试论融资租赁助力传统制造企业转型升级

吕雷鸣

[摘要]融资租赁作为一种新型的金融工具，在现代社会里发挥着愈来愈重要的作用，尤其是在我国传统制造业中，融资租赁为传统制造企业的发展提供了资金、技术等诸多保障，传统制造企业只有解决了资金、技术等问题，才能更好地在这个竞争激烈的市场中生存下去，并不断朝着新的方向发展，实现产业的转型升级。本文就融资租赁助力传统制造企业转型升级作了相关研究。

[关键词]融资租赁；制造企業

引言

制作业是我国国民经济的重要组成部分，在实体经济不断下滑的环境下，制造企业的发展越来越艰难，如何推动传统制造企业的发展已成为我国当前社会经济发展的重要内容。而融资租赁行业的出现为传统制造企业的发展提供了保障。融资租赁作为一种金融工具，它为制造企业与金融牵线搭桥，借助金融资本为产业资本助力，从而推进传统制造企业的转型升级。在现行社会形势下，传统制造企业只有实现转型升级，才能在这个竞争激烈的市场环境中更好的生存下去，而要想实现转型升级，融资租赁发挥了巨大的助力作用。

一、融资租赁的概述

所谓融资租赁是指出租人和承租人签订合同，出租人根据承租人的要求，出资从供应商购买租赁物件，并租给承租人使用的一种租赁方式。这种租赁方式有着明显的界定，在租赁期内，租赁物件的所有权归租出人所有，承租人拥有租赁物件的使用权。这种租赁最大的特点就是选择性强，资产的所有权最终可以转移，也可以不转移，最终权取决于承租人。与其他租赁方式不同的是，融资租赁不仅租赁资金、物件，同时还租赁销售和技术。对于传统企业而言，资金、技术和销售一直是困扰其发展的重要因素，而融资租赁的出现为传统企业的发展提供了保障，有效地解决了传统企业的资金难、技术低、销售难等问题，有利于传统企业的转型升级。

二、融资租赁发展现状

融资租赁是改革开放政策的产物。随着改革开放的实施，我国与世界各国之间的贸易越来越频繁，这种贸易不仅体现在经济上，同时也体现在技术上，国门的打开，国外先进的技术、资金开始涌入国内，在这样的环境下，我国融资租赁行业也应运而生。近年来，我国融资租赁行业规模不断扩大，在我国经济发展中所起的作用也越来越大。

（一）融资租赁企业数量不断增多

随着我国融资租赁行业的产生，融资租赁企业数量也在不断增多，据相关统计数据显示，截止2012年底，中国融资租赁企业数量超过了560家，比2011年增加了近300家，截止2014年年底，中国融资租赁企业达到了2405家。尤其是在2015年8月26日国务院总理李克强主持召开的国务院常务会议中，明确提出了加快融资租赁和金融租赁行业发展的措施，在这一背景下，我国融资租赁企业规模达到了4508家，其中金融租赁企业47家，内资租赁企业190家，外资租赁企业4271家。融资租赁企业数量的不断增加为我国经济的发展添注了新的活力。

（二）融资租赁助力行业逐渐增多

据统计得出，交通运输设备、机械设备、工业装备、建筑工程设备及基础设施这五大行业所占融资租赁资产总额的比重超过了一半。伴随着融资租赁企业数量的增多，融资租赁开始进入环保、电子、新能源等领域，融资租赁助力行业的增多加快了我国产业升级转型步伐。

（三）融资租赁相关政策不断利好

2015年8月26日召开的国务院常务会议明确指出，加快发展融资租赁和金融租赁，是深化金融改革的重要举措，有利于缓解融资难、融资贵，拉动企业对设备的投资，带动产业升级转型。为了发展融资租赁行业，国家开始实施一系列的优惠政策，如注册奖励、税收优惠返还等，这些优惠政策为融资租赁行业的发展提供了保障。

三、传统制造企业转型升级面临的困境

（一）资金问题

对于传统制造企业而言，资金是其实现转型升级的基础，没有资金，传统制造企业难以正常发展。现阶段来看，融资难是制约传统制造企业发展的关键因素，与那些大型企业、外资企业相比，传统制造企业处于劣势地位，商业银行大多不愿意处理传统制造企业的贷款申请，认为传统制造企业的风险较高。

（二）技术问题

技术水平低是传统制造企业比较凸显的一个问题，在现行社会形势下，科技竞争愈演愈烈，加大科技创新已成为必然。但是，传统制造企业整体技术水平还比较低，在市场竞争中仍处于劣势地位，将面临着淘汰的局面，更别说是产业转型升级。

（三）销售问题

现代社会里，人们对产品的质量和性能越来越看重，而传统制造企业生产的产品在市场竞争中往往处于不利地位，与外资企业、大型企业相比，传统制造企业生产的产品不易激起消费者购买欲，从而造成产品的滞销，不利于企业的升级发展。

