%、26.6%和58.7%。微型挖掘机（＜6t）和小型挖掘机（6 13t）占据国内约一半的市场份额。从不同规格产品销量变化看，大挖、中挖和小挖销量同比增加6865、13227和20263台，涨幅分别为72.9%、80.7%和45.0%（见图2、图3）。从近3年产品结构变化看，平均吨位大幅提高，大挖、中挖复苏显著，小挖市场份额稍有下滑。

从品牌来看，2018年1-6月国产、日系、欧美和韩系品牌销量分别为59728、19126、17463和14859台，市场占有率分别为53.7%、17.2%、15.7%和13.4%。三一、徐工和卡特彼勒占据国内市场前3位（见图4）。从近3年品牌格局看，市场基本平稳，国产品牌占据约50%的市场份额。

图1 2018年1-6月国内挖掘机月销量及同比增长情况

图2 2018年1-6月国内挖掘机械不同机型市场情况

从出口销量来看，2018年1-6月纳入统计的25家主机制造企业累计出口各类挖掘机8895台，同比增长110.5%。在全球经济复苏的大背景下，出口市场实现翻番式增长。

装载机

2018年1-6月，纳入统计的25家装载机制造企业共计销售装载机65529台，同比增长33.5%。其中，2018年6月合计销售装载机10221台，同比2017年6月的8595台增长18.9%（见图5）。

图3 2018年1-6月国内挖掘机械市场产品结构

按机型分类，2018年1-6月国内市场累计销售3t及以上装载机58553台，占总销量的89.3%。其中，5t装载机共销售42561台，占总销量的64.9%；3t装载机共销售12456台，占比19.0%；3t以下装载机共销售6976台。

从销售区域看，2018年1-6月，山东省以近3600台装载机销量遥遥领先于其它省份；江苏、河北、河南3省彼此以微弱差距分列第2-4位，销量均在2600台以上；2018年1-6月累计销量突破2000台的还有广东、四川、山西、湖北、福建；上海、海南、北京、天津等地装载机销量少。

从出口销量来看，装载机海外销售继续保持增长势头。2018年1-6月装载机累计出口销量突破万台，同比增长30.6%。其中，6月装载机出口量再次突破2000台，同比增长19.6%。装载机出口机型同样以5t、3t为主力，2018年1-6月各出口5756台和4015台，分别占出口总量的48%和33%。

推土机

图4 2018年1-6月国内挖掘机械市场品牌格局

图5 2018年1-6月国内装载机月销量及同比增长情况

图6 2018年1-6月国内推土机月销量及同比增长情况

2018年1-6月，纳入统计的国内11家主要推土机生产企业共计销售各类型推土机4470台，同比增长36.8%（见图6）。从整体趋势来看，推土机行业继续保持上升势头。其中，2018年6月份，国内累计销售推土机约700台，同比增长41.5%。

从机型来看，160hp为主力销售机型，2018年1-6月累计销售2800余台，占总销量的63.5%；其次为220hp，销售近800台，占比17.7%。

从品牌来看，2018年1-6月，山推累计销售推土机3100多台，占总销量的69.5%；山工累计销售370余台，占总销量的8.4%；柳工、宣工、彭浦、移山分列第3-6位，以上品牌合计占到总销量的96.7%。其中，6月份，山推销售推土机近480台，占总销量的68%；山工机械以约60台销量位居次席；彭浦以50台销量冲至第3名；移山、宣工和柳工分列第4-6位，彼此差距微弱。

本文抽取的10个样本城市房地产交易额均位居全国前列，其房地产企业数量众多，交易量也颇为巨大，这表明，其区域房地产市场的竞争性仍然较强。我们再看样本城市中市场规模较大的前10位重点企业的产品销售情况，本文参考CRIC大数据和中国指数研究院发布的2015～2017年各大城市销售额TOP10的房地产企业数据（篇幅所限，具体数据从略），测算每个样本城市的行业集中度指标CR4和CR8，通过这两个指标数据来反映区域房地产市场结构的实际情况。

按销售区域来看，安徽省销量持续领跑，2018年1-6月累计销量突破450台；其次为湖北省380余台、江苏省近300台、浙江省256台。

推土机出口表现继续抢眼。2018年1-6月，推土机累计出口近1200台，同比增长52%。6月出口销量256台，创下了2014年4月份以来的月度新高。从出口热销机型看，220hp与160hp相差不大，出口销量均为360余台，二者合计占到出口总量6成左右。从各企业出口情况分析，山推上半年累计出口推土机700余台，占出口总量的59.5%；其次为山工机械出口110余台；彭浦与宣工各出口90余台。

平地机

2018年1-6月，纳入统计的11家主要生产企业共计销售各类平地机3196台，同比增长37.4%。其中，2018年6月，合计销售平地机548台，同比增长28%（见图7）。

