基于企业价值评价标准的社会责任指标体系构建

季 健

（盐城师范学院商学院，江苏 盐城 224002）

一、引言

笔者[1]在通过分析传统杜邦财务分析体系存在缺陷的基础上，引入净资产现金率为核心指标，提出杜邦财务分析体系新构架，但同时也指出新构体系还是仅考虑财务指标，没有考虑社会指标，新构体系还有待进一步完善，所以，衡量企业价值不仅要注重财务效益，还要注重社会效益和环境效益，以实现企业的社会责任。

2002年美国世通公司和安然公司的虚假财务报告引发了全球范围内的诚信危机，而中国在进入20世纪80年代后，由于经济快速增长、转型期体制不完善、政策漏洞、道德和法律意识不强等原因，企业制售假冒伪劣产品、偷逃国家税款、损害员工利益、浪费资源、污染环境、忽视公益慈善事业等社会责任缺失的问题屡屡发生且情节恶劣。[2]如2011年的锦湖轮胎召回风波、2012年的南山奶粉事件等。如今，企业社会责任已经不仅仅是一个理论研究问题，它已成为一个具有重大现实意义的全球性问题。总之，无论在国内还是在国外，企业社会责任问题是不容乐观且令人非常担忧的。因此，我们完全有必要深入分析企业社会责任现状及存在问题，建立基于企业价值评价标准的社会责任评价体系，以使企业社会责任的履行情况能够量化显示并为广大公众所知，从而形成全社会对企业履行社会责任的多层次、多渠道监督体系，并最终形成积极履行企业社会责任的良好氛围。由此可见，企业社会责任重要性日益凸显，并成为企业价值评价不可或缺的重要衡量标准。

二、我国企业社会责任现状及存在问题

从企业社会责任理论的发展历程来看，在不同的历史时期，企业社会责任的内涵也不尽相同。因此，对企业社会责任内涵的界定是一项相当困难而且是永无止境的研究。但目前学术界认为企业社会责任的内涵除包括股东、债权人以及消费者的责任外，还在对雇员的责任、对环境保护的责任、对资源开发利用的社会责任和对其他社会公益事业的责任等方面达成共识。然而，理论界对这些内涵形成的共识，并不代表在实践中企业就会主动履行这些社会责任。因此，对我国企业社会责任现状及存在问题进行分析具有极其重要的现实意义。

1.我国企业社会责任现状

我国自2009年发布企业社会责任报告以来，由最初的1家企业公布发展到2011年898家企业公布，可见，随着企业制售假冒伪劣产品等事件的不断发生，企业社会责任的重要性日益凸显，企业的社会责任意识也逐渐增强，其内涵也日益丰富。具体数据[3]、[4]、[5]如图 1 所示。

由图1可以看到，发布企业社会责任报告的中国企业数量1999年仅1家，到2008年有169家，而2009年则达到582家，呈“井喷”现象，从2010年起呈稳步增长态势，2010年和2011年分别有760家、898家。由此可见，越来越多的企业认识到社会责任是企业长远发展必要的前期投资。

国家有收入才能开展国家建设，而国家收入主要来自税收。当前，我国企业依法纳税情况整体良好。以2011年为例，我国企业所得税总额为16777.7亿元，占全国税收总额的18.7%，增长率为30.5%。同时，许多企业积极投身光彩事业，回报社会。它们在贫困地区投资、安置就业项目，对国家整体经济平衡发展和人民生活水平提高作出不可磨灭的贡献。当然，我国企业社会责任建设还需长期摸索和实践。许多学者已开始着手该方面研究，并结合中外成功经验，对企业社会责任体系的构建提出各自的想法。同时，政府也不断出台相关方针和政策。

2.我国企业社会责任发展中存在的问题

为了直观反映企业社会责任管理现状和信息披露水平，中国社会科学院企业社会责任研究中心撰写了《中国企业社会责任研究报告》（简称蓝皮书），通过调研中国境内的国企、民企和外企的百强企业，并根据企业社会责任发展的阶段特征，将企业分为五类：卓越者、领先者、追赶者、起步者和旁观者，从反商业贿赂制度、产品合格率、社保健康培训、节能减排等方面进行了综合评估。具体数据如表1所示。