四、融资租赁在传统制造企业转型升级中的作用

（一）为传统制造企业提供资金支持

经过30多年的改革开放，中国的传统制造业发展成本优势不复存在。现在的问题是市场疲软，特别是新常态增长率的放缓、产能过剩和落后的发展模式。此外，与发达国家的先进水平相比，中国在自主创新能力和信息程度方面有很大的差距，而且高端制造业的生产性服务也相对落后。现行形势下，想推动传统制造业的发展，就必须解决传统制造企业面临的资金困难问题。而融资租赁在传统制造业中扮演着重要的角色，有效地解决了传统制造企业融资难问题。就周期而言，融资租赁期限为3年至5年，可以满足企业产品升级的需要。从外部影响力看，传统制造业通过宣布融资租赁公司的合作，增加企业支付信用，提高企业的议价能力。从模型上看，传统制造企业可以通过设计与付款进度相匹配的融资租赁方案，增加资金的匹配程度，规避了流动资金短贷长用和资金限制的问题，通过优化资金的配置，促进企业的发展。

（二）为传统制造企业提供技术支持

融资租赁不仅包括了融资、融物业务，同时还包括了技术更新业务。对于传统制造企业而言，企业转型升级过程中，技术是一个关键因素，而传统制造企业的优势在于劳动力充足，先进的技术比较匮乏，也正是因为技术的不先进，使得传统制造企业难以与其他企业争锋，在竞争中处于不利地位。而融资租赁作为一种新型的金融工具，传统制造企业可以通过融资租赁公司寻找技术帮助，通过融资租赁公司的牵线，学习他人先进的制造技术，引进先进的制造设备，从而提高传统制造企业整体技术水平，推进企业的转型升级。endprint

（三）为传统制造企业提供贸易支持

销路难打开是制约我国传统制造企业转型升级的重要因素。对于我国传统制造企业而言，其生产的产品无论是从质量上，还是从技术含量上，与那些大型企业、外资企业相比，都存在一定的差距，這种差距直接影响到产品的销量。就我国现阶段来看，制造商品大多以进口为主，国内生产的产品得不到有效的利用，从而造成制造行业的萎缩。而融资租赁行业的兴起为传统制造企业的产品销售提供了保障。从金融租赁产业发展规律中，融资租赁的发展和产业技术的升级应是互补的。融资租赁不仅解决了传统制造企业转型升级的资金、设备、技术问题，同时，通过融资租赁的促销功能，带动产品的销售，刺激产业结构的调整。

五、融资租赁助力传统制造企业转型升级的策略

（一）拓展融资租赁物

传统制造企业的转型升级已成为必然，而要想实现传统制造企业的转型升级，融资租赁发挥着巨大的作用。现行社会形势下，向消费和移动互联网转型是传统制造企业升级转型的重要方向，在这一转型过程中，传统制造业更多地参与了商业模式和产品的创新，进而加大了研发和客户资源等无形资产的投资。由于融资租赁不能对无形资产进行评估，进而无法向传统制造企业提供金融支持，基于这种情况，在融资租赁物上，就要求融资租赁公司拓展无形资产上，如专利、版权等。另外，在交易结构上，可采用的股权+债权的模型，根据制造企业的特点，灵活处理，进而更好地支持传统制造企业转型升级。

（二）强化融资租赁的监管

融资租赁的监管是融资租赁业务顺利开展的依据和保障，只有做好融资租赁的监管工作，才能更好支持传统制造企业的转型升级。现阶段，融资租赁公司在开展融资租赁业务时，往往会忽略融资租赁业务过程中的监管工作，以至于融资租赁业务不能正常地开展。作为这一种新兴的业务，地方政府对融资租赁的理解和发展有限。而要想更好地支持传统制造企业转型升级，地方政府应该在自由贸易区对融资租赁公司采取负面清单的操作模式，增加开放政策限制，优化监督体系，鼓励金融租赁公司第一次尝试，进而为传统制造企业的发展提供更丰富的操作模式。

（三）做好风险管理工在

在融资租赁业务中，风险问题是不可避免的一个问题，一旦融资租赁业务出现风险，就会影响到资金的正常使用，使得融资租赁公司没有多余的资金支持传统制造企业转型升级。因此，在开展融资租赁业务过程中，租赁公司重视风险管理工作。首先，要提高信用风险管理的认识，强化风险管理意识，将风险防控提升到战略高度，加快完善相关管理制度，从而更好地防范风险问题；其次，要做好风险评估工作，在开展融资租赁业务前，要全面分析，针对业务过程中的风险问题建立起有效的风险预备方案。另外，必须规范融资租赁业务流程，严格按照业务要求来办理业务，对不符合业务要求的企业要拒绝办理，从而有效地防范风险的发生。

（四）优化服务

就目前来看，我国融资租赁企业的利润主要来源还是以利差为主，其业务范围比较窄，不能向企业提供多元化的延伸增值服务，如残值处理、信息服务等。对于传统制造企业而言，他们有着较大的升值空间，租赁公司要想获得更好的效益，助力传统制造企业转型升级，就必须抓住传统制造企业的需求，提高自身的服务能力，在业务开展过程中，不断积累行业数据、客户资源，扩宽服务种类，拉长服务上下游环节，从而更好地支持传统制造企业转型升级。

六、结语

综上，融资租赁作为一种新型的金融工具，融资租赁行业的发展为我国传统制造企业的发展提供巨大的助力。当前，传统制造企业转型升级具有紧迫性，但是在企业转型升级过程中存在许多问题，如资金问题、技术问题、销售问题，而这些问题都可以通过融资租赁来解决，可以说，融资租赁为传统制造企业转型升级提供了保障，有助于传统制造企业的更好发展。endprint