宁波市大宗商品交易中心建设探讨

鲁慧君

(宁波市发展规划研究院，浙江 宁波 315000)

积极打造大宗商品交易中心是宁波市“十二五”时期大力培育“三位一体”港航物流服务体系的重要组成部分，是宁波市建设国际强港、落实国家海洋经济发展战略和服务浙江建设海洋经济示范区的迫切需要，更是宁波市进一步增强城市竞争力的必然选择。

本文所指的大宗商品交易中心并不是一般理解上的某个大宗商品交易场所，而是某个区域内以众多生产资料市场或大宗商品交易市场为实体支撑并集成提升的区域贸易功能体现。对宁波市来说，建设大宗商品交易中心就是一个城市功能提升的概念，是增强宁波经济影响力和辐射力的一个重要载体。

一、时代背景及趋势特点分析

（一）国际大宗商品市场已进入运营时代

被称作世界经济“晴雨表”的大宗商品交易，经过多年的发展与角逐，已形成三个明显的特征：一是大宗原材料不再是原产地的原材料，而是具有全球属性的原材料，现代化的物流系统和信息系统可以很容易把大宗原材料进行全球投放；二是大宗商品市场的主导权不再是在生产商手里，也不再是在消费者手里，而是在专业的运营商手里；三是大宗商品交易不仅需要期货交易所，而且需要与期货交易相匹配的完善的现货交易交割功能、金融服务和物流服务功能。

运营时代的核心就是定价权的争夺。目前在国际原油交易中，纽约商业交易所的原油价格是定价基准；在国际燃料油交易中，新加坡普氏公开市场价格是定价基准；在国际有色金属交易中，英国伦敦金属交易市场是定价基准；在国际农产品贸易中，芝加哥期货交易所的农产品价格是定价基准。

由此而来，国际上一些港口城市因为拥有这些大宗商品交易市场而提升了城市的功能地位。如：伦敦成为世界金属定价中心，纽约成为世界原油交易和定价中心，芝加哥成为世界大宗农产品交易中心，新加坡成为亚太最重要的石油、橡胶等大宗商品交易中心。

（二）国内大宗商品交易中心建设呈不断加速态势

据中国大宗商品研究中心提供的数据，截止到2011年10月，我国大宗商品电子交易市场总数已超过300家，涉及农副产品、有色金属、能源、化工等多种产品和领域，辐射到国内28个省市自治区，预计2011年我国大宗商品年交易额将突破10万亿元。

综观近年国内大宗商品交易市场发展，主要呈现出四大特点：一是市场的产生一般都基于比较好的现货市场基础。或是位于商品生产地，或是资源所在地，或是依托现货贸易集散地发展起来。二是在地域上呈现出集群化发展。近来新成立的交易场所区位趋于集中，例如天津就有近20多家大宗商品电子交易市场。三是在管理和服务上不断创新。从交易品种、交易手段、交易形式、参与企业的类型上都有了很大突破。四是开始呈现产业链化。参与到市场的企业已经分布到产业链的上下游环节。

从城市角度看，我国不少港口城市期待凭借区位、产业、市场等优势掌控大宗商品交易的定价话语权。（1）上海：作为金融中心，它拥有较多的大宗商品交易市场，其发展目标是要成为我国石油、钢铁以及有色金属的定价中心。其中作为全国三大期货交易所之一的上海期货交易所，主要从事金属、燃油和橡胶的交易，已和纽约、伦敦并列成为世界铜的三大定价中心。（2）天津：大宗商品交易市场较多，其中渤海商品交易所是国内唯一由省级政府发起批准的商品交易所，它今后的发展目标是成为中国规模最大、最具国际影响力的现货商品交易所。（3）大连：拥有全国三大期货交易所之一的大连商品交易所，它主要从事大豆、玉米、乙烯和焦炭的交易，今后发展目标是成为具有国际影响力的综合性的一流农产品交易所。（4）青岛：欲大力发展棉花、天然橡胶等大宗原材料进口业务，进一步巩固青岛作为全国重要原材料集散地的地位。目前青岛国际商品交易所已基本成为我国进口橡胶的定价中心和贸易中心。（5）秦皇岛：依托主要煤炭出海口的条件成立了海运煤炭交易市场，这一市场已成为我国北方最大的国内煤炭商品交易平台，它今后发展目标是巩固秦皇岛港作为国内最大煤炭贸易港和最大煤炭物流中心的地位。（6）广州：拥有广东塑料交易所，这是经商务部同意、广东省政府批准成立的全国唯一一家塑料电子交易所，它今后发展目标是发展成世界级的塑料现货电子交易中心。