尽管2011年中国百强企业社会责任发展指数平均数由2010年的17分上升为19.7分，但由表1的数据可以看出，社会责任整体水平依然很低，大部分企业仍停留在旁观者阶段，2009年处在旁观者阶段的企业高达84.7%，虽然2010～2011年有所改观，但仍然高达72.7%和68.3%。究其原因，主要有以下几个方面。

（1）资源和环保意识不强。中国经济不断发展，各类企业尤其是中小企业快速发展起来。它们随意破坏生态环境，恣意浪费资源，一味追求经济利益，不顾社会影响及企业长远利益。国外重污染工业仍有向中国大批转移的趋势，中国环境破坏更加严重。虽然中国经济项目不断与国际接轨，但对照同样不断提高的国际环境标准，我们的差距却越来越大。

（2）诚信危机严重，质量问题不断爆发。“质量安全”可算近年热词，人们几乎“谈质色变”。三鹿毒奶粉、苏丹红咸鸭蛋、含塑化剂的饮料、绝育黄瓜和瘦肉精……这一切都让消费者震惊和心寒。而类似事件还屡屡发生，企业的诚信危机不断加剧。

（3）劳动者权益得不到充分保障。人是企业最珍贵的资源。尊重人权，遵守国家安全标准及保障工业安全，是企业义不容辞的社会责任。然而除少数大型企业能自觉履行国家相关规定，大部分企业仍缺乏社会责任意识。违反《劳动合同法》的现象随处可见，劳动者权益遭到侵害的事件时有发生。企业千方百计压榨工人剩余劳动价值，缺乏必要的工业保护措施，导致工伤和职业病发病率逐年上升。富士康员工跳楼事件、古驰虐工事件等，都是活生生、血淋淋的例子。

（4）追求短期利益，忽视利益相关者权益。为追求高额利润，企业易急功近利，犯“发展近视观”错误。它们只关注近期发展优势，对长远发展成本（如企业社会责任）的投入能少则少，使企业声誉及形象受到不可挽回的损害。消费者信心没了，企业市场竞争力削弱了，其进一步发展的潜力也就无从谈起了。

表1 2009～2011年中国百强企业社会责任指数评价单位：%

（5）存在偷税漏税现象。依法纳税是企业应尽义务，能很好地体现纳税人的社会责任感。然而我国税收体制不够完善，个别企业钻法律空子，偷税漏税的现象时有发生。许多企业经营者没有“税收取之于民，用之于民”的观念，总觉得所缴税款是国家“强取豪夺”，总想方设法减少所缴税款。他们少报收入、虚增成本进行利润操纵，使国家税收遭受重大损失。

（6）企业社会责任信息披露不够全面和深刻。我国市场经济起步晚，企业社会责任信息披露体制仍需探索。企业披露社会责任信息时，大多采用文字性报告，仅作定性分析，缺乏定量分析。此外，我国尚无统一定期公布社会责任信息的相关规定，企业责任披露信息的可比性很低，企业也往往有选择地披露，避重就轻，使报告使用者无法全面深刻地了解企业状况。

（7）缺乏完善独立的监督和评价体系。企业社会责任看似企业“自家事”，事实上需要社会各方共同努力来实现。中国企业社会责任信息披露体系整体不够成熟，企业往往不会根据外部需求变化改变社会责任披露信息的深度和广度，仅凭主观判断来披露，信息价值难免受企业自身利益的牵绊。另外，许多公司的社会责任报告书并未聘请独立性相对较强的会计师事务所进行专业审计。同样，政府在监督和推进企业履行社会责任的力度上还有待加强。

三、企业社会责任指标体系构建

1.企业社会责任指标构建原则

（1）客观真实性原则。即实事求是原则。企业社会责任指标体系构建的目的即为衡量企业社会责任履行情况，进而激励企业的社会责任感。在企业社会责任履行现状堪忧的背景下，能真实客观地反映企业社会责任履行情况的指标也就显得尤为重要。

（2）相关性原则。企业社会责任与社会各方及环境息息相关，因而在设置社会责任指标时必须考虑与之相关的各方利益，满足社会发展和公众对企业社会责任履行情况的充分知情权，有利于企业长远发展和社会经济健康发展。

