国际船舶市场行情每周评述

2018-04-02

船舶经济贸易 2018年3期

挪威Fearnleys公司2018年2月7日发布

油船运输市场

原油运输VLCC船东当前正处于艰难时期。尽管各主要航线的交易均有所增加，但在中东湾/东半球航线，日租金出现大幅下降，已不到10000美元。要消化严重过剩的运力，货盘必须在相当长的一段时间内维持高位。本周中，尽管运价似已触底，但就目前的市场表现来看，反弹将异常艰难。相比之下，苏伊士型船市场略有改善，过去一周货盘增加，消化了一些运力。尤其是在西非地区，船东们拒绝了一些成本较高的航程，拉动运价上涨，进而使得地中海及黑海地区的交易更加活跃。在北海及波罗的海，阿芙拉型船市场表现不佳，运价仍在底部徘徊，大多数船东的收益几乎为零。地中海及黑海，上周运价指数稳定在WS100以上。但本周运力进一步增加，导致运价明显下降，两地的运价指数均跌破WS10。

成品油运输苏伊士运河以东，中东湾地区，LR1及LR2型船的船东在上周基础上继续发力，希望将运价指数拉回到三位数水平，承租商则设法给市场降温。双方博弈之下，上述两型船的运价指数仍稳定在目前水平。此外，MR型船及灵便型船的运价指数也未见改善，与上周持平。苏伊士运河以西，MR型船运价没有明显改变。就其他船型而言，由于阿拉伯至东半球的石脑油货盘缺乏，导致地中海/远东航线LR1型船运价下跌。

干散货运输市场

超灵便型散货船运输由于交易减少，美湾出发的去程及返程航线，超灵便型船的运价均出现下跌。其中，美湾至新加坡-远东航线，日租金目前为20000美元左右；前往地中海及欧陆航线，日租金处于17000—18000美元区间。欧陆至地中海航线，日租金下跌至12000美元水平。波罗的海至远东航线，日租金为19000美元。太平洋地区，中国农历新年导致货盘减少，运价随之下跌。太平洋往返航线，日租金目前为8000美元左右。

巴拿马型散货船运输本周全球巴拿马型散货船市场疲软，运价微跌。由于中国农历新年即将来临、运力进一步增加，未来市场依然走势不佳。大西洋地区，跨大西洋往返航线，日租金下跌至15000美元左右；去程航线，日租金则处于17000美元水平。太平洋地区，市场交易有限，目前跨太平洋往返航线上日租金为9000美元出头，且预计未来几天还将进一步下跌。FFA市场，3月份的日租金为12000美元出头；4月份 4条期租航线的平均日租金目前为13000美元出头。

好望角型散货船运输市场短期前景不甚明朗，平均日租金在上周基础上下跌至12500美元。尽管受季节性因素的负面影响，但考虑到在中国港口有相当数量的好望角型散货船延误这一利好，市场当前的表现颇为堪忧。值得一提的是，就铁矿石货运而言，尽管巴西/中国航线的运价上涨了10%，但西澳/中国航线的运价下降了5%。期租市场，租期11—14个月、建于2012年的18.1万载重吨船的日租金为19750美元。

新造船市场

本周，Foremost 集团再向外高桥造船订购了4艘纽卡斯尔型210000 载重吨散货船，交船期为2020/2021年。LNG船领域，大宇造船海洋获得了两艘LNG船订单，船东未知；沪东中华则获得了商船三井1艘18600立方米LNG加注船订单，该船将用于为地中海航运的22000TEU集装箱船加注LNG。

新船价格表（单位：万美元）

挪威Fearnleys公司2018年2月14日发布

油船运输市场

原油运输 VLCC船东仍在苦苦挣扎。对于大多数主要航线而言，目前货盘不足而运力过剩，导致盈利水平进一步下降。当前，在中东湾/东半球航线，船龄较大的VLCC的日租金不足10000美元；西非/东半球航线，环保型VLCC的日租金也仅为10000美元。随着中国农历新年的到来，市场还可能会进一步走低。过去一周，得益于燃油价格的回落，苏伊士型船船东的盈利有所上涨。TD20航线上运价指数徘徊在WS55—57.5之间。地中海地区，市场较为活跃，日租金为4000美元左右。西非地区，3月份的货盘有所增加，但不足以大幅拉升运价。北海和波罗的海地区，阿芙拉型船的运价与上周持平。地中海及黑海，货盘数量较为稳定，但运力仍然过剩。黑海地区，目前运价指数徘徊在WS90，本周内市场将保持稳定。

