金融体系与实体经济关系的反思

杨婕

金融体系的发展与实体经济的发展之间有着十分密切的关系，两者之间相互促进和影响，关系十分密切。没有实体经济的发展，就无从谈起金融体系的构建，反思二者之间的关系，对于我国市场经济的健康发展具有十分重要的意义。本文从金融体系和实体经济的概述入手，分析了金融体系与实体经济的发展规律和二者之间的关系，最后提出了三种协调金融体系与实体经济关系的有效措施。

一、金融体系和实体经济概述

（一）金融体系概述

金融体系是一个十分复杂的体系，在全球的每一个国家都有自己独特的金融体系，不能一概而论的用一个统一的模式来进行管理。总的来说，金融体系作为资金流动的框架，它是各种金融要素的综合体，其金融活动本身需要政府宏观和微观政策的调控。在世界各国之间，金融体系存在两种极端的现象，一个出现在德国，一个出现在美国。在德国，国内的几家比较大的银行在整个金融体系运作过程中起到了关键性的作用，而金融市场在很多情况之下往往变得不那么重要。在美国则正好相反，金融市场在整个金融体系中起到决定性的作用，反而国内的几家大型银行作用的发挥却十分不明显，也没有那么重要。金融体系在建立的过程中，与所在国家的政策是密切相连的，它的运行是一个動态的体系。因此，一个企业要想得到长足的发展进步，就必须要了解整个金融体系的要素，以此来指导企业生产经营活动，提高整体竞争力。

（二）实体经济概述

人类通过生产劳动，在将思想转化为现实的过程中所创造的关于物质层面的、精神层面的产品，就是实体经济。它涵盖了人类所有的生产经营活动，它是人类得以生存和进步的物质基础。没有实体经济作为社会经济发展的支撑，就根本谈不上人类的进步和发展。实体经济包括对于教育、文化、科技、体育等精神层面产品的生产和服务，也包括工农业以及第三产业的生产和服务。

二、金融体系与实体经济的发展规律

（一）金融体系的发展规律

虽然，对于金融体系在管理层面来说，不能对其采取相同的手段和措施进行统一的管理，但是因其金融体系在运行过程中有着自己的一套发展规律，在实际操作过程中就可以利用这样的特征，作为参考，辅助金融体系的整个管理。随着经济全球化的发展和现代金融体系的逐步建立和完善，它的发展规律和运行规律已经变得十分的复杂，因为涉及的方面比较多，涵盖的内容比较广阔，就会增加研究的难度，造成研究过程中的困难。以此，可以针对金融体系中的投机行为进行简单的、集中的研究，确保精力集中。

所谓金融体系中的投机行为，就是通过对于整个市场整体运行情况的分析，做出的经济行为。一旦通过分析得出市场饱和的信号，就会通过低廉的价格对所需要的商品或是金融产品进行囤货，然后在市场发生松动，出现需求的时候以高价卖出。在整个交易的过程中，参与投资买卖行为的交易者与产品的生产经营活动没有任何联系，他只需要掌握好市场信息，抓住投机的时机，利用市场发展的供求关系的变化获取利润。通过这种投资方式，能够方便地实现资金的优化配置，避免因坐地起价而扰乱市场秩序的情况发生，从而提高金融体系当中资金的使用和流动效率。

（二）实体经济的发展规律及与金融体系的匹配

实体经济作为国家的经济支柱，对经济社会的健康发展具有十分重要的意义。当前世界各国不同程度地存在着，在实体经济的发展过程中，发展的动力不足、产业结构升级缓慢以及资金从实体经济大量流向金融投资市场等诸多问题，这些问题严重制约着实体经济的发展。实体经济的健康发展，需要金融体系的支持。其实在很早以前，经济学家就已经发现了，通过金融体系可以促进实体经济的发展。因此，在全球的很多国家我们都可以看到由国家层面做出改革行为，通过不断地调整，扩大本国经济的对外开放程度，以更多的优惠政策吸引外资企业，从而促进本国经济的发展。但是随着经济全球化的发展，金融市场的持续发展对实体经济的贡献程度并不是能够产生持续影响和作用的，当达到影响的最大限度时，就会对实体经济的发展产生反作用，阻碍其良好健康的发展。金融体系的过渡国际化，就会导致金融市场上的行为在实际操作过程中缺乏有效的制度约束，没有有效的国际间的对于金融市场的监管，必然会造成金融市场缺失安全性，造成资源配置的失衡。因此，要想使金融体系得到良性的发展，就必须要对金融市场的行为加以限制和监管。