（三）国家对大宗商品交易将进行清理整顿

在各地大宗商品交易市场大发展的同时，由于缺乏规范管理，一些交易场所在运行中离设立初衷渐行渐远，暴露出诸如随意制订或修改交易规则，收取高额手续费，操纵市场等问题，已经蕴含较大的金融和社会风险。

针对此类市场风险，国家相关部门已经多次出台措施进行行业清理整顿。特别是2011年11月，国务院下发的国发〔2011〕38号文件《国务院关于清理整顿各类交易场所切实防范金融风险的决定》被业内称为“最严厉的清理整顿措施”，其主张级别之高、涉及主管部门之多、覆盖范围之广，在我国大宗商品中远期市场尚属首次。其中，文件对违法期货交易的界定非常严格，“不得以集中交易方式进行标准化合约交易”几乎将国内各类大宗商品中远期市场一网打尽。

二、现实基础与发展条件分析

经过多年发展，宁波市大宗商品交易中心建设已具有良好的现实基础和发展条件，同时也存在不少制约因素。

（一）现实基础

宁波市大宗商品交易是从生产资料市场建设起步，经过20多年的发展，市场规模不断增长，生产资料集散中心地位进一步确立，建立起初具规模的大宗商品交易体系，拥有了以中国塑料城、镇海液体化工产品市场为代表的专业市场，以宁波神化、浙江远大、前程石化等为代表的一批高速成长的大宗商品贸易与运营商，以金田铜业、兴业铜业、镇海炼化、逸盛石化等为代表的一批大宗商品生产商，以原油、铁矿石、塑料、液体化工等品种为代表的市场交易量位居全国前列的交易品种。从统计资料看，到2010年，全市亿元以上生产资料综合市场2个，专业市场24个，实现总成交额1028亿元，比2005年增长93.9%，2005～2010年均增长14.16%。而从全市限上企业生产资料商品成交额看，2010年宁波市限上企业生产资料商品成交额则达到 3519亿元。

（二）发展条件

1.区位和交通条件优越。宁波地处我国大陆海岸线的中段，长江三角洲的南翼，是国家综合性的交通枢纽和运输大通道的重要交会点，是全国物流节点城市，已基本形成以港口运输为核心，集公路、水路、铁路、航空等多种运输方式于一体的集疏运网络体系。特别是宁波港口优势明显，2011年货物吞吐量和集装箱吞吐量排分别位居世界第5位和第6位。

2.产业和市场基础扎实。宁波既是华东地区重要的能源和原材料基地及先进制造业基地，也是一个对资源性商品需求强劲的消费市场。它是全国三大化工合成材料和PTA最大的现货供应商，是塑料原料、铜、镍、粮食、木材、铁矿石、煤炭等大宗商品的重要消费和运输集散地。其中，塑料树脂及共聚物的产量最大。这很大程度上归功于余姚塑料城的成功。余姚塑料城最早可以追溯到1997年，至今已是我国最大的塑料原料现货集散地。

