马云牵手邮储 剑指农村市场

江玲

今年以来，央行接连发布金融服务机构新规，意图对第三方支付进行管制，而第三方支付首当其冲的就是支付宝。其据有关数据显示，支付宝去年在移动支付市场份额已超过80%。如果支付新政出台，势必对第三方支付造成影响，而蚂蚁金服选择了退而求其次的方式，开阔新的战场，发展农村金融。

2015年7月3日，蚂蚁金服宣布完成首轮120多亿元的融资，其中，首次投资创新的民营互联网企业的全国社保基金持股比例最高，为5%，国开金融与人寿、人保、太保和新华人寿等四家保险公司各投资约9亿元，每家约持股0.5%。

紧随其后，中国邮政集团旗下的中邮资本战略入股蚂蚁金服，投资比例仅次于全国社保基金，这是继联手苏宁之后的再出手，毫无疑问，与在农村拥有网点优势的邮政合作，矛头依然指向了竞争对手京东较为优势的农村市场。

蚂蚁金服的前世今生

蚂蚁金服的前身及主体是中国最大的第三方支付平台支付宝的母公司浙江阿里巴巴电子商务有限公司，马云曾为取得第三方支付牌照，在2011年将支付宝转移到马云和谢世煌控制的浙江阿里巴巴电子商务有限公司，最终同大股东软银、雅虎达成补偿协议。

根据当时的协议，支付宝公司需支付知识产权许可费用和软件技术服务费给阿里巴巴集团，此项费用为支付宝公司税前利润的49.9%。如果支付宝或者其控股公司上市时，须以IPO总市值的37.5%给予阿里巴巴集团一次性现金回报，回报额不低于20亿美元且不超过60亿美元。

蚂蚁金服一直被认为是马云最具想象力的资产，旗下业务包括支付宝、支付宝钱包、余额宝、招财宝、蚂蚁微贷、芝麻信用和正在筹备中的网商银行等，其中支付宝是蚂蚁金服的核心资产。而且，蚂蚁金服已经逐渐发展为中国真正的互联网金融帝国：从众筹、银行、金融资产交易，到第三方支付、征信、证券、基金、保险……其金融牌照比中信还全。

虽然成立不到一年的时间，但是蚂蚁金服年度活跃用户已经超过4亿，其中移动用户占比已超过80%，理财用户超2亿。这是马云最有价值的板块，目前估值已达460亿美元，超越雷军的小米王国！

织就金融+电商的大网

去年五月，中国邮政和阿里巴巴达成战略合作加强物流，合力打造中国智能物流骨干网络，今天中国邮政与蚂蚁金服资本合作，已经表明两者将在电商、金融等领域全面展开合作，正如中国邮政集团公司总经理、中国邮政储蓄银行董事长李国华所言，此次资本合作是为日后普惠金融、农村小额贷款等方面的合作打下基础，为着未来优势资源互补好线上线下互动的共赢格局。

一边是在全国拥有营业网点3.9万多个，TM4万多台，提供电话银行、网上银行、手机银行、电视银行等电子服务渠道，服务触角遍及广袤城乡，本外币存款余额近5万亿元，在传统银行业内可谓实实在在的“巨无霸”的邮政储蓄银行，一边是岁创建尚不足年，但是依托于阿里巴巴构建的商业生态圈，培育了世界最大的第三方在线支付公司和移动支付公司，并在此基础上搭建了开放的信息撮合平台、技术平台和数据平台，成为全球领先的综合性互联网金融服务公司，可谓风头正劲的蚂蚁金服，二者的结合，必然在农村刮起一阵风。

其中最大的风口莫过于线上与线下的融合发展。给农村市场铺一张电商平台、物流体系的大网，顺着这张大网去为农民提供金融服务，这是马云，也是刘强东的终极目标！然而，与刘强东的自建物流网络相比，马云的物流系统显然逊色得多。而与邮政储蓄银行合作，通过与拥有4万个实体网点的邮储“嫁接”，充分利用邮储的物理网点与地推能力，无疑可以最快、最广、最有效地实现金融的“天地对接”，可以谋求“天雷勾动地火”之效。是自己无论力推“千县万村工程”、还是广设农村淘宝站所不能比的。这也是在城市市场相对饱和的情况下，调转马头，争取蓝海的有力尝试。

同时借助中国邮政农村无所不及的强大的物流优势，加上马云的“千村万县”计划，可以将阿里的供应链深度下沉到农村市场，而邮政的网店，无形中相当于给马云增加了11.8万个线下提货网店或货物中转站，结合阿里的电商大数据去为更多的农民，用更好的方式去服务，长期增加农民对平台的粘性。未来的电商只有靠农村市场，才能达到一个巨大增量！原本在这块相对缺席的马云，借助邮储回归，必将与在这方面早有布局的京东和我淘网掀起一番厮杀，结果如何现在预测为时尚早，但是织就的金融+电商的大网，已经让马云走在了其他竞争对手的前面。

双剑合璧，所指何方？

蚂蚁金融牵手邮储，其目的毫无疑问是农村市场，那么未来，这两家巨头将会在哪些方面有哪些动作呢？又会给彼此带来哪些好处呢？

从蚂蚁金服角度说，中邮集团在今年年初提出并确立了“一体两翼”的经营发展战略，即以邮政窗口资源为基础的“一体”和“金融翼”“寄递翼”两翼，借助中国邮政这样的网络资源和金融服务体系等，同时结合蚂蚁金服强大的优势，让11.8万个提货网点变身为马云的农村金融O2O实体店，逐步为农民提供零售、金融、旅游、教育等相关的重点服务，助力其农村互联网金融布局。邮储银行的负债业务主要来自于小而散的用户，坐拥本外币账户逾12亿户，而服务中小企业和个人用户向来是阿里的核心目标方向，并且其核心产品“支付宝”已经覆盖用户近4亿，二者联姻，必将在农村金融零售业务领域展开全方位深层次的合作。蚂蚁金服目前已连接2300多家农村金融机构，服务农民和小微企业，为其直接进行纯信用贷款，无需任何抵押和担保，目前已在多处成功为农民提供小额贷款。

从邮储角度讲，蚂蚁金服的优势更加集中在城市，集中在更习惯网购与网络金融的中青年人，也就是说，这些优势更多的体现在城市的社区中，而在城市社区方面，邮储银行的优势并不突出，可以想见，未来蚂蚁金服在依托邮储银行之力“下乡”的同时，邮储银行必然会依托蚂蚁金服的城市与社区优势“进城”，双方通过“线上+线下”融合的方式加大社区金融领域的合作也是必然之举。