公允价值计量在我国应用的思考

曹宏颖

摘要：2010年4月2日发布的《中国企业会计准则与国际财务报告准则持续趋同路线图》，明确了我国会计准则与国际财务报告准则趋同的具体任务和进程。为此，我国应加强与IASB的协调与配合，增强在国际趋同中的话语权；发展虚拟经济，增强金融产品的定价权；规范资本市场秩序，促进理性的交易价格形成；加强复合型人才培养，深化会计理论与实务的研究。

关键词：公允价值计量；方法；应用

中图分类号：F275 文献标识码：A

文章编号：1005-913X（2014）08-0153-01

为顺应会计国际趋同的历史潮流，应对国际金融危机，响应G20和FSB的倡议，财政部于2010年4月2日发布了《中国企业会计准则与国际财务报告准则持续趋同路线图》，明确了我国会计准则与国际财务报告准则趋同的具体任务和进程。这也意味着在中国企业会计准则与国际财务报告准则持续趋的趋势。

一、公允价值计量方法及其选择应用

（一）公允价值计量方法

1.市价法。指直接引用所计量项目的市场价格作为其公允价值的公允价值计量方法。应用市价法应注意以下四点：一是所采用的市场价格最好是活跃市场中的交易价格。二是应采用相同项目、最近的市场价格作为该项目的市场价格。三是当找不到计量日的市场价格时，可以采用稍微提前的市场价格，但是计量日与市价日之间由于时间的流逝和市场条件的变化而对公允价值产生的影响，应当可以加以估计。四是当存在不止一个市场价格时，应当选取最有利于企业的一个市场价格。

2.类似项目法。在找不到所计量项目的市场价格的情况下，可以使用所计量项目类似项目的市场价格作为其公允价值。类似项目法应用时，最关键的就是类似项目的确定。所谓的类似项目是那些与所计量的项目具有相同的现金流量形式的项目。因为，具有相似的现金流量形式的两个项目，对于经济状况变化的反应也是相似的。

3.估价技术法。当一项资产或负债不存在或只有很少的市场价格信息时，应当考虑采用适当的估价技术来确定资产或负债的公允价值。常用的公允价值的估价方法分为三类：成本法、市场法、收益法。每一类估价方法都是建立在一定的估计和假设基础之上的，了解这些估计和假设是十分必要的，因为只有了解其中主观的估计成分，才能理解其优点和缺陷所在，从而确定其应用的条件。

（二）公允价值计量方法的选择

一般地认为，在确定所计量项目的公允价值时，要从这三种方法中选择一种，而这三种方法的采用是有一定程序的。通常情况下，首选的方法是市价法，因为一个公开的市场价格通常是最为令人接受，从而也最公允的；在找不到所计量项目的市场价格的情况下，往往采用类似项目法，按照严格条件选取的类似项目的市场价格来决定所计量项目的公允价值；而当所计量的项目不存在或只有很少的市场价格信息，从而无法运用市价法和类似项目法时，则考虑采用估价技术法对所计量项目的公允价值做出估计。这三种方法的主观成分是依次增加的，而应用难度也是依次增加的。

二、我国面临公允价值计量挑战的应对策略

（一）加强与IASB的协调与配合，增强在国际趋同中的话语权

与国际财务报告准则的持续趋同，是我国向世界作出的承诺。在趋同过程中，化被动为主动，使国际财务报告准则制定更多地考虑我国国情与实际，不因趋同而损害我国及我国企业的利益。趋同过程也就是博弈过程，需要我国会计理论界、实务界在立足我国国情的基础上，紧密跟踪国际财务报告准则的最新发展动态，深入研究其经济后果、对我国企业及经济发展的影响，并积极、主动、多渠道地向IASB反馈意见，扩大我国在国际财务报告准则制定的影响力，增强话语权。

（二）发展虚拟经济，增强金融产品的定价权

公允价值计量是如实反映虚拟经济的唯一计量属性，虚拟经济的繁荣必然带来公允价值计量的快速发展。相对于欧美发达国家而言，我国资本市场、金融衍生产品等的发展十分不够，虚拟经济的发展远远落后于欧美发达国家。在虚拟经济领域，欧美发达国家掌握定价权，我国处于被动的、受制于人的地位，没有定价权。这将有损于本国利益，在公允价值计量上也将大大增加计量成本。因此，我国必须大力发展虚拟经济，充分发挥其定价功能和资源配置作用，同时对股票、债券、基金、期权、期货及金融衍生品等进行深入研究，把握公允价值的形成机制，以增强金融产品的定价权，争取主动，降低公允价值计量的执行成本。

（三）规范资本市场秩序，促进理性的交易价格形成

公允价值的形成必须依托于市场，不仅存在一级市场上的定价权问题，更多的是二级市场上公平交易价格形成机制问题。在公允价值计量的三级估价程序中，最可靠的应当是依据有序市场的交易价格为基础确定的价值（即一级估价程序）。因此规范资本市场秩序，加强市场监管，提高信息的透明度，培育理性的投资者，有助于有序市场交易的形成，为公允价值计量创建良好的平台。这不但能提高公允价值计量的可靠性，而且能降低公允价值计量成本。只有规范发展资本市场，才能通过活跃的市场交易发现资产和负债的价值，尽可能地避免二级甚至三级估价程序的应用，真正提高公允价值计量的可靠性，为高质量公允价值信息的提供、为公允价值计量的广泛使用创造条件。

（四）加强复合型人才培养，深化会计理论与实务的研究

提高公允价值计量的可靠性和信息质量，降低公允价值计量的执行成本等等，都需要一大批优秀的、精通会计且谙熟财务与金融的复合型人才。会计、财务和金融日益趋向融合，会计理论界、实务界、会计教育界必须认清虚拟经济发展和公允价值应用所带来的机遇与挑战，立足国情、放眼世界，深入开展更加务实的研究，及时调整教育资源与知识结构，着力培养复合型会计人才，为应对虚拟经济发展和财务会计变革所带来的挑战做好高端人才储备。

参考文献：

[1] 李红霞.公允价值计量问题的国际进展及其在中国应用的思考[J].会计研究，2008（10）.

[2] James Cataldo， MorrisMclnnes.从净收益视角看公允价值和历史成本计量属性的作用[J].会计研究，2009（7）.

[3] 任冬梅，耿云霞.论公允价值在我国企业中的应用[J].哈尔滨商业大学学报（社会科学版），2009（3）.

[责任编辑：方 晓]