3.市场发展模式不断创新。一是积极发展电子商务平台。如余姚塑料城推出了“中塑现货”电子交易平台，这是全球最大、最专业的塑料原料、助剂、配料在线交易平台，它所发布的中国塑料价格指数和塑料市场库存报告，已经成为国际塑料行情风向标。“中塑仓单”的价格也被英国路透社财经部门采用。二是发展专业化分工与产业化协作模式。如宁波神化通过整合国内外的研发、生产、加工资源，实现行“两头在外，中间在内”的虚拟制造模式，成为宁波市生产资料流通模式创新的典型案例。

4.市场配套功能不断完善。一是在物流配套服务能力方面，海铁联运、公铁联运等多式联运取得突破性进展，形成了以港口物流为龙头、专业市场物流、制造业物流、城市配送物流以及保税物流并举的物流产业体系。二是在金融配套服务能力方面，宁波是跨境贸易人民币结算试点城市、国家金融体制改革试点城市、金融电子化试点城市、金融对外开放城市和私募股权投资试点城市，具备了相对优越的发展大宗商品交易市场的金融发展环境。三是在会展推广配套方面，塑博会、能博会、机械展等一些专业会展已逐渐成为国内具有较大影响力的知名会展，有效促进了产品贸易商、生产商在宁波区域范围内的集聚。

（三）制约因素

1.市场重复建设严重，相互合作少。例如钢材市场、煤炭市场、能源化工市场等都存在重复建设问题，缺少一个统筹的考虑和规划，没能形成合力一致对外竞争。在国家政策趋紧、监管力度加大的情况下，整合提升现有交易市场，做大做强现有品种是当前宁波大宗商品交易中心建设的关键。

2.政策扶持力度不够，市场管理薄弱。主要是缺少对市场转型升级方面的优惠政策，缺少财政扶持的信贷体系，使得宁波企业面临相对兄弟城市的发展劣势。同时，也缺失生产资料流通体系的标准和统计，对生产资料流通行业管理十分薄弱，从而影响了大宗商品交易市场和生产资料市场下一步的转型升级力度。

3.仓储物流尚不能满足发展需求。符合发展现代物流配送的具有专业化、系统化、网络化、信息化、规模化的现代仓储物流企业或现代化的仓储中心为数不多。另外，标准的期货交割库不多，国内三大期货交易所指定交割仓库只有宁波国储浙江837处、宁波高新货柜和金光食品仓库。

4.金融机构关注力度不够，配套服务薄弱。目前，宁波金融机构对大宗商品质押融资服务关注力度不够，不能提供大宗商品价格风险管理服务。而贸易商大多借助上海、香港的金融服务——在上海或者香港注册公司，与上海外资银行合作。

三、建设设想

（一）基本思路

紧紧抓住国家建设海洋经济、浙江建设“三位一体”港航物流服务体系的机遇，充分发挥宁波市港口、产业、市场和对外开放的优势，以不断完善的集疏运体系和广阔的经济腹地为依托，以物流、信息和金融服务为配套，坚持统筹规划和分步实施相结合，坚持有形市场和无形市场联动发展，加快构建起多层次的大宗商品交易市场体系，力争通过几年的努力，把宁波建成亚太地区重要的大宗商品集散中心和资源配置中心，实现宁波在全国大宗商品行业中的价格风向标地位。

（二）总体框架

按照“统一品牌、统一政策、统一规划”原则，未来宁波大宗商品交易中心的市场体系建设应采取“一个综合交易平台、多个交易区、一批储运配送基地”的发展模式。

1.积极打造一个综合型的交易平台。成立大宗商品交易平台管委会，负责大宗商品交易平台建设和监督管理，并以宁波大宗商品交易所为发起人，与本市现有大宗商品市场运营企业一起组建一个全市统一的大宗商品交易综合平台。平台集成电子交易、物流信息、口岸通关、金融与航运综合服务、门户网站、数据交换、标准化及安全体系等系统建设，具有电子交易、公共信息、口岸通关、金融配套、航运综合、行政审批等六大功能。其目的是通过整合现有交易市场，推动资源共享，促进商流、物流、信息流和资金流集聚，形成一个强大的规模优势，创出一个有国际知名度的大宗商品交易“宁波品牌”。