成品油运输苏伊士运河以东，中国春节的影响本周依然存在。中东湾地区，市场毫无改善的迹象，LR1及LR2型船运价指数均与上周持平。前往远东航线，LR1型船运价指数为WS92.5，LR2型船运价指数则为WS105。西行航线，LR1型船的运价为117.5万美元，LR2型船的运价为135万美元。MR型船市场本周较为活跃，印度西海岸至日本航线，运价指数上涨15点至WS130。远东地区，短途的韩国至日本航线，运价仍为28万美元；新加坡至日本航线，运价指数同样与上周持平，为WS132.5。苏伊士运河以西，西半球市场本周较为活跃。欧陆至美湾去程航线，MR型船运价指数由WS145上涨至WS165；返程航线，运价指数上涨5点，日租金达到17000美元。欧陆至西非航线，LR1型船运价指数上涨5点，仍为WS105；地中海至远东航线，LR2型船运价仍处于下跌通道，目前为155万美元。地中海地区，灵便型船运价指数维持在上周水平，为WS160左右；欧陆地区，该型船运价微涨至WS220。

干散货运输市场

超灵便型散货船运输大西洋地区，超灵便型散货船市场依然疲软，没有改善的迹象。目前，由波罗的海运送化肥至印度的该型船的日租金为19000美元。美湾至地中海东部，极限灵便型船的日租金处于19000—20000美元；至地中海西部，超灵便型船的日租金约为16000美元。此外，美湾出发的去程航线，日租金微涨至20000美元出头。太平洋地区，市场同样活力不足。印尼至中国往返航线，运送煤炭的极限型船的日租金约为9000美元。短期期租市场，租期5/7个月、前往远东的超灵便型船的日租金为11000美元出头，租期12个月、前往中东湾的该型船的日租金为12000美元出头。

巴拿马型散货船运输中国农历新年即将来临，巴拿马型散货船市场看不到短期内好转的任何迹象。全球市场均缺乏新鲜货盘加之运力不断增加，导致运价承压。大西洋地区，跨大西洋航线，日租金为9500美元左右；前往太平洋航线，日租金处于16000—17000美元区间。跨太平洋往返航线，日租金目前处于9000美元水平。FFA市场，3月份的日租金为12000美元，4月份 4条期租航线的平均日租金为13500美元左右。

好望角型散货船运输“农历新年假期前完成交易”的心态，使得好望角散货船市场交易活跃。不过，在较短途的航线，运价微跌。西澳至中国航线，运价目前为6.5美元/吨左右。但在巴西/中国航线，运价从接近16美元/吨上涨至16.5美元/吨左右。

新造船市场

本周新船订单集中在集装箱船领域。12艘船中，8艘为长荣海运向三星重工订购的12000TEU集装箱船，4艘为新加坡船东Eastern Pacific向山船重工订购的2700TEU集装箱船。当前这一细分市场的热度正在增加，有报道称，阳明海运有望订购10艘11000 TEU、10艘2800 TEU集装箱船。此外，DFDS向广船国际订购了2艘客滚船。在LNG船领域，BW LNG向大宇造船海洋订购了2艘LNG运输船，单船价格为1.83亿美元。

新船价格表（单位：万美元）

挪威Fearnleys公司2018年2月21日发布

油船运输市场

原油运输由于远东地区大部分承租商在庆祝农历新年，加上一年一度的国际石油峰会（IP week）在伦敦举行，VLCC市场乏善可陈，运价依然低于运营成本。对于各主要航线而言，依然运力过剩，需要更多的货盘才能消化。苏伊士型船市场，西非地区，3月上旬的货盘显著增加，市场稳定。黑海地区，TD 6航线的运价指数为WS67.5；TD20航线，目前运价微涨，但运力供大于求，导致主要航线运价普涨的可能性极低，且预计未来市场表现不容乐观。阿芙拉型船市场，尽管芬兰湾地区交易活跃，但在北海和波罗的海地区，运价仍维持在上周的水平。地中海及黑海地区，与上周相比市场未有任何改观。黑海地区，船东百般努力，也仅能使运价指数上涨2.5至5点。

成品油运输苏伊士运河以东，受中国春节、伦敦召开的国际石油峰会以及美国总统日假期的影响，市场鲜有交易，船东毫无拉动运价的机会。LR2型船运价指数延续了前两周的下行趋势，本周进一步下跌10点至WS82.5。相比之下，LR1型船运价企稳甚至略有增加，前往远东航线目前运价指数为WS107.5。西行航线，LR1型船的运价微涨至125万美元，LR2型船的运价仍为130万美元。印度西海岸至日本航线，MR型船的运价指数仍为WS127.5。远东地区，短途航线的运价基本与上周持平，韩国至日本航线运价为28万美元，新加坡至日本航线运价指数为WS132.5。苏伊士运河以西，西半球，运价本有机会上涨，但受累于国际石油峰会以及美国总统日假期而上行乏力。欧陆至美湾去程航线，MR型船的运价指数由WS165下跌至WS135；返程航线，运价指数则上涨5点至WS100。不过，由于货盘不足，日租金由17000美元下跌至13000美元。西非地区，LR1型船运价指数仍为WS105；地中海至远东航线，LR2型船运价仍维持在155万美元。地中海及欧陆地区，灵便型船运价指数基本维持在上周水平，分别为 WS160及WS220。