（3）完整性原则。企业社会责任本身就是极广的范畴，完整的指标体系有利于全面反映企业社会责任履行情况。随着社会不断进步，经济不断发展，其内涵也将继续不断丰富，因此在设置指标时也只能最大可能地接近该原则。

（4）易于判断或量化原则。该原则对整个体系至关重要。只有可清晰判断或者具体量化的指标才能得到最后的“企业社会责任指数”，这是当前社会条件下，整个指标体系据以评价企业价值中社会责任的前提。[6]

2.企业社会责任指标及其内涵

整个体系划分为一、二、三级指标。即一级指标6个，包括员工权益保护、经营道德、生态效益、创新发展能力、社区建设与公益慈善行为以及企业社会责任管理，二级指标17个，三级指标59个。具体如下：

（1）员工权益保护。[7]①用工情况。仅设置“是否严格遵守不雇用童工的规定”一项。若以“童工雇用率”作为指标就明显不合理。相同数量的童工对不同规模的企业而言，该指标比率就可能有很大差异，这相当于为员工众多的大规模企业提供更多的“违法空间”，不利于彻底打击“雇用童工”的恶劣行为。

②薪酬与福利。员工是否清楚知道劳动报酬的构成。该指标属“非黑即白”型，员工若清楚知道劳动报酬的构成，说明企业已向员工清楚交代劳动报酬，尊重员工知情权。

员工报酬支付率=已付员工薪酬÷应付职工薪酬×100%。该指标显示职工已拿到工资占应得工资的比重，比率越高，企业责任履行越好。

员工小时报酬率=某员工月工资数÷该员工当月工作小时数×100%。通过相互比较该指标，可看出一个员工单位小时的报酬在同行业中的水平。一般来讲，该比率越高，说明企业对员工越优待。

员工满意率=问卷调查标注“满意”的员工人数÷全体员工人数×100%。采用问卷调查获得数据。满意率越高，说明企业履行社会责任情况越好。

员工年教育经费水平=员工年培训费用÷企业年营业收入×100%。该比率体现了企业对员工未来职业发展的贡献。比率越高，企业履行责任越好。

员工福利与社保提取率=参加五险的员工人数÷全体员工人数×100%。该指标体现员工享有国家规定的社会基本福利的情况。比率越高，企业越尽责。

劳动合同签订率=已签订劳动合同员工人数÷全体员工人数×100%。该指标体现企业履行国家劳动合同法律的情况。比率越高，越能说明其遵守劳动合同法，员工权益得到切实保障。

是否支付额外加班费。加班费支付情况不应仅考虑加班工资量多少，还应考虑加班次数，因此要关注每次额外加班工资支付情况。其设置目的同“用工情况”。

女工怀孕是否有津贴和产假。这是目前很多企业所缺失的环节，很多女工一旦怀孕就意味着失业。该指标很好地体现企业对员工尤其是女性员工的权益保护状况。

是否对优秀员工有激励措施。激励措施不易量化但易于判断。目前我国企业对员工激励措施并不普遍，判断问法能深刻揭示企业是否有保护员工权益的意识。

③工作时间。周工作小时数不大于48小时的概率=员工全年周工作小时数不大于48小时的星期数÷员工全年工作的星期数×100%。该指标反映企业遵守员工8小时工作制规定的程度。比率越高，说明企业不让员工超长时间疲劳工作，对员工越优待。

周休息日数不小于1天的概率=员工全年周休息日数不小于1天的星期数÷员工全年工作的星期数×100%。该指标从休息角度可以大致反映企业对员工休息权利的重视程度。一般而言，该指标越高，企业对员工越关心。

④健康与安全生产。员工职业病发生率=患有职业病的员工人数÷企业职工总人数×100%。该指标衡量企业对员工身体状况的保障程度。比率越低，企业责任履行情况越好。

员工生产事故伤亡率=因工伤亡的职工数÷企业职工总人数×100%。该指标衡量企业对员工的安全保障程度。比率越低，企业责任履行得越好。

是否定期为员工进行健康检查。各行各业情况不同，所以健康检查不在于多，而在于做不做。能定期检查，说明企业的社会责任感越强。

是否有安全生产保障措施。目的同上。

⑤员工自我维权能力与尊严。员工参与工会组织的比率=参与工会组织的员工数÷全体员工数×100%。该指标体现员工自我维权意识和企业对此的支持度。比率越高，企业对员工越好。