2.完善发展多个交易区。以“做大做强现有市场，优化发展交易品种”为总要求，积极完善发展多个交易区。重点建设塑料、液体化工、有色金属（铜、镍、废铜）、化纤原料（PTA、EG）等全国性大宗商品交易市场群，探索发展石油、煤炭、天然气、铁矿石等区域性大宗能源类商品交易市场群，力争形成若干个在长三角、全国乃至全球有影响力的交易市场区，为宁波建设大宗商品交易中心奠定扎实的市场基础。

——余姚：依托现有的中国余姚塑料城和余姚轻工模具城，布局塑料市场，建成全国最大的塑料原料、塑料机械交易中心。

——镇海：依托宁波化学工业园区和现有的镇海液体化工产品交易市场，建成全国液体化工产品的信息、价格和交易中心；依托现有的镇海煤炭交易市场，探索发展以煤炭、铁矿石为主要交易品种的大宗商品交易中心，建成区域性的煤炭、铁矿石现货交易中心。

——江东：依托现有的华东物资城，提升发展钢材交易市场；依托宁波铜加工的产业基础和神化公司的镍贸易基础，设立有色金属交易市场，建成全国性的有色金属（铜、镍）交易中心。

——北仑：依托北仑PTA产业集聚和市场主体的发展情况，设立专业的PTA交易市场，建成全国具有一定影响力的化纤原料交易市场；依托上海石油交易所宁波交易中心平台和宁波保税区功能优势，建成区域性石化产品信息、价格和交易中心。

——大榭：依托大榭临港石化产业基础，设立大榭能源化工交易中心，建成部分能源化工品的交易中心、定价中心和区域交割中心。

——梅山：依托梅山保税港区特有的功能定位优势，设立进口原材料和特色消费品交易市场，建成国内有一定影响力的进口原材料和特色消费品交易中心。

——象山：依托象山港物流园区建设，设立象山远达物流中心，建成煤炭、散杂货等大宗物资中转中心。

3.规划建设一批储运配送基地。根据国家战略部署和我国经济发展需要，在镇海、北仑、大榭、余姚等地统筹规划建设一批国家战略物资储运基地、大宗散货储运基地和标准交割仓库。要结合东海油气资源开发，规划建设后方服务基地，开展转储运、加工等服务，更好地保障国家能源等战略安全。要利用港口基础条件和保税区、保税港区的政策优势，积极发展国际大宗商品贸易和物流中心，争取成为国际期货交易所的标准交割仓库。要进一步完善配套设施，提高中转储运能力，力争成为国内三大期货交易所的指定标准交割仓库。要增加以国家收储和民间市场化收储方式并存的大宗商品战略性库存，积极争取价格主动权。

4.培育和引进一批贸易商和物流企业。大力培育和引进一批有核心竞争力的大宗商品贸易商、交易平台运营商和一批中转、运输、配送等现代物流企业。鼓励和支持相关企业走出去，积极参与大宗商品国际贸易竞争。鼓励和支持宁波市场在全国范围内实行兼并扩张，建立分支机构。引导企业注重提升运营能力，力争从简单贸易商、传统生产商提升到具有国际视野的贸易商和运营商。

（三）建设步骤

第一步：规范整顿，开展试点。根据国发〔2011〕38号文件精神，预计今后两年将是全国各类交易场所的清理整顿阶段。宁波市要认真贯彻执行国家和浙江省的有关要求，开展全市范围内的摸查、整治工作，为大宗商品交易市场的健康发展打下良好基础。与此同时，要以现有发展较好的大宗商品交易市场、物流企业和金融企业为基础，开展电子交易、物流信息、金融配套的试点。另外，开始编制综合性大宗商品交易中心建设规划。

