华致酒行、华培动力

华致酒行（300755） 申购代码300755 申购日期12.26

发行概览：公司是精品酒水营销和服务商，拟使用本次募集资金88976.46万元用于营销网络建设项目、信息化营销系统建设项目、产品研发中心建设项目、补充营运资金。

基本面介绍：公司依托多年构建的遍布全国的酒类流通全渠道营销网络体系，以及与上游酒类生产企业长期的合作关系，开发及遴选契合市场需求的产品，持续为客户和广大消费者提供白酒、葡萄酒、黄酒等国内外优质酒类产品和多元化的服务，致力于建立并完善酒类营销生态体系，通过互联网共享经济平台，打造个性化的酒品服务体系，满足不断升级的市场需求。

核心竞争力：公司多年来深耕酒类消费终端市场，凭借专业的运营团队、丰富的产品营销经验以及深刻的酒文化认知，构建了包括连锁酒行、华致酒库、零售网点、KA卖场、团购、电商、终端供应商在内的全渠道营销网络体系，从而与上游知名酒企酒商形成了长期稳定的合作关系;公司在为生产企业提供高效、便捷的服务时，也为终端消费者提供优质、丰富的产品，从而成为链接生产厂商和大众消费市场的关键纽带;公司构建了完整的信息化供应链管理体系，涵盖采购、物流仓储和销售等环节，致力于为消费者提供保真的精品酒水和高质量、标准化的优质服务，从而赢得市场广泛认可。2011年，“华致酒行”商标被国家工商行政管理總局商标局认定为“中国驰名商标”。

公司与国内外知名酿酒企业及大型酒类流通商建立了长期、稳定的合作关系，经销的产品包括飞天茅台、普通五粮液、剑南春、洋河等知名酒品。同时，公司与国内酒企合作开发了“五粮液年份酒”“贵州茅台酒（金）”、“古井贡酒1818”“国乡荷花”、“虎头汾酒”等多款优质、畅销酒品，是上述产品的总经销。

募投项目匹配性：“营销网络建设项目”顺应渠道扁平化和物流高效率的趋势，在公司已有销售体系的基础上，开发直供终端以拓展酒品销售的辐射范围、提升消费者购买酒品的便捷程度，加快酒类产品流通速度;“信息化营销系统建设项目”的开展是为“营销网络建设项目”提供必要的信息化平台;“产品研发中心建设项目”的实施为公司研究酒类消费模式、流通特征和消费者需求搭建了宽阔的平台，优化了市场研究与分析、产品遴选与开发的环境，将为公司掌握酒类销售趋势，筛选和开发酒类产品和传播酒文化提供有力支持。

风险因素：市场竞争风险、市场价格波动风险、市场出现酒类产品假冒伪劣的风险、产品开发与推广风险。

华培动力（603121） 申购代码732121 申购日期12.27

发行概览：公司主要从事涡轮增压器关键零部件的研发、生产及销售，拟使用本次募集资金47042.20万元用于汽车零部件生产基地建设项目。

基本面介绍：公司致力于为汽车零部件供应商提供优质的关键零部件产品，主要产品为放气阀组件、涡轮壳和中间壳及其他零部件等，其中，放气阀组件主要由盖板、连接板及衬套等组成。经过多年的发展，公司客户包含博格华纳、霍尼韦尔、三菱重工、石川岛播磨、博世马勒、德国大陆等全球知名涡轮增压器整机制造商及索尼玛、威斯卡特、美达工业等涡轮增压器零部件制造商。

核心竞争力：作为生产型企业，公司始终重视高效、稳定、高质量的生产工艺，经过长时间的生产经验积累以及技术和设备的更新迭代，公司已经形成了一套较为完善的生产流程控制体系。公司通过精益管理，对生产流程中的各个工序进行监测和管理，根据实际生产过程中遇到的问题进行工序改进，对于机械加工过程中的工装夹具、刀具、工位器具等进行严格管控，不断精益求精，优化生产过程中的各道工序。公司不仅对生产技术进行优化，还对制造过程中涉及的生产设备工艺进行持续改善，以优秀的技术工艺及稳定的设备工艺，实现对生产流程进行全过程控制，从而提升公司生产效率、稳定产品质量，有效实现成本控制。

公司重视技术的积累以及研发的投入，持续将技术研发放在公司发展的首要位置。考虑到公司产品对于耐高温性、耐磨性、耐腐蚀性等相关性能要求，公司重视对材料开发、铸造工艺、机械加工和装配工艺优化等方面进行持续性的研发改善，在主要产品的材料科学相关技术上已经取得了两项发明专利，即“一种耐高温钢及其制作方法（ZL201210279185.5）”和“一种耐热合金及其制备方法（ZL201210145283.X）”。

募投项目匹配性：公司的产品属于精密零部件，该类产品具有加工精度高、种类多等特点，要求产品的生产线具有较高的技术水平和柔性制造能力。随着下游客户对涡轮增压器关键零部件质量要求的不断提升，公司需加快生产工艺技术改造与自动化升级步伐，进一步提高生产效率及工艺水平。通过募集资金投资项目的实施，公司将通过购置先进的生产设备及检测设备，以自动化机械设备逐步代替人工，不断优化公司的生产工艺，进一步提高产品质量，助力生产工艺水平达到国际先进标准以更好地满足客户需求。

风险因素：市场竞争加剧风险、新能源汽车技术发展带来的风险、出口风险、原材料价格波动风险。