集体劳动争议支持率=集体劳动争议当事人数量÷全部劳动争议立案总人数×100%。体现员工参与集体谈判的有效力度。比率越高，员工自我维权程度越高。

是否允许员工有辞职及拒绝危险岗位的自由。该指标有显著“黑即黑，白即白”特点。是，说明企业有责任感；否，说明企业责任意识还有待加强。

是否公平对待员工任职、培训等。目的同上。

是否尊重员工宗教信仰及风俗习惯。目的同上。

（2）经营道德。①依法纳税。资产纳税率=企业纳税总额÷企业平均资产总额×100%。该指标反映企业对国家税收贡献程度。比率越高，企业对国家税收保障程度越高。

税款缴付率=企业已纳税款÷企业应纳税款×100%。该指标显示企业纳税意识的强弱。比率越高，企业遵守国家税收法律法规越彻底。

社会积累率=上缴国家财政总额与公益性捐赠总额之和÷社会贡献总额×100%。社会贡献总额包括工资福利、税金捐赠等。比率越高，企业承担社会责任越多。

按期纳税率=实际按期纳税额（随机取36个月纳税记录）÷应纳税总额×100%。随机取36个月纳税记录代入公式，比率越高，企业社会责任意识越强。

②消费者权益的保护。[8]产品质量合格率=合格产品数量÷生产产品总数量×100%。这是企业对消费者最基本的责任。合格率越高，说明企业社会责任履行得越好。

产品返修率=规定时间内因质量问题返回数量÷同期销售产品数量×100%。该指标反映产品质量。返修率越低，则说明质量越好，产品越耐用。

消费者满意率=问卷调查标注“满意”人数÷调查样本总人数×100%。同样采用抽样调查获取数据。满意度越高，企业获消费者信赖越多。

（3）生态效益。①环境保护。废弃物治理率=年处理达标废弃物排放量÷年排放废弃物总量×100%。该指标反映企业活动对环境的影响及环境治理能力。该比率越高越好。

单位收入达标排污量=达标三废排污量÷企业经营收入×100%。该指标显示企业单位收入金额对应达标排污量。比率越高企业排污达标情况越好。

环保支出比率=环保投资经费总额÷企业营业收入×100%。该比率越高，说明企业履行社会责任的意识越强。

是否制定并实施企业环保措施。该指标不在于企业做多少而在于做不做。

②资源利用。可再生资源利用率=可再生资源使用量÷资源使用总量×100%。资源包括能源和原料等。比率越高，企业资源使用效率越高。

污水回收利用率=水资源循环利用量÷水资源总消耗量×100%。单独把水资源列出来，是要特别强调水资源的紧张短缺和节约利用。该比率越高越好。

废弃物回收利用率=生产过程中产生可再利用的废弃物量÷产生废弃物总量×100%。废弃物有很多，可以是固体类、气体类等。该比例越高越好。

（4）创新发展能力。①经济发展。企业税后净利润增长率=（本年度税后净利润÷上年度税后净利润－1）×100%。该指标从净利润角度来衡量企业的发展程度，可正可负，正向越大发展越好。

新产品市场占有率=新产品销售数量÷同类产品在同一市场的销售总量×100%。从数量上能更准确地反映新产品吸引消费者的程度。该比率越高越好。

研发费占年度销售总额比率=年度研发费用÷年度营业净收入×100%。该比率直观反映企业注重创新长远发展的程度，越高越好。

（5）社区建设与公益慈善行为。①社区服务贡献。是否有社区服务规划和机构。视为企业社区服务贡献具体措施。目的同上。

社区捐赠投入率=社区捐赠投入额÷企业当年净利润×100%。该指标直接体现企业社会回报度，比率越高越好。

所在社区居民对企业满意率=问卷调查标注“满意”人数÷调查总人数×100%。仍采用问卷调查获取数据。满意率越高，说明企业对社区贡献越大。

提供就业机会水平=年安排就业人数÷本行业平均安排就业人数×100%。该指标越大说明企业对社区贡献越大。

②公益活动。是否鼓励员工参与志愿者及公益活动。该指标可与“是否尊重员工宗教信仰及风俗习惯”等类似指标相对应来看。

直接赞助公益活动或项目支出比率=以本企业名义直接赞助社区公益活动或项目的经费投入÷企业全年销售广告总费用×100%。该指标体现企业参与社区公益事业的热心程度。比率越高，说明企业公益热情越高。