干散货运输市场

超灵便型散货船运输大西洋地区，本周好望角型散货船市场行情好转。黑海地区出现了更多的谷物货盘，将前往太平洋航线的日租金拉高至17000—18000美元。同样在谷物货盘的支撑下，美湾出发的去程航线，日租金达到了23000—24000美元。欧陆地区，前往印度的超灵便型船的日租金约为20000美元。太平洋地区，尽管中国春节期间市场一直较为疲软，但本周更加活跃，日租金上涨。印度西海岸至中国航线，超灵便型船的日租金目前约为14000美元；富查伊拉至印度西海岸，日租金约为12500美元。越南至孟加拉国，日租金接近9000美元。

巴拿马型散货船运输巴拿马型散货船市场一如预期，依然活力不足，太平洋地区的交易尤为少见。尽管如此，新货盘的出现，以及业内对中国假期结束后的良好市场预期，使得运价近日出现上涨。大西洋地区，跨大西洋航线，日租金上涨至接近12000美元；前往太平洋航线，基于航线不同，日租金处于18000—19000美元区间。跨太平洋往返航线，日租金目前为15000美元左右。

好望角型散货船运输尽管亚洲处于假日，但好望角型散货船市场仍较为活跃，平均日租金与上周持平，为13400美元左右。跨大西洋航线，运力过剩，日租金下跌10%至12000美元水平。在铁矿石、煤炭货盘的支撑下，巴西、南非和西澳至远东航线繁忙，运价上涨约10%。期租市场，建于2010年、租期为12个月的18万吨船的日租金为20500美元。

新造船市场

本周新造船市场适度活跃。油船领域，Sinokor和H-Line分别向现代重工订购了2艘VLCC，其中后者是由干散货及LPG领域首次“跨界”油船市场。此外，Moby Lines和GNV分别向广船国际订购了2+2艘64000载重吨客滚船，未来将运营于地中海的一条新航线。

新船价格表（单位：万美元）

挪威Fearnleys公司2018年2月28日发布

油船运输市场

原油运输对于VLCC船东而言，近期市场可谓乏善可陈。各主要航线均缺乏货盘且运力不断增加，使承租商在市场博弈中占据优势。目前船东的收益远低于运营成本，承租商则设法继续压低运价。不过，运价几乎已经触底，难以进一步下行。西非地区，基于目的港的不同，苏伊士型船的运价指数处于WS52.5—WS55区间。在可预见的未来，运力仍然过剩的局面难以改观。北海及波罗的海地区，上周阿芙拉型船的运价指数上涨10—15点。地中海及黑海，运价指数一度摸高至三位数。

成品油运输苏伊士运河以东，中东湾地区，市场好于预期，对运力的需求增加。前往日本航线，LR2型船运价指数上涨20点至WS105。得益于此，LR1型船运价指数上涨7.5点至WS115。西行航线，LR2型船的运价上涨30万美元至160万美元，LR1型船的运价则为130万美元。不过，印度西海岸至日本航线，MR型船的运价指数目前跌至WS122.5。远东地区，韩国至日本航线运价上涨至30万美元，新加坡至日本航线运价指数微涨至WS135。苏伊士运河以西，西半球，市场延续了上周的走势，较为活跃。跨大西洋航线，MR型船的运价指数上涨20点至WS155；太平洋至大西洋航线，运价指数微涨至WS120，日租金则由13000美元上涨至16000美元。西非地区，LR1型船运价指数仍为WS105；地中海至远东航线，LR2型船运价下滑至150万美元。地中海地区，灵便型船运价指数上涨10点至WS155；欧陆地区，该型船运价指数则下跌30点至WS135。

干散货运输市场

超灵便型散货船运输大西洋地区，超灵便型散货船运价有所上涨，但市场并不活跃。在谷物货盘的拉动下，黑海至埃及航线，超灵便型船的日租金达到12000美元水平；前往太平洋航线，日租金约为19000美元。南非至印度航线，煤炭货盘增加，日租金同样为12000美元。美湾至地中海航线，日租金为19000美元；至远东航线，日租金为24000美元。太平洋地区交易活跃，印尼/中国航线，运送煤炭的极限型船的日租金为15000美元左右；北太平洋往返航线，日租金为12000美元出头。期租市场也走势良好，租期1年的极限型船的日租金超过了13500美元，租期更短的该型船的日租金为14500美元左右；租期1年的超灵便型船的日租金超过12000美元；租期更短的该型船的日租金超过12500美元。

巴拿马型散货船运输本周初，全球巴拿马型散货船市场活跃，运价坚挺。然而，周中市场转冷，导致承租商观望情绪加重。跨大西洋航线，日租金为13000美元左右；前往太平洋航线，日租金处于19000美元水平。春节过后，亚洲市场走势颇佳，跨太平洋往返航线日租金为11000美元左右。FFA市场，3月份的日租金为12500美元左右，4月份 4条期租航线的平均日租金超过了13500美元。

好望角型散货船运输本周好望角型散货船市场承压，导致澳大利亚至中国5条航线平均运价由每吨6.8美元跌至6美元出头。巴西地区，铁矿石的价格约为每吨16美元。期租市场表现稳健，租期1年的18万吨船的日租金为23000美元。