中国农业银行在利率市场化下的风险管理分析

闫新伟+李广

【摘要】随着中国金融市场的不断完善，利率市场化也在加速的推进.但是，利率市场化同时也产生了诸多问题，对中国的商业银行的风险监管体系是一次巨大的挑战.本文主要针对中国农业银行，对其农业银行的风险管理进行分析并提出改进建议。

【关键词】利率市场化  风险管理  中国农业银行

一、研究背景与意义

近年来，我国政府一直致力于经济市场化改革，并显有成效。利率市场化改革既有优势也存在着弊端。利率市场化会使得我国商业银行的风险管理能力面临着较大压力。

文章以中国农业银行为主体，简析中国农业银行在利率市场化环境下的风险状况，并提出了农业银行在利率市场化的背景下风险管理能力存在的优势、劣势以及遇到的机会。

二、利率市场化下中国农业银行的风险状况

中国农业银行的风险状况分析：

（一）利率风险

利率市场化的快速发展，促使着利率要不断的适应着市场的改变，资产负债的期限结构更趋于复杂，利率风险会加大，会影响着我国商业银行的市场定位与资产负债的配置能力。

另一方面，农业银行一直存在着以活期存款支持中长期贷款的情况，资产负债期限错配的问题较为突出。这种资产负债不合理的结构配置导致了敏感性缺口的存在，所以，当市场利率发生较大变动时，使得银行的资产与收益暴露于风险之中，产生重新定价风险。

（二）信用风险

在2015年末，农业银行的不良贷款总额达1432.78亿元，比去年同比增长453.67亿元;不良贷款率达2.65%，农行不良贷款额和不良贷款率均达到往年的较高水平，同时其拨备覆盖率与贷款总额准备金率却微有所下滑，贷款集中度稍高，使得信用风险暴露增大。

（三）流动性风险

根据农业银行2015年年报，我们可看出：在2015年农行的流动性比率达56.02%，并呈现出逐渐降低的趋势;而其存贷款比率为60.41%，与去年同比增长较大，这说明其贷款的流动性较差。同时，由于农行的单一客户贷款大额度的比率在增长，贷款集中度稍高，资产的流动性风险较大。

三、农行风险管理在利率市场化环境中的优势

（一）较为合理的风险管理组织体系

为相应国企股份制改革，在2007年时农行便成立了风险管理部门，建设实施全面风险管理体系。近年来，农业银行的风险管理体系在不断的优化中，在高管层和分支行等部门均设立了相应的风险管理委员会，负责监督评价风险体系建设，强化落实管理具体职责。

（二）较高的资本充足率

据农业银行的年报显示，2015年中国农业银行的资本充足率达16.81%，其中一级资本充足率达10.43%，核心一级资本充足率达10.04%，均已达到《巴塞尔协议III》中目前对于相关资本充足率的要求。较高的资本充足率体现了较高的自有资本，有利于控制出现风险危机时局面，提高风险防控能力。

（三）良好的声誉

农业银行自1979年2月恢复成立以来，先后经历专业银行、国有独资银行及股份制商业银行等不同阶段，作为中国的四大国有银行之一获得了不错的市场声誉，奠定了良好的群众基础，为广大的百姓和客户所信赖。另外，农行良好的声誉有利于广纳良才，尤其是风险管理方面的人才，从而能使得农行的风险管理更为完善。

四、农行风险管理在利率市场化环境中的劣势

（一）资产结构单一

据2015年农业银行年报数据显示：在资产业务方面，开展贷款业务占据总资产额的近50%，对外投资占了30%，由此看出，农行的资产业务较为集中，结构较为单一;在市场利率不断变动的情况下，容易引起较大的利率风险与信用风险，使其风险管理系统处于劣势。

（二）缺乏合理的市场定价机制

由于我国金融监管制度的实施，使得我国商行普遍缺乏自主定价，缺乏合理有效的市场定价机制，中国农业银行也不例外。从而导致农业银行不能根据其风险进行合理的市场定价，而不恰当的定价加大了农业银行风险暴露的潜在危机，不利于有效的进行风险管理。

（三）风险管理人才的缺失

在利率市场化背景下，金融人才是银行发展的关键，尤其在风险管理方面，金融高端人才至关重要。然而，在传统的金融环境影响下，我国银行业的风险管理方面，普遍缺乏掌握专业知识的高端金融人才。人才的缺乏将会影响银行的风险管理及经营发展，使得银行不能适应市场化改革。

五、农行风险管理在利率市场化环境中的机会

（一）盈利模式创新的机会

中国农业银行在未来的发展中实现风险的有效管理必须进行转变：一个是改变了较为单一的收入盈利模式，增加创新的盈利模式，拓展新的收入渠道，实现多方面的盈利创新模式;另一方面降低了农业银行资产风险的集中度，减少由于风险集中带来的威胁，形成全方面、多角度的风险管理体系。

（二）银行产品种类的创新

在利率市场化的新环境下，要想减少其带来的风险几率，农业银行必须要鼓励和加大银行自身产品和业务的创新，依托于自身的优势，调整产品结构，扩展银行的中间业务，进行金融产品的创新，以分散传统产品上的风险，提高服务水平，提高农行的竞争力。

（三）技术手段提升的机会

利率市场化的不断推进很大程度上影响了农行的风险状况，使得风险暴露增大，使得农行逐渐重视风险管理，努力提升自身风险防控的技术手段，从而能有效预测管控风险，提高农行的风险管理能力。

课题来源：天津农学院2015年度国家级大创创业实践项目，项目名称《优优小邮局》，项目编号：2015100610。

作者简介：闫新伟（1992-），女，汉，籍贯：河北省廊坊市，硕士学历，现在就读于天津农学院经济与管理学院会计专业，是国家级大创项目《优优小邮局》主要参与者之一。通讯作者、课题导师：李广（1963-），男，汉族，籍贯黑龙江，博士学历，现任天津农学院经济管理学院院长，研究方向市场营销。