③慈善捐助。慈善捐助比率=企业捐助支出额÷营业收入总额×100%。该指标体现企业投身慈善捐助事业的程度。该比率越大越好。

慈善捐助兑现程度=企业实际捐助额÷企业承诺捐助额×100%。该指标体现企业慈善捐助兑现率和诚信度。比率越大越好。

（6）企业社会责任管理。①社会信用。合同履约率=企业实际履行的合同数目÷企业签订合同总数×100%。该比率体现企业对合同对方的诚信程度。比率越高，企业诚信度越高。

按期还债付息率=企业实际按期还债付息额（随机取36个月还债记录）÷企业应还债付息总额×100%。类似“按期纳税率”，该比率越高，说明企业对债权人诚信度越高。

司法胜诉率=企业年司法胜诉案件数÷企业年司法案件总数×100%。该指标在一定程度上说明企业行为的合法性和受法律保护程度。该比率越高，企业行为越合法。

是否有违反公平竞争的记录。该指标“非白即黑”，只要有一次不光彩记录就应被否定，这是社会责任建设必要的坚决态度。

是否有反腐败、反商业贿赂制度条款。该指标也属“非白即黑”型。

②社会责任政策。是否建立社会责任管理部门并制定目标。建立相关部门或许不足以证明企业确实付诸实际行动，但在全国社会责任建设初期，这个指标仍可算硬性指标。

是否对相关利益方履行社会责任进行监控。社会不断发展，企业相关利益方范畴也不断扩展。对此进行严密监控有利于督促企业担起社会责任。

③社会责任信息披露。是否完整记录企业社会责任管理。记录完整有利于社会公众全面了解企业状况，这是体现企业对广大公众知情权的尊重和保护。

是否公开年度社会责任报告。公开年度社会责任报告书已然成为中国企业的共识，公开与否直接体现了企业对自身社会责任的重视与否。

是否真实公布企业信息。真实性一直是企业信息披露的重要原则，只要有一丝隐瞒和篡改即不能称之为真实。

四、展望

本文在新构杜邦财务分析体系的基础上，进一步对企业价值评价体系中的社会责任体系进行了一定的补充和完善，但随着社会经济的不断发展，企业价值和社会责任的内涵将不断丰富，其指标还需不断更新和完善。

目前我国企业社会责任仍侧重于可量化体系，但企业社会责任评价体系应包含可量化和不可量化两部分。随着社会不断进步和可具体量化体系的不断完善，更多不可量化指标必将被纳入评价标准之中，我国企业价值的涵盖内容也势必越来越丰富。未来的企业价值评价体系设想如图2所示。

[1]季健.杜邦财务分析体系新探[J].中国流通经济，2012，26（6）：118-123.

[2]江喜庆.我国上市公司社会责任指标的设计与应用[D].北京：首都经济贸易大学，2009.

图2 企业价值评价体系

[3]郭沛源，钟朝宏，陈颖，等.企业价值发现之旅——中国企业可持续发展报告研究[R].北京商道纵横咨询公司，2008：1-27.

[4]《WTO经济导刊》企业社会责任发展中心“企业社会责任报告研究课题组”.中国企业社会责任报告研究（2009）[J].中国非营利评论，2010（2）：106-120.

[5]2012中国工业经济行业企业社会责任报告[DB/OL].[2012-05-26].http：//www.howbuy.com/news/2012-05-26/1531249.html.

[6]陈立新.我国企业社会责任评价体系构建的原则[J].全国商情，2011（1）：21-23.

[7]马丽英.企业社会绩效评价指标体系的构建[J].绵阳师范学院学报，2011，30（3）：5-9.

[8]魏农建，唐久益.基于企业社会责任的顾客满意实证研究[J].上海大学学报，2009，16（2）：106-120.