第二步：整合优化，形成合力。在先行先试的基础上，推选出具有较强竞争力的大宗商品交易市场，以此为发起单位整合归并具有相同类别交易品种的交易市场，实行“一个交易平台，多个交易区”的合并模式。与此同时，筹建一个全市统一的大宗商品电子交易平台，把全市分散的电子交易平台整合在一起，并与物流服务、金融服务、信息服务、口岸通关、航运服务等系统联在一起，为形成一个具有强大竞争力的大宗商品交易的“宁波品牌”奠定基础。

第三步：发展提升，亮出品牌。在前两步的基础上，进一步加强大宗商品交易中心的内涵建设，创新发展理念和体制机制，改善市场经营模式和交易方式，拓展交易品种和服务手段，提高信息化和金融服务水平，全面提升宁波大宗商品交易中心的综合实力和核心竞争力，树立起“宁波价格”的品牌效应，实现宁波在全国大宗商品行业中的价格风向标地位，成为亚太地区重要的大宗商品集散中心和资源配置中心。

四、推进政策和措施建议

（一）加大政策扶持力度，营造良好发展环境

1.加强财税政策支持。一是设立大宗商品交易专项引导资金。用于落户宁波的交易市场的资金扶持、做大交易市场交易规模的奖励以及对外宣传招商等开支。二是给予税收和规费优惠措施。凡注册地在宁波市的交易商，其新建或购置生产经营场所，自建成或购置之日起，经批准，可在5年内免征房产税。注册地为本市的会员企业，自开业之日起，经批准可享受国家支持新办第三产业企业的所得税优惠政策。三是研究出台航运税费政策。加快出台具有国际竞争力的航运税费政策和对航运企业从事国际航运业务免征营业税政策。

2.加强用地政策扶持。在统筹规划基础上，加强大宗散货公共泊位建设、大宗商品现货即期市场新建或改建、大宗商品交割仓库建设或扩建，以及对应集疏运系统建设所需用海、用地，要纳入土地利用和城市建设相关规划，优先保障供给。

3.研究梳理出切实需要国家层面支持的若干政策措施。一是积极支持宁波市场申请获取相关大宗商品交易的国家级品牌，支持全国三大期货交易所在宁波设立当地优势品种的商品期货交割仓库，推动现货向期货品转变，加快形成若干大宗产品交易的“宁波价格”。二是争取国家和省级的保税扶持政策。推动整合海关特殊监管区，选择有条件区域设立保税物流园区或大宗散货保税港区。三是争取将上海国际金融中心、航运中心先行先试的部分政策平移至宁波，如启运港退税、离岸金融服务等政策。四是争取改善金融软环境的政策。积极向上争取相关政策，探索建立大宗商品电子交易结算中心，为全市大宗商品电子交易提供统一结算清算服务。

（二）完善配套服务体系，增强市场竞争能力

1.加强金融服务支持。加强与国内主要商业银行建立战略合作关系，对参与大宗商品交易的结算银行，除了协助交易平台结算、划拨资金外，更重要的功能是解决贸易商的融资问题。鼓励银行提供订单融资和仓单质押融资服务，开办应收账款质押贷款、出口退税票据抵押贷款等业务。鼓励小额担保贷款公司业务向会员企业倾斜。

2.加强物流服务支持。支持交易市场设立物流中心、分拨中心和仓储基地。鼓励市场运营管理者通过提供仓储设施、服务配套、租金优惠等有利条件，吸引国际贸易商、生产商在市场附近设立中转基地和加工中心。扎实推进港航物流服务体系建设，加快发展沿海、江海联运和国际航运三大运力，提升本土船队规模化水平和市场竞争力。

3.加强信息服务支持。推进以企业为主体的专用物流信息系统建设，创新物流商务模式，开发应用先进物流业务运营信息系统，扩大物流公共信息互联互通范围，减低物流成本，提高物流效益，建设“数字港”。要针对目前市场竞争还主要为价格竞争的现状，加强信息服务产品供给，包括市场前景研究分析报告、产品指数发布等，来积极形成宁波市场高层次的竞争力。

