网贷备案进入冲刺阶段 行业百态尽显

郗盼

根据《关于做好P2P网络借贷风险专项整治整改验收工作的通知》（57号文件）规定，要在2018年4月底之前完成辖内主要网贷机构的备案登记工作；对于违规存量业务较多，难以及时完成处置的部分网贷机构，应当于2018 年5月底之前完成相应业务的处置、剥离以及备案登记工作；此外对于难度极大、情况极其复杂的个别机构，最迟应当于2018年6月末之前完成相关工作。

根据这一时间框架，3月份不仅是各网贷平台绷紧神经过日子的时候，各地监管部分也是放松不下来。以北京、上海、广东、浙江等为代表的网贷平台重镇先后出台地方监管备案细则及相应的配套指引文件，为各辖区P2P网贷平台的合规备案行动提供具体依据。据网贷之家统计，截至目前，共有14个省市地区出台了备案管理办法、整改验收工作表等备案相关细则。除北京、厦门、广西三地，其余11个省市下发时间均在57号文之后，分别为广东、上海、深圳、福建、浙江、江苏、江西、河南、山东、合肥、新疆。但需要注意的是，相比较政策密集高频，这几个月以来却鲜有P2P平台拿到备案资质的消息。因此，各网贷平台的整改工作仍是任务艰巨，我们当然希望那些积极配合整改，渴望合规发展的平台最终都能通过备案，也希望从监管部门到平台以及第三方机构各方共同努力，协力营造一个健康、透明的行业氛围。

整改备案背景下 平台违规问题仍不断

当下，网贷平台已经进入整改、备案冲刺的最后阶段，但在这一大背景之下，仍有不少平台被曝出问题。超额、违规资产的清偿问题，依然难住了不少平台。“一些传统的大标平台是很难解决的，几千万、上亿大金额的，即使你想置换或者提前还款结清掉，也是有心无力。”某网贷平台表示。

借款金额超过上限仍是平台较为集中的问题。有些平台尽管明面上不再发放超过100万元限额的贷款，但在平台之外，通过借款方披露的公告数额来看，这些平台的超额问题就会被暴露无遗。新三板公司光合文创（833806. OC）自身以及通过多个关联方曾陆续在关村领创金融信息服务有限公司经营的“领创金融”平台上为公司借款，借款额度远远超过100万元限制；此外，另一家新三板公司北京时代（430003.OC）也曾披露关联交易公告称通过“领创金融”向平台注册用户借款人民币2000万元整。高达20倍的借款额度，更是将该平台的超限问题暴露出来。

此外，虚假宣传也是一些网贷平台的违规问题体现。现阶段或者说这个行业一直存在的一个现象，不少平台宣传自己是“国资控股平台”，是“上市公司背景”，此外还有一些平台披露机构在网上根本查不到。通过种种虚假宣传形式，欺骗投资者。当然，这其中有平台被曝出问题之后，迅速修改网页上的宣传，像365易贷这样的平台。但也有平台被曝出涉嫌虚假披露后，也是火速对网页相关信息做了修改，但又反过来称人家指出问题的一方侵犯了它商誉权，平台这样的行事风格还怎么让投资者放心。

除上述问题外，整改备案这一大背景之下，不少自知达不到要求的平台也纷纷选择退出，做了清算打算。除了问题平台加速退出和有清算的打算，网贷平台还分化出备战上市和“卖壳”两股力量。其中，你我贷母公司嘉银金科在4亿元“天价”分红之后申请拟从新三板摘牌，而根据其公司控股股东严定贵2017年的一系列资本运作和市场上的猜测，此次嘉银金科摘牌之后，你我贷有借壳在港股上市的想法也不一定。但近日，嘉银金科2017年年报被问询，其中就包括公司4亿分红和“你我贷”平台的经营数据和整改验收及登记备案情况。因此，你我贷备案冲关也存在一定悬念。

合规经营是前提 整改备案大势所趋

根据57号文规定，4月底各辖区主要网贷平台要完成备案登记工作。其中还提到违规存量业务较多，难以及时完成处置的部分网贷机构以及存在难度极大、情况极其复杂的个别机构分别要在 5月底和6月末之前完成相关工作。

其中违规存量业务中，除了解决监管明确禁止的首付贷、校园贷、现金贷等业务，各平台最大的难点就是存量大额标的消化。由于此前监管政策尚未明确，平台为了提高撮合效率和流动性，部分产品存在的期限拆分、期限错配问题，都成为近期各大平台的重点整改目标。

虽然要在4月底前完成大部分平台备案工作，但从目前网贷备案现状来看，像北上广等主要地区将存在延期备案的可能。相关人士认为，这些地区平台数量众多而监管方及律所等第三方服务机构人员有限，无法同时服务过多的平台。再加之部分平台业务复杂，无法按时完成业务整改，但这些平台的态度又比较积极，可能监管方会同意延期，给这些积极配合的平台一些时间。

但另一方面也有人认为，从网贷行业发展角度看，集中备案很有必要，拖得太久并不利于行业的健康发展，因此备案不宜一再推迟。 就是给再多的时间，有的平台还会发大额标，做不到合规。

有平台表示，眼下按照標准完成整改，完成备案登记工作才是平台眼下的首要任务，为此不少平台成立专门的合规整改小组，对照各项要求逐个梳理平台，对不符合监管要求的及时整改。

对于不能按时备案的平台，57号文件也有不同要求，积极配合整改验收工作但最终没有通过，可据具体情况，或引导其逐步清退业务、退出市场，或整合相关部门及资源，采取市场化方式，进行并购重组；对于严重不配合整改验收工作，违法违规行为严重甚至已有经侦介入或已失联的平台，应由相关部门予以取缔。

上述规定虽然对不能按时完成备案的平台有不同的解决方案，也预留了一些时间。但总的来看，不能通过备案，便不具备从业资质，需要从行业中退出，这个要求应该是不会放松的，否则备案的意义也会大打折扣。