三、金融体系与实体经济之间的关系

（一）实体经济是金融体系存在的基础

如果没有实体经济的发展和存在，那么金融体系的发展也就无从谈起。实体经济作为构建金融体系的重要物质基础和运行依据，它可以通过自身的发展为金融体系的建立提供十分充足的资金支持，因为只有实体经济的发展能够达到稳定，并且带来资金收益的时候，才能更好地带动国际间金融体系的持续健康发展。一旦金融体系的发展离开了实体经济的支持，那么必然会导致一个国家整个金融体系在运行过程中的混乱。由于缺乏对于资金的有效使用和管理，就会使现行的经济体制在发展过程中出现资源配置的改变，就会使投机倒把的不合法行为大量出现，就会使大量资金流向投机型市场，最终导致金融市场在资金比例方面出现严重失衡。因此，实体经济作为金融体系存在的基础，一旦实体经济当中的市场秩序不能得到有序发展，就会使金融体系在运行过程中变得动荡不安，要任其这样的情况持续发展下去，就会导致全球性的金融体系运转失常，导致全球金融危机的发生。

（二）金融体系指导实体经济运行

实体经济创造了人类社会实实在在的物质财富，构成了人类生产经营活动过程中资金的流动和经济行为的发生，人们在参与实体经济运行的过程中，可以利用金融体系的整体联系，来指导实体经济活动的发展。通过金融体系可以为实体经济的发展提供雄厚的融资服务，为实体经济发展积聚大量的资金，企业在生产经营过程中有了雄厚的资金作为支持，才能在激烈的市场竞争中整合技术、管理等核心竞争资源，在竞争中得到发展。另外，金融体系中的对于资金的积累还可以有效的分担实体经济在运行过程中的金融风险。在促进实体经济持续健康发展方面发挥重要作用。在当前经济全球化的发展模式之下，世界各国之间在金融体系的运行和相互影响方面越来越紧密，这在很大程度上对各国在实体经济的运行方面产生了比较大的影响。国际贸易的往来和发展，实现了跨国企业同当地国家之间的有效融合，实现了国际间金融管理的有效的发展，增强了实体经济与金融体系的发展。

四、协调金融体系与实体经济关系的有效措施

（一）推进金融体系的自由化改革

为了能够使金融体系的诸多操作和投资行为在实体经济的发展中发挥更大的作用，对金融体系自由化的改革势在必行。所谓金融体系的自由发展，就是尽量减少政府对于实体经济的干预行为，在市场经济中的任何行为都要依托市场自由化发展和选择做出，通过采取积极的资金干预措施和其他社会经济的运行规律巧妙的规避经济運行风险。对于金融体系的自由化变革，要充分发挥出实体经济的优势，使金融体系与实体经济之间的联系更为紧密，这样做可以在很大程度上拓宽实体经济的融资渠道，提高融资的效率，在将资金转化为金融投资的过程中，有效的保证资金的最优配置。

（二）完善资本市场发展

无论是对于实体经济的发展还是金融体系的发展，都离不开雄厚的资金作为支持。只有保障资本市场的持续健康发展，才能够保障实体经济和金融体系的长期稳定。通过向外界传播各种关于实体经济的发展信息，从而帮助完善资本市场的发展，规范资本市场参与者的相关行为，及时的纠正一些不正当交易和错误的资本操作，不断改善投资环境。通过资本市场的不断发展，能够对企业的生产经营活动和财务状况实施有效的信息披露，通过信息透明化的传播，可以加强对于实体经济在制度化和规范化方面的管理，从而为实体经济的发展提供更加健康和优质的金融市场运行环境。

（三）改革实体经济，加快金融体系发展

要对实体经济进行有效改革，可以通过拓展民间资本的投资渠道、减轻企业负担、抑制投机行为等，支持一些有资历和前景的企业进行产业的升级改革，通过自身能力的提升，积聚资本，然后再融入金融体系，不断扩大规模。要想保证金融体系和实体经济两者之间关系能够协调发展，最终不管外部经济环境发生怎样的变化，都要始终保持实体经济的主体发展地位，要掌握实体经济的发展规律，降低在生产经营过程中的损失，保证利益最大化的实现。作为参与金融体系运转的金融机构，要通过实地的调查研究分析，去发现一些具有潜力的企业，对其实施有效管理，从而使实体经济与金融体系能够达到协调发展的目的。

五、结语

综合以上分析，实体经济与金融体系之间这种相互影响和制约的关系，需要在日后的发展过程中进行更加深入的研究，最大限度地避免两者之间出现脱节的问题，从而更好地发展经济。（作者单位为厦门大学 ）