塑料期现倒挂多头格局延续

蒋科杰

中国国际期货有限公司广州营业部

一、程序化交易系统

商品期货价格除了受该商品产供销的商品属性影响之外，还受宏观经济的金融属性影响。但是无论金融属性还是商品属性都会通过资金在参加该商品期货的买卖，其在价格上有个博弈结果，所以我们需要寻找商品期货价格运行的规律。商品期货的价格运行规律结合交易系统可以分为四个部分：趋势判断、入市时机、资金管理和止盈止损组成一个封闭的交易系统。我们需要寻找稳健的交易系统来累积我们的交易成果，稳健盈利的交易系统就像一个婴儿一样不断吸收营养健康成长。

二、针对塑料的程序化交易系统

以下是针对塑料期货上市以来的期货数据测试的结果：

模型名称：塑料日周期趋势交易程序化系统

合约名称：塑料指数 测试时间：2007-07-31——2012-12-19

测试周期：日线

测试模式：理想模式

开仓时使用的资金比率：30%

最大开仓手数：1000

保证金比率：12%

单位：5吨/手

手续费：12圆/手

测试天数： 1968

测试周期数： 1315

指令总数： 226

平均交易周期：11

初始资金： 1000000

最终权益： 76057696

总收益率(盈利/初始资金)： 7505.77%

盈利： 75057696.00

扣除最大盈利后收益率： 6879.21%

扣除最大亏损后收益率： 7677.49%

使用稳健的交易系统累积，初始的100万经过5年多时间累积为7505.77万，收益率为7505.77%。

三、塑料和PVC的程序化交易提示

1.塑料主力合约图日周期程序化趋势交易系统提示： 11月26号9945发出买入套保信号并持有。

2.PVC指数连续图日K线周期程序化趋势交易系统提示：12月14号6550发出买入套保信号并持有。

四、塑料延续弱势 空头继续持有

本程序化结合宏观经济和产业链分析，财政悬崖协议有望达成，国会民主和共和两党就避免增税和全面开支削减措施自行启动的谈判已有积极进展；瑞典央行将基准利率下调0.25个百分点至1%瑞典中央银行18日宣布，将基准利率下调0.25个百分点至1%；新增贷款全年或突破8.2万亿创史上第2高前11个月，中国银行体系投放了高达7.72万亿的新增贷款，如不出意外，全年新增贷款将突破8.2万亿。在经济下行、信贷需求萎缩的宏观大环境下，2012年的中国银行业新增贷款或将创出史上第二高值，仅次于2009年9.59万亿的天量投放，高于2010年、2011年7.9和7.47万亿的水平。中央经济会议的城镇化建设预期带动40万亿的内需经济，给型材塑料建材类型带动需求采购。塑料主力合约L1305在11月26号9945买入套保信号并持有关注10500一带支撑，PVC1305在12月14号6550买入套保信号并持有6600一带支撑。

五、灯塔交易指导中心

针对塑料的程序化日周期趋势交易系统由中期广州的灯塔交易指导中心完成，敬请塑料产业链关注！期货世界充满了魅力的同时也充满了风险，产业链的您是否了解期货投资之道呢？您是否经常看对了行情而抓不住利润呢？您是否遇到了交易瓶颈而一直没有突破？或许您在现货贸易累积了成功的经验，但进入期市是否感觉大海茫茫，不知道路在何方呢？如果您想企业在商海里乘风破浪，稳定经验的话，那请您联系我们的"灯塔"交易指导中心！