4.加强人才队伍支持。加强大宗商品交易专业人才的培养和引进，抓紧引进一批高素质的大宗商品交易、交割及期货、金融、航运、物流等专业人才。要将大宗商品交易及相关配套产业专业人才纳入全市紧缺人才引进目录，相关部门和单位也要加强与国内外大院名校和专业研究机构合作，实行专业培训、定向培养和招才引智，加快形成一支素质好、富有实践经验和创新精神的大宗商品交易专业人才队伍。

（三）提高对外合作程度，拓展市场发展途径

1.扩大招商引资。要充分利用各种广电报纸媒体、互联网络和展览会、博览会、招商会、同乡会、联谊会以及驻外机构、涉外企业等，扩大对外联系，加强宣传推介宁波，大力引进有竞争优势的大宗商品经销商、供应商和终端用户，积极引入市外投资，活跃市场交易。

2.积极与国内外著名商品交易所对接。尝试与国外知名商品交易所建立战略联盟，争取成为国际交易所得标准指定仓库，争取国内外各大有名商品(期货)交易所在宁波设立当地优势品种的商品期货交割仓库。对在宁波落户的大宗商品交易机构，给予地方财政的一次性资金扶持以及税收优惠政策。

3.加强与国内外相关研究机构联系。国内外有许多研究大宗商品的研究机构，它们对全球大宗商品的发展状况、市场行情分析、趋势判断以及宏观政策建议和企业管理等方面都有独到的研究，加强与它们的联系，可以学到许多知识和经验。同时，也可通过组织全国性或国际性大宗商品交易论坛形式与它们进行交流与学习，以此也可扩大宁波大宗商品交易市场的影响力。目前，我国大宗商品交易市场发展论坛已召开两届，分别在山东济南和天津召开。

4.处理好与周边兄弟城市间的竞争合作关系。在长三角地区几个城市中，存在着较明显的市场建设重叠、产品定位重复的问题。因此，处理好与周边兄弟城市间的竞争合作关系，实现差异化发展战略是宁波下步发展必须考虑的问题。要主动服务国家战略，积极参与上海“两个中心”建设，积极参与浙江省国家级海洋经济核心示范区建设，加强与长三角城市间的基础设施网络对接、资源合作与共享、优势产业的协作与配套，努力形成特色分明、优势互补的区域统一大市场。

（四）加强市场监管，促进市场规范发展

大宗商品交易平台是一个第三方平台，必须坚持公平、公正、公开，诚信为本，这是平台顺利运营的根本保证。

1.建立市场联合监管机制。在市整顿规范大宗商品中远期交易市场领导小组基础上，成立大宗商品交易市场监管领导小组。由分管市领导担任领导小组组长，市金融办、市发改委、市贸易局、市工商局、市公安局等部门为成员单位。领导小组下设办公室，承担本市大宗商品交易市场的日常协调管理职责。同时，组建大宗商品交易相关行业协会，推行会员制，提高准入门槛，进一步规范行业自律行为。

2.健全市场管理制度。要加快开展调查研究，加强制度建设，健全市场交易、交易资金管理等制度，进一步规范市场行为，保护市场各方合法权益和社会公众利益，防范市场风险。要规范市场准入机制，完善大宗商品交易市场的审批设立相关制度建设，推动建立交易商资格认证体系，整体提高全行业素质。尽早出台地方法规，在大宗商品交易市场的行业资质、品种创新、交易规则、风险管理等方面制订规章，保障大宗商品交易市场健康规范发展。

3.加强市场日常监管。要深入研究大宗商品中远期交易市场监管模式，运用先进技术，加快建设政府部门联合监管平台，加大监管力度。要及时掌握市场股东、主要负责人变更等情况，动态跟踪市场运营，规范市场交易资金管理，定期组织会计、审计事务所对市场进行审计。在监管过程中，如发现违规、违法或犯罪线索，要及时移送行政监管部门或公安机关进行查处。