按机型分类，2018年1-6月180hp平地机累计约销售750台，占总销量的24%；165hp约销售530台；190hp销售440台。

从品牌竞争形势看，徐工道路销量占平地机总销量的30%左右，其中6月与2018年1-6月销量分别约270台和1070台；柳工销量暂居第2，2018年1-6月销量400余台；常林约销售390台；卡特彼勒约销售370台。

图7 2018年1-6月国内平地机月销量及同比增长情况

从出口情况看，2018年1-6月，120hp和180hp累计出口销量均在290余台，165hp约270台，190hp销售190余台。2018年以来，平地机累计出口1720台，约占总销量的54%，同比增长50%。其中，徐工道路累计出口平地机近470余台，卡特彼勒出口340余台，山东临工出口近260台，柳工出口近220台。

固定资产投资稳健制造业增速提升

2018年1-6月，全国基建投资增速为7.3%。根据各地公开数据，包括湖北、福建、山东在内的多地基础设施相关的投资亦同比实现增长。如湖北省住建厅数据显示，2018年1季度湖北省市政基础设施完成投资460亿元，较2017年同期增长9%。

2018年6月11日，国家发改委印发《必须招标的基础设施和公用事业项目范围规定》，大幅缩小必须招标的大型基础设施、公用事业项目范围，进一步扩大市场主体特别是民营企业自主权，政策的放开将会进一步刺激民营资本在基建建设领域的投资热情。

雄安新区作为高速发展的“新星”，随着建设转入实施阶段，将进一步带动工程机械行业发展。据统计，雄安新区最终规划面积约为2000km2，人口规划限定在200万 250万人左右。从投资规模来看，参考2009年设立的天津市滨海新区（面积2270km2，人口299.42万人），后续每年总投资都超过1万亿元，预计未来5-10年，雄安新区的投资规模不小于10万亿，包括铁路、公路、房地产等。按照市政路网建设中工程机械需求占比为8%，房地产投资中工程机械需求额占比5%计算，预计未来累计的工程机械需求市场空间可达千亿元。

PPP投资隐忧 “拼质”阶段到来

2018年5月全国PPP项目成交额为1868.5亿元，是今年以来成交额最低的月份，同比呈下降趋势。当前累计成交金额为109447.5亿元，累计成交项目7494个（见图8）。

5月共有6个省级行政区PPP项目成交金额达到100亿。吉林省、四川省、云南省本月成交金额排名前3，分别为205.0亿元、148.0亿元、127.3亿元，这3个省的成交项目数量分别为3个、4个、7个（见图9）。

2018年6月全国PPP项目共成交1681.10亿元，截至6月底，全国范围内公布中标的PPP项目已达到11.31万亿元，6月PPP落地项目个数较上月有所增加，但总项目规模继续下降。

从区域成交的情况来看，河南省、广东省和贵州省成交的项目金额排名前列，分别成交了296.4亿元、189.9亿元、157.8亿元。截至2018年6月底，云南省、河南省和新疆自治区占据了累计实施PPP项目金额的前3位。

图8 全国PPP项目6月金额成交情况（截至2018.6.30）资料来源：明树数据，元时代智库整理

图9 5月各地区金额成交情况资料来源：明树数据，元时代智库整理

近日，在PPP经历了“最严清理”之后，财政部发布了各地开展PPP项目集中清理工作的最新进展。截至2018年6月4日，全国PPP综合信息平台退库项目共计4427项，退库金额达到43855亿元。其中，管理库退至项目库之外项目共计1600项，储备清单退至项目库之外项目共计2827项。全部退库项目中，采用使用者付费项目共2054项，可行性缺口补助项目1108项，政府付费项目1265项。从地域分布来看，退库项目投资额前3位是新疆、云南、河南，金额分别为5999亿元、5616亿元、5062亿元，退库项目数量分别为855个、286个、534个。

据悉，PPP条例今年有望出台，防控地方政府债务风险文件正在研究，或将厘清PPP和隐形债务的关系。随着国家政策的出台，未来PPP操作将更加标准化。此外，项目的质量、现金流以及内在的经营性、公益性都会有所改善，新入库项目的标准和可投资性也会随之提升。

农村市场潜力显现存量市场换代周期助力

在2016-2017年的反弹周期中，挖掘机产品增幅明显，混凝土和起重机产品则增幅相对较小。由于农村市场中机械替代人工趋势显现，从而拉动消费需求，农村为主要阵地的市场是推动中国工程机械行业持续向好的动力之一，也是今年行业景气有别于上一轮上涨周期的重要因素。

工程机械行业的更新换代则是工程机械行业的另一消费主力。一般工程机械产品的寿命周期为8 10年，上一轮的销售高峰集中在2008年前后。此外，随着国家环保监管的趋严，也推动了产品的更新换代，以挖掘机为例，目前市场上的保有量约为130万台，2017年的累计销售量为13万台左右，剩余缺口预计也会在后续的市场中逐步替换。